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阿里巴巴IPO最低調的大贏家:阿里挑中的私募

來源: http://wallstreetcn.com/node/208234

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除了馬雲、蔡崇信、阿里巴巴最大股東軟銀和雅虎等機構,本周阿里巴巴將啟動的創記錄IPO還會產生一些更低調的大贏家,一批私募投資者兩年前的投資將收獲至少250%的回報。

知情者向《華爾街日報》透露,早在2012年,有二十多位投資者通過一輪17億美元的私募購買了阿里巴巴的可轉換優先股。

兩年過去,阿里巴巴IPO啟動後,以每股66-68美元股價估算,這批合計17億美元的優先股估值將達到60.2-62億美元,這批股票的價值約增長了254%-265%。如下圖所示,“可轉換優先股持有者”持股的估值僅次於軟銀、雅虎和馬雲。

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知情者稱,上述投資者包括新加坡政府投資公司GIC、淡馬錫等主權財富基金、兩家香港基金Janchor Partners Ltd.和Myriad Asset Management Ltd.等亞洲的對沖基金、Viking Global Investors和富達投資集團旗下投資公司等大型資產管理公司。負責阿里巴巴此次IPO的瑞信當時承銷上述優先股,自己也認購了約4000萬美元股份,預計獲利約1億美元。

知情者還透露,約70%的基金經理都是受邀參與上述優先股交易,這是阿里巴巴根據他們與本公司的關系批準的邀請。

成立香港對沖基金公司Turiya Advisors Asia Ltd.的前高盛交易員Davide Erro曾為此抱怨,他的公司是瑞信的大客戶,本該得到認購優先股的機會。

而那次私募是阿里巴巴迄今為止最後一次讓投資者有機會持股的融資,此後阿里巴巴並未直接向投資者出售股票。

據知情者透露,以自身資產規模而論,以上提到的兩家香港基金Janchor和Myriad可謂大手筆押註。當時Janchor管理資產10億美元,為阿里巴巴的優先股就投入了1.5億美元,Myriad當時規模20億美元,也投入約1億美元認購。(更多精彩財經資訊,點擊這里下載華爾街見聞App)