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財政部：垃圾、汙水處理等新項目強制應用PPP

國務院在明確政府和社會資本合作(PPP)領域部委分工後，財政部主要統籌公共服務領域的PPP改革工作，而國家發改委則主要統籌基礎設施領域PPP改革工作。

10月12日，財政部網站披露了《關於在公共服務領域深入推進政府和社會資本合作工作的通知》(下稱《通知》)，第一財經記者了解到，這個《通知》是財政部首次提出了統籌推進公共服務領域深化PPP改革工作的思路。

而此前的8月30日，國家發改委發布了《關於切實做好傳統基礎設施領域政府和社會資本合作有關工作的通知》，則提出了國家發改委在統籌推進傳統基礎設施領域PPP工作思路。至此，PPP領域兩大部委分工更加明確。

上述財政部的《通知》總共有11條意見，包括進一步加大PPP模式推廣，積極引導各類社會資本參與等。

值得註意的是，財政部在《通知》中提出，在中央財政給予支持的公共服務領域，可根據行業特點和成熟度，探索開展兩個“強制”試點。

具體來說，在垃圾處理、汙水處理等公共服務領域，項目一般有現金流，市場化程度較高，PPP模式運用較為廣泛，操作相對成熟，各地新建項目要“強制”應用PPP模式，中央財政將逐步減少並取消專項建設資金補助。在其他中央財政給予支持的公共服務領域，對於有現金流、具備運營條件的項目，要“強制”實施PPP模式識別論證，鼓勵嘗試運用PPP模式，註重項目運營，提高公共服務質量。

當前PPP項目落地不及預期的一大癥結，是地方政府對民營資本采用限制性條件。

此次《通知》強調，各級財政部門要聯合有關部門營造公平競爭環境，鼓勵國有控股企業、民營企業、混合所有制企業、外商投資企業等各類型企業，按同等標準、同等待遇參與PPP項目。

《通知》著重提出，要會同有關行業部門合理設定采購標準和條件，確保采購過程公平、公正、公開，不得以不合理的采購條件(包括設置過高或無關的資格條件，過高的保證金等)對潛在合作方實行差別待遇或歧視性待遇，著力激發和促進民間投資。

其中，對民營資本設置差別條款和歧視性條款的PPP項目，各級財政部門將不再安排資金和政策支持。

下附《關於在公共服務領域深入推進政府和社會資本合作工作的通知》全文

財金[2016]90號

各省、自治區、直轄市、計劃單列市財政廳(局)，新疆生產建設兵團財務局：

為進一步貫徹落實黨中央、國務院工作部署，統籌推進公共服務領域深化政府和社會資本合作(PPP)改革工作，提升我國公共服務供給質量和效率，鞏固和增強經濟持續增長動力，現將有關事項通知如下：

一、大力踐行公共服務領域供給側結構性改革。各級財政部門要聯合有關部門，繼續堅持推廣PPP模式“促改革、惠民生、穩增長”的定位，切實踐行供給側結構性改革的最新要求，進一步推動公共服務從政府供給向合作供給、從單一投入向多元投入、從短期平衡向中長期平衡轉變。要以改革實現公共服務供給結構調整，擴大有效供給，提高公共服務的供給質量和效率。要以改革激發社會資本活力和創造力，形成經濟增長的內生動力，推動經濟社會持續健康發展。

二、進一步加大PPP模式推廣應用力度。在中央財政給予支持的公共服務領域，可根據行業特點和成熟度，探索開展兩個“強制”試點。在垃圾處理、汙水處理等公共服務領域，項目一般有現金流，市場化程度較高，PPP模式運用較為廣泛，操作相對成熟，各地新建項目要“強制”應用PPP模式，中央財政將逐步減少並取消專項建設資金補助。在其他中央財政給予支持的公共服務領域，對於有現金流、具備運營條件的項目，要“強制”實施PPP模式識別論證，鼓勵嘗試運用PPP模式，註重項目運營，提高公共服務質量。

三、積極引導各類社會資本參與。各級財政部門要聯合有關部門營造公平競爭環境，鼓勵國有控股企業、民營企業、混合所有制企業、外商投資企業等各類型企業，按同等標準、同等待遇參與PPP項目。要會同有關行業部門合理設定采購標準和條件，確保采購過程公平、公正、公開，不得以不合理的采購條件(包括設置過高或無關的資格條件，過高的保證金等)對潛在合作方實行差別待遇或歧視性待遇，著力激發和促進民間投資。對民營資本設置差別條款和歧視性條款的PPP項目，各級財政部門將不再安排資金和政策支持。

四、紮實做好項目前期論證。在充分論證項目可行性的基礎上，各級財政部門要及時會同行業主管部門開展物有所值評價和財政承受能力論證。各級財政部門要聚焦公共服務領域，根據《國務院辦公廳轉發財政部發展改革委人民銀行關於在公共服務領域推廣政府和社會資本合作模式指導意見的通知》(國辦發〔2015〕42號)規定，確保公共資金、資產和資源優先用於提升公共服務的質量和水平，按照政府采購法相關規定擇優確定社會資本合作夥伴，切實防止無效投資和重複建設。要嚴格區分公共服務項目和產業發展項目，在能源、交通運輸、市政工程、農業、林業、水利、環境保護、保障性安居工程、醫療衛生、養老、教育、科技、文化、體育、旅遊等公共服務領域深化PPP改革工作，依托PPP綜合信息平臺，建立本地區PPP項目開發目錄。

五、著力規範推進項目實施。各級財政部門要會同有關部門統籌論證項目合作周期、收費定價機制、投資收益水平、風險分配框架和政府補貼等因素，科學設計PPP項目實施方案，確保充分體現“風險分擔、收益共享、激勵相容”的內涵特征，防止政府以固定回報承諾、回購安排、明股實債等方式承擔過度支出責任，避免將當期政府購買服務支出代替PPP項目中長期的支出責任，規避PPP相關評價論證程序，加劇地方政府財政債務風險隱患。要加強項目全生命周期的合同履約管理，確保政府和社會資本雙方權利義務對等，政府支出責任與公共服務績效掛鉤。

六、充分發揮示範項目引領作用。各級財政部門要聯合有關部門，按照“又快又實”、“能進能出”的原則，大力推動PPP示範項目規範實施。要積極為項目實施創造條件，加強示範項目定向輔導，指導項目單位科學編制實施方案，合理選擇運作方式，擇優選擇社會資本，詳細簽訂項目合同，加強項目實施監管，確保示範項目實施質量，充分發揮示範項目的引領性和帶動性。要積極做好示範項目督導工作，推動項目加快實施，在一定期限內仍不具備簽約條件的，將不再作為示範項目實施。

七、因地制宜完善管理制度機制。各級財政部門要根據財政部PPP相關制度政策，結合各地實際情況，進一步建立健全本地區推廣實施PPP模式的制度政策體系，細化對地市及縣域地區的政策指導。要結合內部職能調整，進一步整合和加強專門力量，健全機構建設，並研究建立部門間的PPP協同管理機制，進一步梳理PPP相關工作的流程環節，明確管理職責，強調按制度管理、按程序辦事。

八、切實有效履行財政管理職能。各級財政部門要會同行業主管部門合理確定公共服務成本，統籌安排公共資金、資產和資源，平衡好公眾負擔和社會資本回報訴求，構建PPP項目合理回報機制。對於政府性基金預算，可在符合政策方向和相關規定的前提下，統籌用於支持PPP項目。對於使用者付費項目，涉及特許經營權的要依法定程序評估價值，合理折價入股或授予轉讓，切實防止國有資產流失。對於使用者付費完全覆蓋成本和收益的項目，要依據合同將超額收益的政府方分成部分及時足額監繳入國庫，並按照事先約定的價格調整機制，確保實現價格動態調整，切實減輕公眾負擔。

九、簡政放權釋放市場主體潛力。各級財政部門要聯合有關部門，加強項目前期立項程序與PPP模式操作流程的優化與銜接，進一步減少行政審批環節。對於涉及工程建設、設備采購或服務外包的PPP項目，已經依據政府采購法選定社會資本合作方的，合作方依法能夠自行建設、生產或者提供服務的，按照《招標投標法實施條例》第九條規定，合作方可以不再進行招標。

十、進一步加大財政扶持力度。各級財政部門要落實好國家支持公共服務領域PPP項目的財政稅收優惠政策，加強政策解讀和宣傳，積極與中國政企合作投資基金做好項目對接，基金將優先支持符合條件的各級財政部門示範項目。鼓勵各級財政部門因地制宜、主動作為，探索財政資金撬動社會資金和金融資本參與PPP項目的有效方式，通過前期費用補助、以獎代補等手段，為項目規範實施營造良好的政策環境。

十一、充分發揮PPP綜合信息平臺作用。各級財政部門要通過PPP綜合信息平臺加快項目庫、專家庫建設，增強監管能力和服務水平。要督促項目實施單位，依托PPP綜合信息平臺，及時向社會公開項目實施方案、合同、實施情況等信息。要加強信息共享，促進項目對接，確保項目實施公開透明、有序推進，保證項目實施質量。

各級財政部門要高度重視，切實發揮好統籌協調作用，主動與有關部門溝通合作，合力做好公共服務領域深化PPP改革工作，更好地匯聚社會力量增加公共服務供給。

導遊強制遊客買翡翠 涉事公司被處罰10萬元

據新華社報道，雲南省旅發委15日晚通報，針對日前網友曝光的“雲南導遊強制消費買翡翠”事件，雲南省相關旅遊部門高度重視，隨即展開調查，擬對涉事旅行社處10萬元罰款，擬對涉事導遊作出吊銷導遊證的行政處罰。

通報稱，10月10日，雲南省旅遊執法總隊通過網絡輿情監測時，發現有網友在某視頻網站發布“雲南導遊強制消費買翡翠”的視頻。雲南省旅發委隨即要求昆明市旅發委展開調查，並嚴肅處理。此後，國家旅遊局及雲南省政府領導對此事均作出批示，要求迅速調查，依法依規嚴肅處理。昆明市旅發委迅速組織相關部門開展調查工作。

經查，該視頻中曝光的旅遊團隊系由雲南美倫旅行社有限公司操作，視頻中的導遊為陳利利。該團隊行程為9月30日至10月5日“昆明—大理—麗江”5晚6日遊，此段視頻拍攝於10月4日上午進世博園遊覽前，視頻發布者為江西遊客張某。通過對旅行社及導遊的調查詢問，導遊陳利利承認視頻中“誠信滿滿、件數滿滿、金額滿滿”等言行是其所為;雲南美倫旅行社有限公司也認可該導遊為其委派承擔此團的導遊業務。

根據調查情況及違規事實，昆明市旅遊監察支隊擬對違規導遊及旅行社作出如下行政處罰：擬對雲南美倫旅行社有限公司作出罰款10萬元的行政處罰;擬對導遊陳利利作出吊銷導遊證的行政處罰，3年內不得重新申請導遊證。

新三板退市制度來襲 全國股轉明確11種強制終止掛牌情形

10月21日晚間，全國股轉系統發布《全國中小企業股份轉讓系統掛牌公司股票終止掛牌實施細則(征求意見稿)》(下稱《意見稿》)。《意見稿》中對於未能披露定期報告、信息披露不可信、持續經營能力存疑等11種情況做了詳盡解釋。

《意見稿》稱，(一)【未能披露定期報告】未在法定期限內披露年度報告或者半年度報告並自期滿之日起兩個月內仍未披露年度報告或半年度報告;

(二)【信息披露不可信】最近兩個年度的財務會計報告均被註冊會計師出具否定或者無法表示意見的審計報告;

(三)【重大違法】受到中國證監會行政處罰並在行政處罰決定書中被認定構成重大違法行為，或者被中國證監會依法移送公安機關;

(四)【欺詐掛牌】因欺詐掛牌受到全國股轉公司紀律處分;

(五)【多次違法違規】最近三十六個月內累計受到全國股轉公司三次紀律處分;

(六)【持續經營能力存疑】存在《<中國註冊會計師審計準則第1324號-持續經營>應用指南》中列舉的影響其持續經營能力的相關事項，且有下列情形之一的：

1.最近兩個年度的財務會計報告均不能以持續經營為編制假設;

2.最近兩個年度的財務會計報告均被註冊會計師出具持續經營能力存在不確定性的意見;

3.連續兩年被主辦券商出具了持續經營能力存在不確定性的意見。

(七)【公司治理不健全-參照掛牌條件】不能依法召開股東大會或者不能形成有效決議，在十二個月內不能恢複的;

(八)【無主辦券商督導】與主辦券商解除持續督導協議，且未能在三個月內與其他主辦券商簽署持續督導協議的;

(九)【強制解散】被依法強制解散;

(十)【宣告破產】被法院宣告破產;

(十一)【兜底條款】全國股轉公司規定的其他強制終止掛牌情形。

以上情形滿足其一，全國股轉公司按規定終止其股票掛牌。

附：全國中小企業股份轉讓系統掛牌公司股票終止掛牌實施細則(征求意見稿)全文

全國中小企業股份轉讓系統掛牌公司股票終止掛牌實施細則(征求意見稿)

第一章 總 則

第一條 【制定目的和依據】為了明確掛牌公司股票終止掛牌的情形和程序，建立常態化、市場化的退出機制，保護投資者合法權益，根據《非上市公眾公司監督管理辦法》(以下簡稱《管理辦法》)、《全國中小企業股份轉讓系統業務規則(試行)》(以下簡稱《業務規則》)等有關規定，制定本細則。

第二條 【適用範圍】本細則規定的終止掛牌，是指掛牌公司主動向全國中小企業股份轉讓系統有限責任公司(以下簡稱“全國股轉公司”)申請終止其股票掛牌;或者掛牌公司因觸發規定的終止掛牌情形，全國股轉公司按規定終止其股票掛牌。

第三條 【從業操守】掛牌公司及其董事、監事、高級管理人員、股東、實際控制人，主辦券商等證券服務機構及其相關人員，應當遵守有關法律法規、規章、規範性文件及業務規定，勤勉盡責，不得泄露相關內幕信息、從事內幕交易和操縱股票轉讓價格。

第四條 【披露義務】掛牌公司、主辦券商及其他相關信息披露義務人必須真實、準確、完整、及時、公平地披露信息，不得有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

第二章 主動終止掛牌

第一節 主動終止掛牌的情形

第五條 【主動終止掛牌條件】掛牌公司出現下列情形之一的，應當向全國股轉公司申請終止其股票掛牌：

(一)掛牌公司股東大會決定主動申請終止其股票在全國中小企業股份轉讓系統掛牌;

(二)中國證監會核準其公開發行股票並在證券交易所上市，或證券交易所同意其股票上市;

(三)掛牌公司股東大會決議解散;

(四)掛牌公司因新設合並或者吸收合並，不再具有獨立主體資格並被註銷。

第二節 主動終止掛牌的程序

第六條 【決策程序】掛牌公司出現本細則第五條規定情形的，掛牌公司董事會、股東大會應當對終止掛牌事項作出決議。

股東大會關於終止掛牌的事項須經出席會議的股東所持表決權的三分之二以上通過。

第七條 【信息披露】掛牌公司應當分別在董事會和股東大會對終止掛牌作出決議之日起兩個轉讓日內披露董事會和股東大會決議公告。掛牌公司應當在股東大會決議公告中披露表決情況，以及異議股東的主要意見。

掛牌公司應當在披露董事會決議的同時，披露關於終止掛牌事項的臨時公告，說明終止掛牌的原因、異議股東保護措施等情況。

第八條 【停複牌申請】掛牌公司應當申請其股票自股東大會股權登記日的次一轉讓日起暫停轉讓。主動終止掛牌決議未獲股東大會審議通過的，應當申請其股票自披露股東大會決議公告的次一轉讓日恢複轉讓。

第九條 【提交申請】掛牌公司應當在終止掛牌事項獲得股東大會決議通過後的十個轉讓日內向全國股轉公司報送以下文件：

(一)終止掛牌的書面申請;

(二)終止掛牌事項的董事會決議;

(三)終止掛牌事項的股東大會決議;

(四)主辦券商審查意見;

(五)法律意見書;

(六)全國股轉公司要求的其他文件。

主辦券商和律師應當就掛牌公司主動終止掛牌是否符合規定的情形、是否履行了法定程序和信息披露義務、是否對異議股東作出安排等事項發表明確意見。

第十條 【我司決定】全國股轉公司對申請材料進行形式審查，並於受理之日起十個轉讓日內作出是否同意掛牌公司股票終止掛牌申請的決定。

掛牌公司提交的申請材料不符合要求的，全國股轉公司可以要求掛牌公司更正、補充相關材料，此期間不計入作出決定的期限。

第十一條 【信息披露】掛牌公司應當在全國股轉公司作出同意掛牌公司股票終止掛牌申請決定後的兩個轉讓日內發布股票終止掛牌公告，股票終止掛牌公告應當包括以下內容：

(一)終止掛牌生效日期;

(二)終止掛牌決定的主要內容;

(三)終止掛牌後相關安排、異議股東保護措施落實情況;

(四)終止掛牌後其股票登記、轉讓、管理事宜;

(五)終止掛牌後公司的聯系人、聯系方式;

(六)全國股轉公司要求的其他內容。

第十二條 【終止掛牌生效】全國股轉公司作出同意掛牌公司股票終止掛牌申請決定後的第三個轉讓日，掛牌公司股票終止掛牌。

第三章 強制終止掛牌

第一節 強制終止掛牌的情形

第十三條 掛牌公司出現下列情形之一的，全國股轉公司按規定終止其股票掛牌：

(一)【未能披露定期報告】未在法定期限內披露年度報告或者半年度報告並自期滿之日起兩個月內仍未披露年度報告或半年度報告;

(二)【信息披露不可信】最近兩個年度的財務會計報告均被註冊會計師出具否定或者無法表示意見的審計報告;

(三)【重大違法】受到中國證監會行政處罰並在行政處罰決定書中被認定構成重大違法行為，或者被中國證監會依法移送公安機關;

(四)【欺詐掛牌】 因欺詐掛牌受到全國股轉公司紀律處分;

(五)【多次違法違規】最近三十六個月內累計受到全國股轉公司三次紀律處分;

(六)【持續經營能力存疑】存在《<中國註冊會計師審計準則第1324號-持續經營>應用指南》中列舉的影響其持續經營能力的相關事項，且有下列情形之一的：

1.最近兩個年度的財務會計報告均不能以持續經營為編制假設;

2.最近兩個年度的財務會計報告均被註冊會計師出具持續經營能力存在不確定性的意見;

3.連續兩年被主辦券商出具了持續經營能力存在不確定性的意見。

(七)【公司治理不健全-參照掛牌條件】不能依法召開股東大會或者不能形成有效決議，在十二個月內不能恢複的;

(八)【無主辦券商督導】與主辦券商解除持續督導協議，且未能在三個月內與其他主辦券商簽署持續督導協議的;

(九)【強制解散】被依法強制解散;

(十)【宣告破產】被法院宣告破產;

(十一)【兜底條款】全國股轉公司規定的其他強制終止掛牌情形。

第二節 強制終止掛牌的程序

第十四條 【提示公告披露時點】掛牌公司及主辦券商應當在以下時點首次發布公司股票可能被終止掛牌的風險提示公告，之後每十個轉讓日發布一次，直至情形消除或全國股轉公司作出掛牌公司股票終止掛牌的決定：

(一)掛牌公司未在法定期限內披露年度報告或者半年度報告的，在法定期限屆滿的次一轉讓日;

(二)掛牌公司財務會計報告被註冊會計師出具否定意見或無法表示意見的審計報告的，在披露年度報告的當日;

(三)掛牌公司披露因涉嫌重大違法被中國證監會立案稽查公告的當日;

(四)掛牌公司涉嫌欺詐掛牌的，在收到全國股轉公司紀律處分意向書的當日;

(五)掛牌公司最近三十六個月內受到全國股轉公司兩次紀律處分，在披露收到全國股轉公司紀律處分處罰決定公告的當日;

(六)掛牌公司財務會計報告不能以持續經營為編制假設或被註冊會計師出具持續經營能力存在不確定性意見的，在披露年度報告的當日。掛牌公司被其主辦券商出具持續經營能力存在不確定性意見的，在主辦券商披露意見的當日;

(七)掛牌公司不能依法召開股東大會或者不能形成有效決議的，在召開或理應召開股東大會的當日;

(八)掛牌公司無主辦券商持續督導的當日;

(九)掛牌公司收到強制解散決定文件，或者收到法院受理破產申請的裁定文件的當日;

(十)全國股轉公司規定的其他時點。

第十五條 【提示公告披露內容】公司股票可能被終止掛牌的風險提示公告應當包括以下內容：

(一)公司股票可能被終止掛牌的情形;

(二)公司股票可能被終止掛牌的風險提示，包括但不限於可能被終止掛牌的時間、影響因素等;

(三)公司為消除終止掛牌風險已經和將要采取的措施;

(四)公司/主辦券商接受投資者咨詢的聯系人和聯系方式;

(五)全國股轉公司要求的其他內容。

第十六條 【暫停轉讓】全國股轉公司在以下時點對出現本細則強制終止掛牌情形的掛牌公司股票實施暫停轉讓：

(一)掛牌公司出現本細則第十三條第(一)項情形的，全國股轉公司在法定披露期限屆滿後次一轉讓日對其股票實施暫停轉讓一天，並自兩個月期滿後次一轉讓日對其股票再次實施暫停轉讓;

(二)掛牌公司出現本細則第十三條第(二)項、第(六)項情形的，在掛牌公司披露年度報告，或在主辦券商披露意見的次一轉讓日;

(三)掛牌公司出現本細則第十三條第(三)項、第(四)項、第(五)項情形的，在中國證監會或全國股轉公司作出決定的次一轉讓日;

(四)掛牌公司出現本細則第十三條第(七)項情形的，在規定期限屆滿後次一轉讓日;

(五)掛牌公司出現本細則第十三條第(八)項情形的，在解除持續督導協議的次一轉讓日對其股票實施暫停轉讓一天，並自三個月期滿後次一轉讓日對其股票再次實施暫停轉讓;

(六)掛牌公司出現本細則第十三條第(九)項、第(十)項情形的，在掛牌公司被註銷的次一轉讓日。

第十七條 【我司決定】全國股轉公司在掛牌公司出現本細則第十三條所列情形之日起的二十個轉讓日內，作出掛牌公司股票是否終止掛牌的決定。

全國股轉公司為作出掛牌公司股票是否終止掛牌的決定，可以要求掛牌公司、主辦券商等證券服務機構提供相關材料，掛牌公司、主辦券商等證券服務機構應當在全國股轉公司規定的時間內提供有關材料，此期間不計入作出決定的期限。

第十八條 【信息披露】掛牌公司及其主辦券商應當在全國股轉公司作出終止掛牌決定後的兩個轉讓日內發布終止掛牌的風險提示公告，公告應當包括以下內容：

(一)終止掛牌生效日期;

(二)終止掛牌決定的主要內容;

(三)終止掛牌後相關安排、股東訴求及相關安排;

(四)終止掛牌後其股票登記、轉讓、管理事宜;

(五)公司/主辦券商的聯系人、聯系方式;

(六)全國股轉公司要求的其他內容。

第十九條 【終止掛牌生效】掛牌公司股票終止掛牌在全國股轉公司作出終止掛牌決定後的第三個轉讓日生效。

第二十條 【恢複正常轉讓】公司因觸及本細則第十三條第(三)項、第(四)項、第(五)項規定情形被強制終止掛牌後出現下列情形之一的，全國股轉公司將在收到中國證監會、公安機關、人民檢察院或人民法院相關決定或裁判文書，或者在作出撤銷紀律處分決定之日起的十個轉讓日內作出撤銷原終止其股票掛牌的決定：

(一)中國證監會行政處罰決定被依法撤銷，且中國證監會不能以重大違法為由重新對公司作出行政處罰決定，或者因對違規行為性質的認定發生根本性變化，被依法變更;

(二)公安機關決定不予立案或者撤銷案件，人民檢察院作出不起訴決定，人民法院作出無罪判決或者免於刑事處罰，且中國證監會不能以重大違法為由依法對公司作出行政處罰決定;

(三)全國股轉公司紀律處分決定被依法撤銷。

第四章 投資者權益保護

第二十一條 【股東保護】主動申請終止掛牌的掛牌公司應當在董事會決議和股東大會決議中對異議股東的保護措施作出相關安排。

第二十二條 【股東補償】股票被強制終止掛牌的掛牌公司及相關責任主體應當對股東的訴求作出安排並披露。掛牌公司或者掛牌公司的控股股東、實際控制人，以及掛牌公司的主辦券商可以設立專門基金，對股東進行補償。

第二十三條 【網絡投票】掛牌公司股東大會可通過網絡投票等方式，為股東參與審議、表決股票終止掛牌事項提供便利。

第二十四條 【主辦券商職責】主辦券商應當督促掛牌公司及時披露終止掛牌相關公告，協助掛牌公司對主動終止掛牌時的異議股東，或者對強制終止掛牌時的股東作出妥善安排。

第五章 監管措施和違規處分

第二十五條 【違規處分】掛牌公司及其董事、監事、高級管理人員、股東、實際控制人及其他信息披露義務人，主辦券商及其他證券服務機構，違反本細則及有關規定的，全國股轉公司依據《業務規則》等有關規定采取相應的監管措施及紀律處分。

第二十六條 【違規處分】主動申請終止掛牌的掛牌公司或其控股股東、實際控制人，現任董事、監事和高級管理人員存在涉嫌信息披露違規、公司治理違規、交易違規等行為的，全國股轉公司應當在作出同意掛牌公司股票終止掛牌申請決定前依法對上述涉嫌違規行為進行查處。

主辦券商等中介機構在掛牌公司掛牌期間如存在履職未勤勉盡責的，其責任不因掛牌公司股票被終止掛牌而免除，全國股轉公司應當依法對其進行查處。

第二十七條 【違規處分】本細則第二十五條、第二十六條所述違規行為依法應當由中國證監會進行查處的，全國股轉公司應當向中國證監會提出查處意見。

第六章 附則

第二十八條 【再次掛牌】終止掛牌的公司自其股票終止掛牌生效之日起滿三年後，可以再次申請掛牌。

第二十九條 【登記存管】股票終止掛牌後，公司股東人數超過200人的，其股票應當繼續在中國證券登記結算有限責任公司(以下簡稱“中國結算”)集中登記存管;股東人數低於200人的，可自主決定其股票是否繼續在中國結算集中登記存管。

第三十條 【兩網退市】兩網公司及退市公司的股票終止掛牌事宜另行規定。

第三十一條 【解釋權】本細則由全國股轉公司負責解釋。

第三十二條 【施行日期】本細則自發布之日起施行。

“黑導遊”強制購物背後：旅遊企業低價惡性競爭

諷刺遊客“一毛不拔”、辱罵遊客是“無賴”……近日，雲南導遊強制購物消費、辱罵遊客等事件在在網上曝光，引發輿論關註和熱議。雲南省旅發委通報了這幾起事件的查處情況，對涉事導遊和旅行社按有關規定進行了處罰。但“黑導遊”事件為何屢禁不止?監管查處面臨哪些難題?該如何整治?據新華社報道，記者就此展開了調查。

“黑導遊”強制購物：“不買翡翠別想離開雲南”

近日，網絡流傳一段標題為“雲南導遊強制消費買翡翠”的視頻，時長約5分鐘，視頻中一名女導遊對車上的遊客說，“占便宜可以，但是不要去貪便宜，開開心心去買成翡翠……在車上我會給你好好講道理，在車下，你把我飯碗都丟了，工作都搶了，我不跟你講別的，你今天別想走出雲南這個地方……”她同時說，買翡翠要做到“誠信滿滿”“件數滿滿”“金額滿滿”。該視頻發布後迅速引發關註。

針對該事件，雲南省旅發委15日通報稱，經過調查，該視頻中曝光的旅遊團隊系由雲南美倫旅行社有限公司操作，視頻中的導遊為陳利利。通過對旅行社及導遊的調查詢問，導遊陳利利承認視頻中“誠信滿滿、件數滿滿、金額滿滿”等言行是其所為;雲南美倫旅行社有限公司也認可該導遊為其委派承擔此團的導遊業務。

根據調查情況及違規事實，昆明市旅遊監察支隊擬對雲南美倫旅行社有限公司作出罰款10萬元的行政處罰;擬對導遊陳利利作出吊銷導遊證的行政處罰，3年內不得重新申請導遊證。

無獨有偶，在國慶節期間，網絡還曝光了“雲南導遊辱罵不購物遊客‘無賴’”“女生遊麗江未騎馬未購物遭諷‘一毛不拔’”事件。經調查，涉事導遊和旅行社都按照有關規定受到了相應處罰。

雲南省旅發委表示，在監測到網絡輿情之後，相關部門及時介入調查處理，並向社會通報了查處情況。同時，雲南省旅發委將進一步加大對不合理低價組織遊覽活動、強迫和變相強迫遊客消費等行為的打擊力度，不斷規範旅遊市場秩序。

亂象背後：旅遊企業低價惡性競爭是誘因

近年來，導遊強制購物消費和辱罵遊客事件屢遭曝光，而且涉事旅遊企業和旅遊從業人員也都受到處罰，但“黑導遊”事件仍屢禁不止。專家和業內人士分析認為，當前旅遊市場發育不成熟、旅遊產品單一、旅遊企業低價惡性競爭等問題是誘因。

據雲南省旅遊執法總隊負責人介紹，導遊強制購物或辱罵遊客只是一種表象，事實上折射出的是部分旅遊企業以“零負團費”或“不合理團費”組織遊客旅遊背後的問題。這名負責人說，旅遊購物企業通過擡高商品定價、給予旅行社和導遊高額“回扣”，為旅行社“零負團費”經營提供“盈利空間”，旅遊企業及從業人員為追逐利益最大化，知法犯法，進而迫使導遊人員強迫遊客購物、消費，這是導致“不合理低價遊”產生和屢禁不止的根本原因。

中國旅遊研究院副研究員楊勁松表示，旅遊產品同質化嚴重及信息不對稱等問題，使遊客沒法事先合理甄別，在一些組團社虛假宣傳、故意隱瞞低價真相的情況下，部分遊客消費心理不成熟、一味追求低價，而忽略了旅遊背後的服務和品質，也給“不合理低價遊”創造了市場。

“一旦低於成本價，身處一線工作的導遊只能通過購物和自費項目掙錢‘填坑’，如果達不到預期，他們會以各種方式促使遊客消費，甚至出現一些極端案例。”楊勁松說。

雲南淩雲律師事務所律師孫文傑說，新旅遊法規定旅行社不得以不合理低價組織旅遊活動，誘騙旅遊者，並通過安排購物或者另行付費旅遊項目獲取回扣等不正當利益，違反規定的最高可處罰30萬元。“但違法現象仍屢禁不止的原因之一就在於違法成本過低。”

“很多旅行社負責人和導遊法律意識淡薄，出問題的基本都是違法違規操作。”雲南財經大學旅遊文化產業研究院院長許南垣表示，而相關法規和條例實施細則也不夠具體，操作性不強。

“在市場和企業不能自律時，如果監管存在漏洞和盲區，旅遊亂象就無法有效解決。”孫文傑說，重事後打擊、輕事前預防，也是導致亂象屢禁不止的原因之一。

專家：加大懲治力度 更要強化預防

據統計，今年1至9月，雲南各級旅遊部門共受理旅遊投訴1327起，其中有效投訴271件，同比下降13%，協調理賠金額78.49萬元，每百萬人次的投訴率為3.9人次。目前，如何有效解決“黑導遊”問題引起各方的思考。

專家和業界人士為此開出了一系列藥方：適當提高旅行社準入門檻，同時可在事後查處時提高處罰金額;獎懲結合，建立誠信檔案，將涉事企業和人員的不良信息予以公布，讓其“一處受罰，處處受限”;設立獎勵舉報、獎勵表現優秀的組織方制度;從行業內部來加強旅遊企業自律，強化退出機制，並引導遊客理性消費等。

“下一步將探索在旅遊大巴上安裝實時監控系統，對司機是否安全駕駛、是否按照規定行程行駛，以及導遊和遊客的舉止是否文明進行公眾監督。”雲南省旅遊執法總隊負責人說，今年8月，雲南啟動了“高定價、高回扣”整治工作，近日，國家旅遊局又宣布將在全國組織開展為期半年的整治“不合理低價遊”專項行動，這是全國“一盤棋”治理旅遊市場亂象的具體舉措，雲南將積極響應，並按相關要求持續加大旅遊市場整治力度。

一些基層旅遊行政執法人員表示，雖然出臺實施了不少法律和條例，但依然不夠健全和完善，比如“不合理低價”“高定價、高回扣”等表述沒有司法解釋，工作人員執行起來較困難。“在加強監管的同時，要把法律的權威性、觸犯法律的嚴重性進一步細化落實，並廣而告之。”華東師範大學旅遊系主任樓嘉軍說。

孫文傑說，在旅遊亂象治理中，普遍存在重治理輕預防的現象，我們不僅要加大對違法行為的懲治力度，切實做到“零容忍”，更要強化預防。

新三板強制摘牌“11條”：賦予中介更大權責

◎每經實習記者 張祎

10月21日，股轉系統發布《全國中小企業股份轉讓系統掛牌公司股票終止掛牌實施細則(征求意見稿)》(以下簡稱《實施細則》)明確，掛牌公司未按時披露年報半年報等11種情形，將被強制摘牌。

消息一出，引發輿論強烈關註。《每日經濟新聞》記者註意到，股轉系統官網最新(10月23日網站更新)數據顯示，目前新三板掛牌企業已經達到9227家。如此龐大的體量，其牽涉面不可謂不廣。那麽，《實施細則》究竟存在哪些關竅？未來實施之後新三板市場被強制摘牌的情況會否明顯增多？投資者權益將如何得到更好的保護？

為探究上述種種問題，《每日經濟新聞》記者展開了采訪調研。

摘牌更加倚重市場

10月21日，股轉系統官網發布了上述《實施細則》，並向社會公開征求意見。其中最吸引市場關註的，莫過於將被股轉系統強制終止掛牌的11種情形。

具體包括：1. 未在法定期限內披露年度報告或者半年度報告，並自期滿之日起兩個月內仍未披露年度報告或半年度報告；2. 最近兩個年度的財務會計報告均被註會出具否定或者無法表示意見的審計報告；3.受到證監會行政處罰並在行政處罰決定書中被認定構成重大違法行為，或者被證監會依法移送公安機關；4. 因欺詐掛牌受到股轉系統紀律處分；5. 最近三十六個月內累計受到股轉系統三次紀律處分；6. 持續經營能力存疑；7. 不能依法召開股東大會或者不能形成有效決議，在十二個月內不能恢複的；8. 與主辦券商解除持續督導協議，且未能在三個月內與其他主辦券商簽署持續督導協議的；9. 被依法強制解散；10. 被法院宣告破產；11. 股轉系統規定的其他強制終止掛牌情形。

從中可以看出，股轉系統賦予了中介機構更大的責任和權利，體現在註會意見、定期報告的披露、持續經營能力的判斷、主辦券商的督導等條款上。有市場分析指出，用獨立第三方來監督三板公司的運作，這是更為市場化的方式，加快了市場運轉的效率。

政策推出節奏明顯加快

不過，從當下看，新三板掛牌的速度遠遠大於摘牌的速度。Choice金融終端數據顯示，從2014年起截至10月23日，從新三板摘牌的公司僅有56家。

北京中會仁會計師事務所主任丁會仁告訴記者，未來監管越來越規範和嚴格，一些企業在內外壓力下會主動要求摘牌。據其介紹，新三板企業要支付多種費用，而且掛牌後各種成本也會有所升高。此外，監管對主辦券商和會計師事務的監管壓力，也會傳導到對應的新三板企業。

值得註意的是，《實施細則》提到，如果最近兩個年度的財務會計報告均被註冊會計師出具否定或者無法表示意見的審計報告，將會被強制終止掛牌。

記者註意到，在iFinD統計，2015年年報被註冊會計師出具無法表示意見的新三板公司共有7家，分別是ST樺清、ST中試、ST展唐、ST巨環、ST鑫秋、ST瑞澤、ST哥侖步。除此之外，ST賽諾達直接被出具了否定意見。

“股轉系統在這個時間點上發布上述《實施細則》，早於我們的預期，可以明顯看出新三板政策推出的節奏在加快。”聯訊證券副總裁曹衛東在接受《每日經濟新聞》記者采訪時表示，摘牌制度的推出是新三板完善制度建設的重要環節，摘牌的市場化和常態化是必然趨勢。

“新三板終於有了能上能下的市場化進出機制。”《實施細則》發出的第二天，中科沃土基金董事長朱為繹就在個人公眾號“繹眼看新三板”上表示，這將有利於掛牌企業公司治理的完善，保證掛牌公司的質量，吸引更多的投資者進入這個市場。

曹衛東預測，隨著《實施細則》的最終出臺，新三板掛牌公司終止掛牌的頻率勢必加快，數量逐漸增多，不符合維持掛牌條件的企業將被強制摘牌，一些與新三板當前定位不符的企業也將主動退出新三板。

四重機制保護投資者權益

《每日經濟新聞》記者註意到，此次發布的《實施細則》還特別提到了保護投資者權益，並設置了四重保護機制。

機制一：保護異議股東

《實施細則》第二十一條提到：主動申請終止掛牌的掛牌公司應當在董事會決議和股東大會決議中對異議股東的保護措施作出相關安排。

對此，南山投資創始合夥人周運南認為，這條規定是對主動退市中處於劣勢地位的二級市場投資者的一種保護，也是要對不同意主動退市的小股東的去留作出合理的安排。但這是個原則性的約定，如果遇上企業惡意主動退市，同時只給予二級市場投資者遠低於正常市場價格的回購方案。投資者還是只能被動接受方案，或者在公司摘牌後繼續當股東，正當權益勢必會被侵犯。

周運南進一步指出，異議股東是指在股東大會上明確投反對票的股東，但很多二級市場投資者可能未能準確獲知會議消息，或者因其他原因未能出席股東大會，錯失了投反對票的機會。因此，建議把異議股東改為非贊成票股東。

機制二：可設專門基金承擔補償義務《實施細則》第二十二條提到：股票被強制終止掛牌的掛牌公司及相關責任主體應當對股東的訴求作出安排並披露。掛牌公司或者掛牌公司的控股股東、實際控制人，以及掛牌公司的主辦券商可以設立專門基金，對股東進行補償。

周運南表示，本條規定在實操上難度很大，因為在掛牌公司屬於被強制退市的情形下，一般很難拿得出合理的安排方案，而且監管層並沒有強制要求掛牌公司設立對股東進行賠償的專門基金。

周運南認為，“應當參照近期欣泰電氣的處罰補償方案，中介機構誰失責誰先承擔全部補償責任。合理的補償標準可以用表決量化，相關方案必須經非利益關聯股東中的三分之二以上通過。”

朱為繹則表示，此規定可能會加大主辦券商的責任。“因為專門基金的表述是‘可以設立’，並沒有說‘應當設立’，因此可能最終還是先由主辦券商去解決這個問題。券商先行賠付，然後再去找相關公司控股股東追償。”

機制三：終止掛牌鼓勵網絡投票《實施細則》第二十三條提到，掛牌公司股東大會可通過網絡投票等方式，為股東參與審議、表決股票終止掛牌事項提供便利。

“這不但為摘牌表決提供便利，也可以為平常的股東大會提供表決便利，我們二級市場投資者可以借助網絡真實表達自己對股東大會決議的態度，避免內部股東說了算。”周運南表示，他目前基本不參加股東大會，但如果有了網絡投票，他會更願意參與表決。

機制四：主辦券商職責明確

《實施細則》第二十四條提到：主辦券商應當督促掛牌公司及時披露終止掛牌相關公告，協助掛牌公司對主動終止掛牌時的異議股東，或者對強制終止掛牌時的股東作出妥善安排。

“可以看出，主辦券商對維護弱勢方中小股東權益是責無旁貸的。”聯訊證券新三板策略組分析師在接受記者采訪時表示，《實施細則》對投資者權益保護的規定，主要是為了防止退市制度實施後，沒有明確的善後措施指引，造成不必要的問題，從過去的摘牌情況看，因為新三板企業股權普遍集中，大股東侵害小股東的情形時有發生，已經成為了市場焦點問題。從細則條款中看，更多體現的是對中小股東權益的維護，也可以從一定程度上防止大股東隨意操作。

“有些上市公司並購新三板企業，大股東走了，將中小股東留在新三板市場。”朱為繹認為，保護好投資者的利益，設立補償機制，不但有利於下一步新三板並購市場的發展，也有利於下一步其他資金進入市場。

全國股轉公司對兩家未按時披露半年報的掛牌公司實施強制摘牌

全國股轉公司10月31日發布公告稱，根據相關規定，對未按規定期限披露2016年半年度報告的吉林森東電力設備股份有限公司、漯河眾益達食品股份有限公司股票實施了強制摘牌。

附公告全文

關於終止森東電力和眾益達股票掛牌的公告

截至2016年10月31日，吉林森東電力設備股份有限公司(證券代碼：833364;證券簡稱：森東電力;主辦券商：西部證券)、漯河眾益達食品股份有限公司(證券代碼：833974;證券簡稱：眾益達;主辦券商：申萬宏源)未能按照規定時間披露2016年半年度報告。根據《全國中小企業股份轉讓系統業務規則(試行)》(以下簡稱《業務規則》)的相關規定，現就有關事項公告如下：

一、根據《業務規則》第4.5.1條第(三)項的規定，我司決定自2016年11月1日起終止上述公司(以下稱“被摘牌公司”)股票掛牌。

二、根據《業務規則》第4.5.2條的規定，被摘牌公司應當在收到我司的股票終止掛牌決定後及時披露股票終止掛牌公告。公告至少應當包括以下內容：

(一)終止掛牌生效日期;

(二)股東訴求及相關安排(如有);

(三)終止掛牌後其股票登記、轉讓、管理事宜;

(四)公司地址、聯系人、聯系方式，及其主辦券商聯系人、聯系方式。

三、股票終止掛牌後，被摘牌公司可自主決定其股票是否繼續在中國證券登記結算有限責任公司(以下簡稱“中國結算”)集中登記存管。中國結算可按規定提供被摘牌公司股份的非交易過戶服務。

四、被摘牌公司應積極應對投資者訴求;主辦券商應指定專門人員負責被摘牌公司相關事宜並披露聯系方式，督促被摘牌公司按照《業務規則》要求及時披露終止掛牌公告，協助做好與被摘牌公司投資者的解釋溝通工作，指導督促被摘牌公司妥善解決投資者訴求。

五、截至2016年10月31日，另有北京遠特科技股份有限公司(證券代碼：834535;證券簡稱：遠特科技;主辦券商：中信建投證券)、龍泉市佳和小額貸款股份有限公司(證券代碼：834610;證券簡稱：佳和小貸;主辦券商：浙商證券)、青島昌盛日電太陽能科技股份有限公司(證券代碼：835154;證券簡稱：昌盛日電;主辦券商：中泰證券)等3家公司未披露2016年半年度報告。這些公司此前已正式向我司提交了主動終止掛牌的申請，我司正按規定履行審查程序。此類公司股票終止掛牌相關事宜，將在我司完成審查程序後另行公告。

特此公告。

全國中小企業股份轉讓系統有限責任公司

2016年10月31日

新三板清理門戶： 強制摘牌再現 主動退市成風

周一，全國股轉公司對兩家未及時發布2016年半年報的掛牌公司實施強制摘牌，這是股轉公司今年第二次強令企業退市。

新三板市場規模迅速擴張的同時，越來越多的問題公司開始浮現。股轉公司指出強制退市是加強監管的重要舉措之一，並在近日發布了企業終止掛牌新規，明確了11條強制摘牌條件。

主動摘牌的企業數量也激增，10月就有9家掛牌公司主動申請退市，今年來主動退市的公司達到26家。分析人士指出，一些企業意識到掛牌後融資難度仍然較大，掛牌維持成本較高，因此理性地選擇了退出，未來主動摘牌企業數量會繼續增長。

強制摘牌再度警示市場

周一，在10月的最後一天，股轉公司再次實施強制摘牌。

森東電力(833364.OC)、眾益達(833974.OC)由於未能按照規定時間披露2016年半年度報告，觸發了強制摘牌。另外三家沒披露半年報的公司遠特科技(834535.OC)、佳和小貸(834610.OC)、昌盛日電(835154.OC)則主動申請了摘牌。

而新綠股份(834632.OC)、時空客(831335.OC)、金洋新材(832490.OC)、優諾股份(833794.OC)、ST鑫秋(832268.OC)五家掛牌公司在最後時刻壓哨發報，險些遭遇退市。

股轉公司要求，被摘牌公司應積極應對投資者訴求，主辦券商應督促被摘牌公司披露終止掛牌公告，協助做好與被摘牌公司投資者的解釋溝通工作，指導督促被摘牌公司妥善解決投資者訴求。

今年6月30日，股轉公司首次動用強制摘牌，將未及時發布2015年年報的朗頓教育(831505.OC)和中成新星(831610.OC)開除。股轉公司指出， 強制摘牌是加強監管的一項重要舉措，將對市場產生警示效應。

周一被強制摘牌的兩家公司都曾受到監管者的關註。

今年8月15日，森東電力的主辦券商西部證券發布風險提示公告稱，主辦券商到森東電力現場核查時，發現除實際控制人、曾經失聯的已離職董事長邱麗新外，未能見到公司現任董事、監事、高級管理人員。而在森東電力生產現場，生產車間均無員工在崗，亦未展開生產。

西部證券還發現森東電力存在拖欠員工薪資的情況，且多次提出要求查看公司合同臺賬等相關資料，都未能取得。西部證券不僅是森東電力的主辦券商，也是其第三大股東。今年1月份，西部證券以4.5元每股的價格認購森東電力150萬股，合計投資675萬元，占比2.44%。

在主辦券商揭示風險後，森東電力5名董事和董秘紛紛辭職或被免，今年10月，森東電力收到了吉林證監局責令改正的處罰決定。

與森東電力直接放棄相比，眾益達從9月1日停牌以來四次發布半年報披露的工作進展，不過最終仍然未能及時發布。公司和會計師事務所此前曾產生認定分歧。在2015年年報中，公司稱三項肉類產品合計可實現收入達到8724萬元。但是，審計方興華會計師事務所卻認為，存貨賬面價值無法認定，無法判斷存貨未來可變現價值，因此對公司年報出具了保留意見的審計報告。

6月24日，股轉公司對眾益達下達年報問詢函，要求公司說明存貨價格的來源，報告庫存商品余額、庫齡情況、是否存在過期產品等，並說明對期末存貨的期後銷售情況和回款情況。

主動摘牌申請激增

據記者不完全統計，除了3家未披露半年報的公司，今年10月就有9家掛牌公司申請主動摘牌，包括申昊科技(833304.OC)、船牌日化(836526.OC)、早康枸杞(420631.OC)、恒大文化(834899.OC)、網城科技(836538.OC)等等，全部是基礎層協議轉讓企業，在二級市場均未發生交易，僅沃福枸杞(833270.OC)和中科通達(430154.OC)完成過融資。

截至目前，新三板摘牌企業總數已經達到67家，其中今年摘牌的就占近一半。

對外經貿大學金融產品與投資研究中心主任宋國良對《第一財經日報》表示，“新三板市場融資功能已經退化，反而要多納稅，企業當然就不感興趣了。”他認為，由於新三板監管加強，企業受到信息披露義務的約束，會感到不如不掛牌時更加自由。

華東一家大型券商新三板首席分析師告訴《第一財經日報》記者，“企業各有各的需求。有的發現掛牌以後也融不到資，還要擔負成本，把財務披露出來。還有的被並購走掉，今年新三板並購總數在上升，一些企業上新三板時對這個市場預期過高，不論是並購走還是感到沒有意義而離開都是正常的。”

雖然新三板企業數量在不斷快速增加的情況下達到了9341家，但是大約有一半的掛牌企業既沒有實現融資目的也沒法實際發生交易。

10月21日，股轉公司發布了《全國中小企業股份轉讓系統掛牌公司股票終止掛牌實施細則(征求意見稿)》，對主動摘牌和強制摘牌規則進行細化，規定了十一條強制摘牌條件，包括信息披露嚴重失信、欺詐掛牌、持續經營能力存疑和公司治理不健全等。

股轉公司表示，新三板自擴容以來，掛牌公司數量快速上升，海量市場規模已經形成。為了健全市場自凈功能，實現市場優勝劣汰，對於不符合掛牌維持條件，以及存在重大違法違規行為的掛牌公司，將依法強制其股票終止掛牌。

前述分析師認為，新三板控制一定的市場規模對後續政策落地也有好處。他表示，“新三板在準入上的寬松決定了需要設置較高的投資者門檻，後續要想把投資者門檻降下來，就需要強化企業的質量把控，降低整個市場的風險。否則貿然把門檻降下來，普通投資有踩雷的風險。”

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深圳網約車管理暫行辦法發布 未強制要求駕駛員為本地戶籍

俄羅斯強制要求蘋果從App Store下架LinkedIn應用

據《紐約時報》報道，俄羅斯智能手機用戶再也無法下載職業社交網絡應用LinkedIn了。

就在幾個星期前，俄羅斯作出了阻止公共訪問職業社交網絡LinkedIn的決定，一家俄羅斯法院做出了在俄羅斯境內禁止LinkedIn的裁定。《紐約時報》報道指出：“在俄羅斯法院作出這家職業社交網絡違反當地歷史數據保存法規的裁定幾周後，俄羅斯當局要求蘋果和谷歌從App Store和Google Play商店中下架LinkedIn。”俄羅斯相關法律規定，在俄羅斯開展業務的互聯網公司需將俄羅斯用戶的資料儲存在俄羅斯境內。

目前，蘋果已向《紐約時報》證實，俄羅斯當局大約在一個月前就要求其從App Store下架LinkedIn應用。 LinkedIn目前在俄羅斯擁有約六百萬用戶，該公司表示對這一消息“感到失望”。