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當我們還年輕,我們的錢到底應該放在哪裡? Passion啟航

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寫這篇文章的前提是，您不是富二代，官二代，您的社會資源有限，但您渴望通過自己的努力獲得財務自由。

自從開始研究價值投資，養成了的習慣，喜歡對任何事物進行估值，買什麼東西都必需物超所值，當然，這可能不是個好習慣。

買個IPAD我要估值，我喜歡看書，也喜歡買書，網上幾乎有所有書的PDF版本，這樣就可以省掉很多買書錢，平均每本書40元一本，60本書就收回成本，這還不包括IPAD的其他功能，這就是我大概的估值過程，看上去可能很可笑。

之前在中東地區工作，當地賣的名表，西裝和汽車比國內要便宜30%以上，汽車不用說了，買了你也帶不回來，但當地的中國人很喜歡到表行掃貨，還有的同事喜歡去阿瑪尼買衣服。我卻從來沒買過，真是怎麼估值也看不出它們值那個價錢。

幾個月前，有個賣保險的給我打電話，說有個人身意外傷害保險好啊，每年交8000元，交8年，保你18年，保額最高100萬。我大概算了一下回報率，假如這8萬在我手裡，15%的複利回報，五年翻一倍，18年也基本上是100萬的複利回報，這回報還是在我不出人身傷亡事故的情況下就能得到的，我為什麼要把這錢交給保險公司，讓他們拿我的錢去做投資。我給那賣保險的小姑娘講解了一番，她可能也沒聽懂，反正再也沒給我打電話，呵呵。

現在剛剛畢業的大學生，就業率低的問題不說，剛開始工作，工資應該都不會太高。這個時候要面臨買房結婚生子的問題，壓力應該都很大。

房子是必需品，也可以算一種投資，雖然回報率不一定很高，過去100年美國房價每年平均漲5%，基本上比通膨高點，這可跟國內過去十年房價的漲幅相去甚遠。如果是貸款買，收益率會加倍，首付越低，收益率越高。貸款相當於借銀行現在的錢，而將來用未來已經貶值了的錢加上利息歸還給銀行，挺划算。但是有一點，如果每月還款額佔自己收入的比例太高，會很不爽。我有個朋友，北京名校畢業，畢業後留在北京工作，收入不低，在北京結婚，貸款的買房，每月還款額佔到自己和妻子總收入的一半以上，現在又要了孩子，活的那叫一個苦啊。自己為自己買了一大筆負債，把自己完完全全困在一個地方，未來幾十年不敢丟掉工作。其實或者也可以像高曉松那樣，一輩子不買一平米房產，活的反倒瀟灑，但真能活的這樣灑脫的人真不多。

買車，可能有些偏激，按我的估值方式，汽車完完全全是一件消耗品，20萬的車，按十年折舊，每年2萬，每年油錢保養保險2萬，這就4萬。最重要的一點，汽車不能升值，只能耗費現金流，喪失了機會成本。國外的公共交通沒有國內方便，沒有車去有些地方很困難。而國內公共交通這麼發達，城市中地跌，城間的高鐵，為什麼要在自己還年輕，資源還很有限的情況下買車，買一個不能升值消耗品，我覺得很奇怪。

很多年前讀過一本書[窮爸爸和富爸爸]，書中把人按照財務狀況分為四個項限。

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大部分年輕人是在左面兩個項限裡，這兩個項限裡雖然也有這個項限內的頂尖人士，但是相比於右面兩個項限裡的企業擁有者和投資者，左面兩個項限內獲得財務自由的概率更低，因為左面兩個項限內的人們擁有的槓桿太少了，比如說，一個公司白領，也許你得工資很高，但你必須消耗自己的時間為老闆創造著價值，你就為你的老闆創造財富提供了一個槓桿。

如果你有這個能力，可以嘗試進入企業所有者項限，像馬云那樣嘗試出創業，當然創業成功的從概率來說，比較低。李嘉誠就是從僱員項限積累資本，然後跳到企業擁有者項限開始創業，最後再進入投資者項限的。

你也可以進入投資者項限，如果你自己不願意去創造一個生意，沒關係，全世界有成千上萬的生意在股市裡，你可以找到自己喜歡的生意，將自己的資產放在這些生意裡，讓那些優秀的生意和優秀的管理者來每年為你賺錢。

這篇文章沒有結論，我想表達的是，我們還年輕，為了能早點財務自由，儘量將自己有限的資產放在未來能增值的地方