相關性很多
海南免稅 美蘭機場一個月30%漲幅
上海缺電 上個星期的報導讓皖能電力昨天7% 我是剛看第一財經日報才知道的。上週為這問題和
@海布里餘部 在探討。當然皖能的上網電價應該沒法動最多是發電小時數有變化真對業績有多少影響難說。華東電網上海是每年缺電過去是主要問安徽購買。今年安徽估計也不夠鳥。這些信息其實都可以隨時查到。
說到相關性不免還要說到巴菲特
最近的話題是巴菲特說如果他還要活50年會投資科技和能源
這點上還是可以說到相關性。
記得以前我說起過一個例子。回憶下每個人第一次喝可口可樂的時間。對比下巴菲特買入可口可樂的時間。
我是1984在北京第一次喝。太難喝鳥，一股中藥味。而且還是玻璃瓶裝。
巴菲特買入大概在1987年
這個事情的相關性其實是兩點上
1.作為一個時代的背景下巴菲特選擇了他那個時代的特徵消費品。他是生活在一個從產品稀缺到產品過剩的大的時代背景下的。
作為巴菲特的時代他必然鍾情消費品。這和我必定鍾情internet和所謂高科技產品一個意思。
那句老話讓我記憶猶新：當你喜歡的唱片只值得0.99分的時候你知道自己老了。
回到30年代當時的故事是有女人味了玻璃絲襪獻身。
回溯到00年代初，起碼有近百萬女性為了第一部手機獻身。無他時代特徵而已。
當然今天的女性會為了整形，為了奢侈品獻身。
為iphone？不會199iphone4 ipad2也不過199.
2.作為一個全球化的時代的開始。消費品作為商品加速在全球普及。可口可樂是重要特徵。
我記得巴菲特說他在中國的投資不到5%，但是我相信中國的因素對巴菲特的財富影響起碼20%
假設沒有全球化導致的可口可樂重新賣到中國，很難想像可口可樂可以做到現在的市值。起碼減半。
歸納一下
巴菲特的持股有鮮明的時代特徵。這是他和他所處時代的相關性。
作為一個不同時代的人會有不同的投資標的。就是巴菲特說的科技。我查過他用的是technology我相信這裡特指的是IT。
同時巴菲特是處於產品稀缺到過剩的過程階段。所以他持有消費品
當下這個時代是產品過剩質量過剩的時代， 所以創造需求才是時代特徵。
舉例而言Twitter就是創造出來的需求。HD就是創造出來的需求。
假設不涉及這些行業你無法比較難戰勝時代。
創新是時代特徵。
至於能源，我能想到的無非是開源和節流。觀點說過不少。沒新思路。
以上是相關性2