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LED降温新技术


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LED 降溫 新技術 新技
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LED板块迎来光明


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LED 板塊 迎來 光明
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轉攻LED 搶下中國路燈商機

2009-12-14  商業周刊





十一月二十一日,上海世界博覽會主場館演藝中心進行夜景燈光測試,標榜節能的LED燈照亮了世博園區的夜空。

讓上海世博綻放光明是一家台資企業真明麗,將於十二月二十二日在台北股市掛牌發行TDR。

真明麗是什麼公司?怎麼有本事承接上海世博主場館的照明工程,又為何回台發TDR?

真明麗董事長樊邦弘就讀世界新專(現世新大學)時,曾參加研究馬克思主義的社團,遭企圖叛亂被送辦,由於未成年而逃過一劫;但畢業後因「思想不純正」,當不了記者,只好做燈飾,去舞廳裝霓虹燈。

一九八九年,他把工廠移往中國,隨著中國製造崛起,發展成為全球小燈泡燈飾的霸王(詳見九七三期)。二○○六年,真明麗在香港上市,樊邦弘還被香港媒體封為「燈帝」。

新市場:中國LED需求 搶下「十城萬盞」路燈與世博訂單 不過,真明麗這次回台上市,跟當年已大不相同,不但從傳統小燈泡轉型LED照明,並躍居中國路燈商機概念股,拿到中國「十城萬盞」路燈與世博會的照明訂單。

簡單的說,昔日外銷全球的燈帝,今天又在中國LED路燈市場搶占一席之地。

要在中國賣LED燈並不容易,特別是路燈。由於中國經濟成長快速,用電量急遽增加,LED比傳統燈泡可省近一半電,因此今年上半年官方推出十城萬盞計畫,在北京、上海等二十一個城市推展LED路燈,期望達到節能省電目的。

但政策有了,訂單需求卻未必如預期,原因之一是LED照明標準還沒下來,二是中央雖大力推動,但地方政府卻沒錢做,更何況中國建設都是這幾年加速完成,有些路甚至剛剛建好,沒有理由換路燈。

搶單手法一:幫地方政府免費換路燈,爭取政績 「路燈講究品質穩定,隨便一修(指更換路燈)就要花人民幣上千元,LED路燈是修不得的!」樊邦弘說。然而,現在真明麗手中的LED路燈訂單卻已多達十萬盞,樊邦弘怎麼搶得先機?

第一個原因是,真明麗先做示範不收錢,以品質贏得信任,也替地方政府做政績。

早在四年前,真明麗就開始在廣東省的城市,免費替當地政府更換部分路燈,一方面實驗LED路燈的效果與穩定度,另方面也測試改良自己的路燈品質。

這個動作不但增強了真明麗路燈的競爭力,也進一步讓地方政府因為使用節能產品,而有了政績,再以政績爭取更換路燈的預算。

第二個原因是真明麗不只賣燈,也賣服務。

LED 在中國除了照明外,也被運用在室外夜景的裝飾上,用法如同國外的耶誕燈。但室外裝置除了講求設計,還有安裝的難度。於是樊邦弘建立了一個服務部隊,在中國 有二十一個分公司,擁有二百八十個服務人員,在中國各城市的節慶活動,教客戶如何安裝布置LED燈飾,並進行售後服務。

這項做法,讓真明麗在價格之外,具備更大的差異化表現,因此在世博照明標案中,打敗殺價已經殺到成本的對手。

搶單手法二:出貨給節能公司,免去公家買燈錢 樊邦弘還創造了一種特殊商業模式,就是跟節能公司合作,由真明麗把生產的LED燈賣給節能公司,再由節能公司替企業大樓或地方政府換燈,這些單位不用先付錢,而是待省電效果發揮後,再把省下的電費付給節能公司。

如此一來,企業與地方政府不必先籌一筆換燈費用,壓力減輕許多,自然願意上門。目前節能公司的年報酬率已可達八%,真明麗也藉此攻下大片江山。

因為節能商機在中國機會大,今年八月中國環境基金花了三千萬美元入股真明麗,持股一一‧二七%,成為最大法人股東。這家基金專門投資清潔技術及環境相關產業,跟真明麗互補整合。

挾稱雄中國的氣勢,大舉返台的真明麗,有一點跟台灣LED同業不同,就是員工超多。樊邦弘來台開法說時,媒體問他真明麗有多少員工,他答,淡季八千人,旺季(例如耶誕節)高達一萬五千人;在座媒體都嚇了一跳。

台灣一般LED廠員工約幾百到上千人,真明麗是數倍之多,且變動非常大。為何如此?富邦金控投資銀行資深副總陳恩光說:「真明麗包含LED的上游磊晶,中游導線架、封裝,下游塑膠射出都是集團自製,享有成本競爭優勢!」

原來,從下游做起的真明麗,這幾年挖角台灣人才往上游擴張,最後從磊晶到燈罩都自己來,連包裝也不假手外人。樊邦弘不諱言上游技術還未掌握得很好,部分元件仍向台灣大廠採購,但即使人力用得多,垂直整合下來,還是可以省去一半的總成本。

所以,隨著真明麗回台灣掛牌,帶來的不只是叛亂犯變成全球燈帝的傳奇,還是一家不一樣的LED台商,它一條鞭的經營風格、善於開發市場、懂得搶占中國商機的手法,都與台灣竹科這些聚落,以技術見長的LED公司,有著鮮明的對照。

延伸閱讀:燈帝看好台北豪宅:最高一坪三百萬! 二○○六年,樊邦弘接受商周訪問,當時他買了台灣最貴的豪宅帝寶,每坪買價新台幣七十八萬元。今年他將帝寶賣掉,每坪一百三十萬元,一戶帝寶三年來讓他賺了超過新台幣五千萬元。

當初為何買帝寶?樊邦弘說,那時帝寶是台灣最好的豪宅,但跟香港、上海,甚至東京比,實在太便宜,更何況,台北貸款利率很低,買房子繳利息也很划算。

樊邦弘賣掉帝寶後,錢不是放進口袋,而是再轉進台北的豪宅,而且是價格更高的文華苑,每坪買價超過新台幣一百三十萬元,「要買就是買最好的!」樊邦弘說,任何城市最稀有的,永遠會漲。

他 舉例,香港簽CEPA(更緊密經貿關係安排)之前,房地產大跌,他進場買香港的豪宅,後來的報酬率是七倍甚至十倍。這次,他之所以又買台北豪宅,看好的是 ECFA(兩岸經濟合作架構協議)將為台灣帶來的效益,他還打賭,台北豪宅市場每坪最高將上看三百萬元。就請大家拭目以待吧!



轉攻 LED 搶下 中國 路燈 商機
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国内彩电巨头开打LED电视价格战


http://www.china-cbn.com/s/n/000004/20100122/000000146562.shtml


  原价16999元的海尔55英寸LED(发光二极管)电视,现促销价为12999元;原价18888元的LG 47英寸LED电视,促销价下调至14999元。一夜之间,LED电视价格战提前来临。

昨日,《第一财经日报》从创维数码(00751.HK)获悉,从1月15日开始,创维已经展开大规模的新春促销活动,酷开LED电视价格最高优惠达30%。

“LED电视普及时代已经来临,创维正是准备借新春机会反超外资品牌。”创维数码广东分公司总经理钟志峰昨日对记者表示,目前创维LED背光模组80%已经实现自产,因此,在市场价格调整上更灵活。

去年上半年随着LED背光模组价格的大幅调整,三星、LG等韩国巨头率先在中国市场大规模推出LED电视,取得了先发优势。但随着创维、海信等多家液晶电视品牌开始规模推出各自的LED液晶电视,显然2010年中外LED电视提前进入了“短兵相接”的对决阶段。

记者了解到,过去一年中LED背光模组价格迅速下降,并且下降幅度大于CCFL(冷阴极荧光灯)下降幅度,Displaysearch的调查报告显示,2008年第四季度40英寸LED背光模组的价格依然在1000美元以上,而目前已经下降到436美元。

Displaysearch大中华区副总裁谢勤益表示,到2010年第一季度20英寸以下的背光模组LED和CCFL的价格差将只有2美元,而40英寸LED背光模组与同尺寸CCFL的价差也已经下降到100美元,到2010年底双方的价差更将下降到20美元以内。

显然外资LED价格高出普通液晶近一倍存在着暴利,而创维主动将价格下拉30%以上,显然是顺应上游部件价格调整作出的。

最近,Displaysearch将2010年全球LED液晶的出货量目标上调到1900万台,而三星电子更是提出了1000万台翻四倍的目标,显然 LED电视的大势锐不可当,不仅在中国,欧洲、北美等发达地区越来越多的家庭也开始将目光从传统LCD转向更加轻薄环保的LED电视。

中国电子商会消费电子产品调查办公室调研数据也显示,截至目前,消费者对于LED电视产品的关注度已高达75%,中国市场准备今年购买LED电视的消费者比例更是高达34%。

“现在海尔和创维已经率先下调LED电视价格,听说海信也要调。”广州国美有关人士说。TCL多媒体相关负责人昨日对记者表示,TCL短期在LED电视价格上不会有太大调动。由于与三星签订供货合同,目前TCL的LED电视从屏到模光模组都是由三星供应。

“如果自己生产LED背光模组,价格会低几个百分点,市场价格的确会更灵活一些。”该相关负责人说。或许正基于此,去年底,海信电器增发所募集资金除了 计划扩建5条液晶模组生产线之外,还要为之配套建设5条背光模组生产线,而这5条背光模组生产线将全部采用LED背光源技术。

國內 彩電 巨頭 開打 LED 電視 價格戰 價格
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郭台銘、李焜耀從面板打到LED

2010-03-29  商業周刊





二○一○年三月十八日,群創與奇 美電正式合併;也就是從這個時候開始,鴻海董事長郭台銘和友達董事長李焜耀,又開闢了另一個戰場。

這一天,所有群創和奇美電的一線主管齊聚 群創竹南廠,由新奇美總經理段行建領軍,開了新奇美成軍後第一場幹部會議。

會議最後,眾人一起大喊「加油!加油!加油!」連在幾公尺外的大 廳都聽得見,對未來挑戰,段行建直說,「很興奮!一點都不覺得累!」

兩方搶關鍵拼圖! 爭面板龍頭,決勝LED供應鏈

只是, 要保住全台灣第一面板廠的寶座,新奇美還缺一塊拼圖。

場景拉回一個月前,台北小巨蛋,鴻海一年一度的尾牙現場,座位的安排往往是判讀該年集 團中,不同事業群績效表現的最佳指標,也能看出在郭台銘心中,孰輕孰重。

今年被「欽點」坐在郭總裁身邊、舞台前方第一排的座上賓,不是營收 最大的個人電腦嵌入式事業群,而是日本LED(發光二極體)大廠日亞化學(Nichia)。

郭台銘為什麼這麼需要日亞化?

根 據拓墣產業研究所的預估,明年筆記型電腦面板的LED背光滲透率將達到九五%,顯示器的滲透率將達到八%、電視的滲透率也將接近一○%。這些數字所代表 的,是高達一億八千萬台LED筆電、顯示器和電視的面板和代工商機。

換句話說,積極搶攻電視組裝市場的鴻海,和準備幹掉冠捷登上顯示器代工 龍頭的群創,若沒了那一顆小小的、會發亮的LED,就像神槍手手中的槍沒有子彈,再怎麼神準也不可能打到目標。

擁有LED技術專利的日亞 化,被郭台銘視為最重要的座上賓,因為這正是新奇美成軍供應鏈的最大缺口。

李焜耀鴨子划水! 先挖角人才,再垂直整合降成本

但 這個面板廠最重要的關鍵拼圖,李焜耀比郭台銘早一步為友達建構完成。

就在新奇美正式合併前三天,李焜耀為友達集團打造的LED供應商隆達電 子正式與凱鼎科技合併完成。合併後的新隆達電子將擁有LED上游磊晶與下游封裝產能,變成國內LED界的小「晶電加億光」。

李焜耀率領的友 達大軍,早在○六年入股LED封裝廠凱鼎,並在前年成立磊晶廠隆達電子,默默切入LED領域,扶植自己的技術兵團。

雖然LED是熱門領域, 卻因為台灣起步晚,人才不多,李焜耀的做法就是挖角,從晶電、台積電到聯電,都是他獵人的對象。

由於晶電比台灣其他磊晶廠成立時間都久,因 此調校MOCVD(有機氣相沉積法)機台的經驗累積最豐富;另一方面,LED也要用上晶圓廠的半導體製程,所以台積電、聯電,也成了LED廠挖角的對象。

在 隆達成立之初,友達就從晶電延攬了藍光技術專家唐修穆,他曾經是元砷光電創辦人之一,也是台灣少數長期投入高亮度LED研發的人才。

為了搶 人,還未上市的隆達效法十多年前的台積電、聯電,「用股票來砸人,」一位磊晶廠的主管不諱言,讓資深人才願意帶刀投靠的主因,就是現在一股十元的股票,未 來上市後可能暴漲二十倍的潛力,可說是想成為科技新貴者最後一波機會。

去年開始建置產能的隆達,目前擁有磊晶用的MOCVD約二十七台。一 位業界人士指出,接下來半年,隆達每個月都有新機台進駐,到今年底有機會擴建到一百台,幾乎是晶電產能的一半。

當群創宣布合併奇美之後,李 焜耀加快友達的LED整併動作,在去年十二月底讓隆達與凱鼎進行合併,同一期間,以友達資源灌注在隆達的發展上。

由於LED的專利技術掌握 在美、日大廠手上,隆達生產的晶粒仍有專利考量,因此隆達的產品搭著友達的面板一起出貨,有了友達這個國際級面板廠的認證,隆達較能避開美、日LED廠的 專利地雷。

友達將供應鏈垂直整合,掌握LED從磊晶、封裝、背光模組到下游的面板、電視組裝,把降低成本的空間發揮到極致,強化和鴻海對壘 時的競爭力。

李焜耀鴨子划水,現在友達開始展現LED的實力。一位本土券商研究員說,「以前大家都會開玩笑,說隆達真的好淡,沒什麼業績好 看;結果到今年一月份,真的讓我嚇到了。」

原本幾乎沒有出貨量的隆達,今年開始,配合友達為中國大陸品牌生產的LED電視,一月份出貨量是 四萬台、二月份五萬台、到了三月份出貨量竟高達十萬台,倍數成長。

郭台銘後來居上! 先結盟日廠,再培植零組件廠

但郭台銘發 展LED的動作其實不比李焜耀慢,鴻海先是九年前成立沛鑫半導體切入LED路燈市場,後來參與LED封裝廠先進開發光電的私募。但這兩個投資都踢到鐵板, 先進電和沛鑫不僅連年虧損,最後先進電甚至撤銷興櫃掛牌。

自行投資出師不利,郭台銘使出鴻海過去最擅長的策略——結盟與購併,他的頭號目 標,就是針對國內LED公司發動過專利侵權戰的日亞化。

成立迄今已經超過五十年的日亞化,開發出全世界第一顆藍光LED,是LED晶粒的領 導廠商和手機背光源的霸主。

郭台銘計畫由鴻海轉投資的LED封裝廠先進開發光電,協助日亞化擴廠。雙方協議,鴻海將提供日亞化保證採購量, 讓日亞化不至於因為產能提高導致自家LED晶粒供過於求,而鴻海也能藉此拿到足夠的原料支援。

由於有日亞化的支援,群創足以取得大量、高品 質的晶粒,而且報價竟然和傳統冷陰極燈管(CCFL)液晶顯示器不相上下,吸引一線品牌下單,目前群創在LED顯示器的代工量,已經超越冠捷成為全球第一 大。

這裡,正是郭台銘與李焜耀在LED大戰策略上的分歧點。由於LED專利權複雜,一旦遭遇到侵權官司,很可能鴻海所組裝的電視、顯示器產 品將無法出貨,所以對系統廠出身的郭台銘來說,取得LED貨源將比整合自有LED供應鏈更加重要。

因此,即使郭台銘買下奇美電,取得奇美電 轉投資的LED磊晶廠奇力科技及LED封裝廠啟耀光電,這兩家卻未如外界預期的合併,走上隆達電子的整併邏輯。

未來奇力將專注磊晶,啟耀聚 焦封裝,啟耀總經理丁景隆強調,「由於LED的封裝和終端的應用高度相關,所以啟耀未來將會開發多種差異化的封裝技術,以符合越來越多元的產品需求。」

郭 台銘的算盤是,一方面,在集團內扶植奇力和啟耀,以供應未來中低階產品的LED需求;二來,高階產品則採用日亞化加上先進開發光電的LED。

戰 火延燒到股市! 籌資能力牽動未來人才和產能戰

這場LED大戰,李焜耀以技術垂直整合的面板廠思維,對上郭台銘培植關鍵零組件廠的系統製造 思維,兩大集團的LED之爭在供應鏈整合告一段落後,現在更打到了資本市場。

啟耀剛於二月登錄興櫃,隆達接著在三月送出興櫃申請書,雙方戰 場延伸到股市。因為股價代表的籌資能力,關乎未來LED產能擴張與人才爭奪戰的籌碼,更將牽動台灣LED產業的發展。

延伸閱讀:LED集團 戰開打,搶六十六兆照明商機

去年十月,在《商業周刊》封面故事「電動車、LED百年革命」中,我們曾經報導,LED將是掀起下一個百年戰役 的主角,並且必然邁向大規模的整併戰。

觀察鴻海與友達的布局,的確印證了LED也將走向「大者恆大」集團戰的趨勢,未來像晶電、億光這類獨 立的磊晶和封裝廠,勢必要調整經營模式,使自己不至於因集團自行發展供應鏈而被邊緣化。至於鴻海與友達,也不可忽視新對手如台積電的競爭力,事實上,台積 電甚至已經取得比前兩者都還要更多的LED專利布局,實力堅強。

短期內,LED應用於背光源將是市場中最先普及的應用,但包括鴻海、友達、 台積電及聯電等大廠,心中更大的目標,則在於商機高達新台幣六十六兆元的「照明市場」,隨著各國政府開出禁用白熾燈泡的時間表,LED照明市場將隨之起 飛,屆時,集團之間的LED大戰,才會正式白熱化。

延伸閱讀:鴻海陣仗大——兩大集團LED布局

項目:原料(藍寶石基板)鴻 海集團:鑫晶鑽、兆晶友達集團:無

項目:上游(磊晶)、中游(切割、挑撿)鴻海集團:日亞化學(結盟)、奇力光電友達集團:隆達

項 目:下游(封裝)鴻海集團:先進開發光電、啟耀友達集團:隆達

項目:組裝(背光模組)鴻海集團:奇菱友達集團:輔祥、奈普

項 目:終端應用鴻海集團:鴻準、沛鑫、東亞光電友達集團:威力盟、佳世達

資料來源:公開資訊觀測站



郭臺 臺銘 銘、 、李 李焜 焜耀 耀從 面板 打到 LED
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政府采购诱发投资冲动 LED产业或重蹈多晶硅覆辙


http://epaper.nbd.com.cn/shtml/mrjjxw/20100513/629204.shtml


 每经实习记者 郭荣村 发自广州
“晶科有可能是下一个蒙牛。”晶科电子(广州)有限公司副总经理林晓宁自豪地对《每日经济新闻》记者说。此 前,鼎辉投资蒙牛乳业获得巨大成功,如今鼎辉又投资了晶科。
在近日晶科电子(香港微晶先进光电子科技有限公司旗下子公司)宣布斥资10亿元在 广州南沙打造LED芯片基地之后,5月10日,记者来到位于广州南沙的这一新基地看到,工地还没有动工,细雨蒙蒙中的荒地里长满了杂草。但林晓宁告诉记 者,“新基地将在年底完工”。
而就在此时,号称中国最大的LED产业基地也正在湖北宜昌加紧施工。这个由湖北匡通电子有限公司打造的基地号称 要让“LED节能灯光照亮全国”。而在4月初,LED芯片厂商三安光电(600703,SH)位于芜湖的生产基地也已经启动,该项目总投资号称高达120 亿元。
“投资LED产业就是投资中国的未来。”深圳雷曼光电科技股份有限公司董事长在“2010年LED行业峰会论坛”上如此表示。
然而,光鲜的背后暗藏隐忧。政府的过多干预、资本的过分涌入、没有规范的标准、缺乏自主知识产权、低水平模仿等一系列问题,正在使这个产业经历一场大浪 淘沙似的转变。
政府主导 区域竞争加剧
从华中到华东,从华北到华南,各地政府都在积极扶植本地LED产业的发展,如此“百花齐放”的 局面让企业满怀憧憬的同时也感到了压力。
以珠三角为例,早在2009年11月9日,广东惠州就将全球四大LED芯片厂商之一的Cree(科 税)引入,惠州也因此成为Cree在北美以外的第一个LED芯片生产基地;而作为制造业中心的东莞,也在2009年11月公布了《东莞市推进LED产业发 展与应用示范工作实施方案》,目前东莞有200多家LED企业,据业内人士预计,到2015年产值将达到150亿元;中山古镇则在原有灯饰产业基础上,主 攻LED灯饰应用领域,抓住LED产业链的终端,以求打造国际化的灯都;而为了推动LED产业的发展,深圳市也出台了 《深圳市LED产业发展规划(2009~2015年)》《深圳市推广高效节能LED照明产品示范工程实施方案》等相关政策,积极扶持企业做大做强,而深圳 康佳早在2008年就计划建设包括LED显示屏、LED照明、液晶电视LED背光源等产业,从而形成完整的LED产业链;广州市也不例外,制定了《广州市 路灯节能设备安装管理规定》等3个配套文件,以此制定LED路灯准入标准,同时还引进了包括香港微晶在内的众多企业入驻。
现代城市景观营造、 新媒体、广告宣传、城市数字化等,将进一步拓展LED应用的外延。在城市化进程加快和全社会信息化水平提高的情况下,LED作为低碳环保的朝阳产业,获得 了较大发展空间。但是众多企业一哄而上的局面,也让该产业竞争加剧,难以获得良性发展。
“目前来看,行业洗牌在所难免。”林晓宁表示,“我觉 得LED企业,特别是中上游的LED芯片企业,最后剩下的可能就只有几家。”
巨量政府采购形成虚假繁荣
“现在的LED路灯政策措施很 难落实。”中国电子科技集团公司第十三研究所研究员张万生教授表示,现在的LED路灯有很大的“忽悠”成分。
2009年以来,科技部推行“十 城万盏”工程,在天津、石家庄、大连、哈尔滨、上海、杭州、厦门、福州、武汉、深圳、成都、重庆、西安等21个城市开展半导体照明应用工程试点工作,目标 是在2011年底前更换掉这21个城市的600万盏路灯,以此拉动LED产业150亿元的内需商机。
但在巨额政府采购面前,LED企业“不是 去找市场,而是去找市长”,政府采购拉动的巨大市场需求让企业尝到了甜头,进而刺激了产能的进一步扩大,堆积起了泡沫。
在中国质量网上,可以 看到一张头戴安全帽的工人拿着工具在高空安装LED路灯的宣传图片。据悉,到4月底,山东潍坊市已完成全市LED路灯更换57600余盏,占路灯总数的 74%。但而中国照明电器协会理事长陈燕生在接受记者采访时表示:“潍坊的路灯更换是比较典型的政府主导行为,具体效果怎么样则需要专家来评价了。我不认 为这种做法是合适的。”
政府在鼓励LED企业发展的同时,通过直接采购的方式为企业创造了商机,但这一模式并不是完全的市场行为。同时,政府 大量采购容易形成LED产业虚假繁荣,引发企业投资冲动,不能使企业理性面对市场。此外,政府主导模式还会造成LED企业对政府的过度依赖,在没有明显竞 争优势的情况下,这些企业在市场上会越来越难以立足。
陈燕生认为,我国现在LED技术还处于一个发展的过程中,技术本身还不是很成熟,如此大 规模的更换路灯是不理性的,也容易造成资源的浪费。
“LED和普通照明灯具之间有几十、上百倍的差价,如果出口不畅又没有政府的采购,就会出 现很大的问题。”东莞市金之源电子科技有限公司市场部经理陈剑雄表示。
门槛提高将缩小企业生存空间
统计资料显示,2009年我国 1000多家LED企业中,产值达到亿元以上的只有27家,仅占行业总数的2%左右。一方面,LED产业发展时间不长,大企业确实需要时间培育;但另一方 面,众多中小企业逐眼前利益而动,没有自己的核心技术,没有自己的品牌,仅仅是代工生产,长期发展动力不足。
北京世纪澄通电子有限公司负责人 表示,由于产品趋同,价格竞争压力大,公司只能通过量的优势来维持利润。由于LED产品后期维护比较麻烦,维护费用很大,企业也因此承受了巨大的负担。
由于企业规模小,对应的研发投入必定有限,由此拥有自主知识产权的企业也很少,而达到世界先进水平的企业更是凤毛麟角。事实上,很多企业满足于做没有过 高技术含量的模仿品,因为这样风险小、投入低,日子也算过得安稳。
但是,随着行业标准的不断推出,企业获得“入场券”的条件将越来越高。目 前,《LED显示屏通用规范》和《LED显示屏测试方法》已经发布实施,而新版《LED显示屏通用规范》也即将由国家工业和信息化部颁布,达不到技术要求 的企业今后很难在市场上生存下去。
另一方面,国内关注较少的光辐射安全也纳入欧盟CE认证的一个检测项目,相关标准将陆续出台。在国内,光安 全检测没有强制执行,但从国际上看,这必定是一个趋势,国内企业将面临较大挑战。
除了行业标准以外,随着LED产业的发展,市场对资本、技术 和人才的要求越来越高,门槛也将不断提高,中小企业的生存空间会越来越小。
LED产业或重蹈多晶硅覆辙
“可能到年底或者是明年就是一 个洗牌的时候。”深圳市展鸿光电子有限公司工程部经理张勇告诉《每日经济新闻》记者,因为越来越多的投资涌入这个产业,竞争会越来越激烈,除非有自己独到 的竞争优势和特色,否则很大一部分企业可能无法面对残酷的竞争。
有业内专家甚至认为,LED或许就是下一个多晶硅。多晶硅是太阳能光伏产业的 重要原材料,在新能源光伏产业的持续高温烘烤之下,多晶硅产业迅猛发展,有资料显示,中国多晶硅的产量从2005年的60吨狂飙到2008年的4000吨 以上。到了2009年,产能出现严重过剩,国家不得不把多晶硅列为产能过剩行业,多晶硅企业遭受重创。
而LED产业同样是在新能源的概念上一 路飞奔,由于政府和企业都看好该领域,产能也在以每年40%的速度扩张,各地已现低水平重复建设苗头,前景令人堪忧。
我国目前LED尚无统一 的行业标准进行规范和引导,由此造成市场竞争难以有序开展、产品同质化现象严重、质量难以有效提升等现象,多数业内人士预测,LED企业在经过洗牌之后, 只能剩下为数不多的几家企业。

政府 采購 誘發 投資 沖動 LED 產業 重蹈 多晶 覆轍
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70%屈居下游 中国LED难享海外井喷市场


http://www.21cbh.com/HTML/2010-5-21/0MMDAwMDE3ODM0MA.html


5月18日,深圳暴热。但位于华强北的LED国际采购交易中心内,熙来攘往的人流依旧热度不减。

这个于今年1月投入运营的LED采购 中心,是国内首个大型专业LED交易市场。一期工程4500平米,汇聚国内超过60家LED显示、照明企业入驻。

“市场的火爆超乎我们的预 料,仅两个月时间一期场地已全部爆满。”该交易中心一负责人告诉本报记者,目前正启动二期4000平米场地建设,计划下半年投入运营:“两期项目建成后, 预计总交易额将超过20亿。”

交易的火爆,正是去年年底以来,LED市场热潮的一个缩影。

来自高工LED研究中心的调查数据 显示,2010年第一季度,中国LED应用产值199亿元,同比增长42%。“其中外贸LED交易更是呈现倍数增长。”高工LED研究中心CEO张小飞告 诉记者。

LED的产业热浪,也引起了政府有关部门的倾力支持。继2009年深圳市政府发布《深圳市LED产业发展规划》后,日前,广东省政 府召开常务会议,LED照明与新型电子信息、电动汽车一起,成为广东省重点扶持的三大新型产业之一。

供不应求

深 圳光明新区,万润科技股份有限公司三楼。一间间崭新的车间略显空荡——这里正在等待安装新的LED生产设备。

“原计划3月份到达的设备,现 在还没有到齐。”望着给新设备预留的生产线,万润科技董事长李志江无奈中流露着一丝喜悦:“订单很多,但产能受限。”

据记者调查,尽管今年 一季度万润科技销售额同比上涨40%,但其LED灯泡产品,依旧面临高达5亿颗的产能缺口。

万润科技“有钱不能赚”的遭遇,正是当前LED 产业热潮的一个剪影。以全球照明产业为例,LED照明正日益成为产业主流。

据悉,今年4月的法兰克福国际灯具展上,传统灯具三强欧司朗、飞 利浦和GE均大展位力推LED照明产品。

“飞利浦1200平米展台清一色的LED光源。”一与会的中国厂商人士告诉记者,而在上一届展会 上,飞利浦仅在手电筒等少数手持照明设备上应用LED照明技术。

国际市场的变化很快传导至中国,原因之一是中国超过70%以上的LED应用 照明市场依靠出口。

“今年我们一季度的销量是去年同期的三倍。”专注商用LED照明市场的深圳易特照明有限公司董事长冯俊告诉记者,易特 75%市场在海外,去年销售额约1.2亿人民币,“预计今年销售额至少突破2个亿。”

相比之下,国内LED商用市场尽管才刚刚起步,但市政 工程LED路灯市场则是前景可期。

“从政策层面,国家对于节能环保的LED产业可谓大力支持,该市场潜力巨大。”华烨集团常务副总裁张玉生 告诉记者,目前公司已经与多家省、市级政府签订了LED路灯改造合同,总金额超过3亿元。

技术与市场双重刺激

“2010 年应该是LED产业化的元年。”——这是本报记者走访多家LED封装、应用企业的共同观点。

深圳易特照明有限公司董事长冯俊对记者分析,以 LED照明产业为例,LED产业化成熟的标志基于两点:一是光流量可以达到100流明/瓦;二是显色指数(RA值)可以达到75。

“基于这 两个指标的技术成熟后,LED照明技术可以在工业、办公、家居等多领域实现量产。”冯俊告诉记者,从去年下半年开始,上述两个指标技术逐渐成熟,这为 LED产业今年的爆发奠定基础。

与此相关的一个产业现实是,全球70%以上LED应用产品的加工制造都在中国完成。“上游芯片技术的成熟, 为中国企业进入LED下游应用产业创造了条件。”张小飞告诉记者,仅珠三角地区,从事LED封装、应用的企业不下700家,其中相当部分是从塑胶、数码等 行业转入“淘金”。

量产技术成熟的同时,LED市场也引来另一个爆发的契机。本报记者了解到,自去年12月哥本哈根世界气候大会之后,欧洲 国家都不同程度的加大了对节能环保产品的消费补贴力度。

“欧盟补贴最高,其中意大利补贴率的高达55%。即凭借销售单据,政府按照售价的 55%直接给予消费者补贴。”一长期专注欧洲LED照明市场的厂商人士告诉记者。

“公司一季度销量爆发的一个重要原因,就是欧洲市场补贴的 刺激。”冯俊给记者举例,易特一款销往欧洲市场的灯杯产品,“去年是几千支一单的卖,现在每个月出货量超过10万支。”

上游瓶颈

与 过往中国在全球IT产业链的结构分布类似,在LED全球产业链中,中国企业依旧处在中下游产业端。

据悉,在整个LED产业链的构成 中,LED外延片与芯片约占行业70%的利润,LED封装约占10%~20%,LED应用约占10%~20%。而中国的LED产业超过70%集中在产业中 下游,属于利润最薄的部分。

“LED上游核心技术和专利均不在中国。”国家集成电路设计深圳产业化基地副主任周生明告诉记者,目前国产LED外延材料、芯片以中低档为 主,80%以上的功率型LED芯片、器件依赖进口。

由于相当部分的中国LED应用企业未支付专利使用费,这令其产品在海外市场随时面临侵权 风险。(见本报4月30日报道《专利门卡住中国LED行业 深圳企业抱团出击》)

不止于此,海外LED上游产业链,对位于中下游的中国 LED产业价格控制力正在日益凸显。

据本报记者了解,伴随着LED产业全球性的升温,目前欧司朗、Cree、三星等上游芯片供应商纷纷扩充 产能,并加大了对MOCVD设备(一种LED芯片核心制造设备)的采购。

但现实的困境在于,德国Aixtron和美国Veeco两家 MOCVD设备厂,垄断了全球MOCVD设备90%以上的市场份额。

“MOCVD设备出现了严重的产能紧缺,目前设备订购排队至少要在半年 以上。”张小飞认为,供需紧张局面短期内很难缓解:“不排除Aixtron和Veeco是有意造成这种供不应求的局面,目的就是为了垄断价格。”

事 实上,上游的价格垄断对中国LED市场的传导效应已有显现。本报记者了解到,今年一季度开始,大功率外延片、蓝宝石衬底材料均出现价格上涨,涨幅超过 30%。

“随着上游芯片价格的上涨,我们的利润也面临着挤压。”冯俊认为,LED市场在拓展之初的一个制约因素就是价格偏高,所以此轮成本 上涨将进一步加大市场压力。
70% 屈居 下遊 中國 LED 難享 海外 井噴 市場
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EMC模式水土不服 LED照明步履维艰


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在LED照明市场成本高企的初期,EMC一度被认为是开拓市场的一把利器。

EMC,即合同能源管理(ENERGY MANAGEMENT CONTRACT ,简称EMC),是一种新型的市场化节能机制,其实质就是一种以减少的能源费用来支付节能项目全部成本的节能业务方式。简言之,采取EMC模式,买方不用 支付任何额外费用,即可“零成本”更换新的节能型设备。

“EMC模式的优势在于,能够最大程度地降低客户的接受门槛。”深圳市LED产业联 合会常务副会长眭世荣告诉记者,这对处于市场开拓期的LED产业意义明显。在此背景下,面对国内LED照明市场超过70%以上的市政工程,EMC模式一度 被寄予厚望。

但据本报记者调查,在国内众多因素制约下,LED照明市场中EMC模式更多地是“看上去很美”。由于国内“收支两条线”的政府 财务制度,以致EMC在执行过程中缺少可操作性。另外,部分地区偏低的电费也导致EMC投资周期过长,LED照明企业缺少积极性。

“看上去 很美”的EMC

“从理论上来讲,EMC模式能够很好解决买方的资金问题,从而更容易被买方所接受。”LED照明企业华烨集团常务副总裁张玉 生告诉记者,由于LED照明所面对的是替换市场,在市场拓展上,EMC模式一度寄望颇高。

据张玉生介绍,通常EMC合作模式分为两种:一 是,对于每年节省的电费按比例由政府与企业分成,逐年返还,直至完成合同约定金额为止,通常在该模式下,合同执行周期较长;二是,对于每年节省的电费,全 额返回给LED企业,直至合同约定金额为止,“这种模式回款速度更快,更受LED企业的青睐”。

这仅是EMC模式的基本构架。在现实的执行 中,往往还会有银行等金融中介参与其中。“EMC对于企业资金占有压力较大,通常企业自有资金难以支持。”张玉生介绍,EMC模式中银行一般会为LED企 业提供贷款支持,“一个成熟的EMC模式,至少由企业、客户和银行三方完成”。

金融杠杆的介入,让一个EMC项目得以低成本启动——这无疑 成为LED市场拓展的一剂良药。此前,LED照明产品高企的价格成本,成为其市场推广的直接障碍。一时间,EMC模式的“能量”开始在方兴未艾的中国 LED市场被不断放大。本报记者了解到,国内LED照明业的知名企业,如勤上光电、华烨集团等,纷纷上马EMC项目。

今年4月,由广东省绿 色产业投资基金发起的中国首个大型EMC联盟落户深圳。该联盟汇聚LED产业链上下游多家企业,此外,多家金融机构、检测机构、施工工程公司、工程设计公 司、招标公司、律师事务所、能源合同管理服务公司等也加盟其中。

广东省绿色产业投资基金理事长李学锋介绍,“绿色产业投资基金”将会给 EMC联盟提供支持,“通过基金来投资,不给政府财政增加压力,就能拿到合同,通过联盟的方式共享合同,从而找到市场。”

电费与规模 的博弈

“看上去很美”的EMC模式,在现实执行中却是阻力重重。

“并不是所有的项目,都适合EMC模 式。”张玉生对记者分析,EMC模式的特点在于,节约电费越多,项目投资回收周期越短。

这取决于两个因素。首先是项目的规模,即项目替换的 灯具数量,数量越大,所节约的电费越多。但这在某种程度上,反而与政府节能的理念相冲。“从节约的角度考虑,部分地市政府的路灯照明经常采取‘点花灯’的 节能使用方式。”考察过多地路灯市场的深圳万润科技董事长李志江解释,尤其在二级城市,每晚过零点之后,路灯往往隔一盏才亮一盏。

“从节约 的角度看,电费因此会省掉一半。但从EMC模式执行来看,意味着投资回报期,将拉长一倍。”李志江尴尬地认为:“对于LED企业而言,越是节约的地方,反 而越不适合EMC模式。”

其次,电费标准也是EMC模式的另一大关键变量,即电费越贵,节省的电费越多,越利于EMC合同的执行。但在现实 中,各地参差不齐的电费标准,成了EMC模式推广的另一层阻力。

“一个地区如果电费很低,EMC模式是很难实施的。”张玉生给记者举例说, 华烨曾考察江苏省多个地市,当地平均电费仅约0.5元/度,“相比较深圳等约0.9元/度高电价地区,江苏若采取EMC模式,其投资周期要延长一倍”。在 考察了江苏多个路灯项目后,华烨还是选择了放弃。

事实上,单从电费的角度看,由于工业用电电费远高于民用用电,工业照明的LED替换市场潜 力巨大。“我们也在关注工业照明市场,但该市场往往单个项目规模有限,依旧不利于EMC执行。”张玉生坦言,想找一个高电费、大规模的LED替换项目,并 不太容易。

受制“收支两条线”

电费与规模受限,还不是EMC模式在LED产业推行中遇阻的全部因素。

据本报记者了解,目前在国内 LED照明领域,超过70%以上的市场是市政照明工程。尽管国务院多次提出,大力促进LED等节能减排产业的发展,但据了解,在基层政府主导的LED照明 替换市场,EMC执行依旧步履维艰。

政府各部门对待EMC模式,可谓态度微妙。一个现实的问题,当前政府部门现行“收支两条线”的财务制 度,具体到任何一个政府部门,其电费支出,出口均在财政部门。

“从表面看是用电的部门不花钱。”一位参与过政府EMC项目的LED企业负责 人分析,这直接导致具体的政府部门,对待节能减排LED产品替换的动力不足。

不止于此,同样受困于“收支两条线”的财务制度,另一家试图参 与EMC项目的LED企业负责人告诉记者,“现行的政府部门的财务制度,政府部门没有独立的电费支付权,让替换LED等新能源节省下来的钱,难以兑现。”

深 圳易特照明有限公司董事长冯俊在接受记者采访时表示,原本计划用EMC模式开拓市政工程市场,“但最终因找不到对口的费用支付单位,而被迫放弃”。

一 位不愿具名的LED企业高管直言,由于EMC项目执行周期较长,其间政府机构和人员的调整变动,将给EMC合同未来的执行带来很大的不确定因素。在此背景 下,作为融资中介的银行,也不敢轻易放贷。

“EMC在LED照明市场的实行,目前国内还缺少成功的样本。”多位LED企业高管表示,政府如 何统一协调EMC项目的执行,将是EMC项目能成功实施的关键。

2008年4月,华烨集团与江西景德镇市政府签约EMC路灯改造合同,合同 金额5000万元人民币,是国内LED路灯领域第一个上规模的EMC项目。“地方政府的协调和统一管理,在合同执行中,起到了很大作用。”张玉生说。
EMC 模式 水土 不服 LED 照明 步履 維艱
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6亿补贴震撼弹:广东LED一骑绝尘


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在LED业界浸润多年,看尽各地政府对于该产业诸多扶持的巨大热浪,但德士达光电照明科技(深圳)有限公司总经理熊映翔依然被广东大手笔所震憾。

“6 亿元补贴,如果以LED路灯3000元/盏来计算,就是20万盏,在我印象中这个规模国内没有哪一个省的规划可以赶上。”手捧着《广东省人民政府关于加快 发展LED产业的若干意见(征求意见稿)》(以下称《意见稿》)仔细研读,一口台湾腔的熊映翔感慨。

根据《意见稿》,2010年7月起,广 东拟连续3年安排专项资金补贴全省LED照明应用,补贴总额将达6亿元。

在勤上光电董秘李春勇看来,“未来应该有更多的扶持新政出台”。

根 据高工LED的统计,2009年国内LED路灯市场占有率前三名为:中微光电子、勤上光电和德士达。后两家企业分别位处东莞与深圳,两家表态在一定程度上 代表了粤企LED照明企业之于《意见稿》的热络态度。

政府补贴 市场开闸

《意见稿》具体实施细 则为:2010年7月至2011年6月,将按照经核定LED灯具价格的30%给予补贴,补贴总额约3亿元,每个城市不超过5000万元;此后两年按此规则 分别递减10%、1亿元、2000万元,如第三年为10%补贴、总额1亿元,每个城市不超过2000万。

李春勇觉着,LED路灯目前虽然价 格仍为传统高压钠路灯的2-4倍左右的价格,市场初期铺开十分艰辛,“如今市场导入期能有这么大的政策扶持力度,可以迅速降低成本,并加快淘汰传统路灯的 进程”。

“虽然《意见稿》没有明确是否就是补贴LED路灯,但字里行间应该是以路灯为主。”熊映翔补充说,LED照明包括家庭照明、路灯、 景观灯等方面,“但以欧美与台湾初期以政府补贴打开市场为先例,6亿元的补贴应该主要运用在路灯项目上”。

目前欧盟、日本2012年12月 31日淘汰所有的白炽灯,美国也宣布将在2012年全面淘汰普通白炽灯,但由于LED路灯价格仍然高企,故现阶段LED路灯市场仍以试点应用为主,市场发 展主要是依赖政府的大力扶持。

6亿元的补贴对象是入选“广东省绿色照明示范工程”的城市。事实上,目前除了6亿元的省级补贴外,东莞、深 圳、广州等城市均有另外专项的补贴计划。以东莞为例,其针对照明工程进行补贴,规定镇街或非政府单位最高补助可能达到1000万元人民币。

熊 映翔分析,企业很难接受双重补贴,针对LED照明的省级与地方政府的补贴、250亿元的绿色能源产业基金三项应为单列,“在申报的时候应该有一个审核标 准,看项目接受补贴是否有重复”。而各地市出台补贴标准的背后,有扶持本地LED照明产业发展的考虑。

85%以上的LED企业分布在珠三 角、长三角、北方地区(北京、天津、大连等)、江西及福建地区。

广东LED的产业规模位居全国第一位,LED企业逾2600家,2009年 共实现产值390亿元,增速超过25%。《意见稿》的规划是:到2012年,广东LED及相关产业总产值将超过3000亿元,产值超10亿元的企业将达 50家以上。广东目标是:到2012年,建成全球LED封装中心和最大的产品生产、应用市场。

细则优化

2012 年,“十城万盏”的21个试点城市将开始大规模安装LED路灯,加上其他二线城市积极跟进,全国LED路灯总装灯量将达到150万盏,意味着LED路灯市 场规模将达到150亿元。

高工LED CEO张小飞却对LED路灯在国内的迅速推广怀有疑虑。其举例,深圳曾于去年进行LED路灯的测试,此次测试总共亮灯1200小时,但大部分产品的光衰达 到百分之十几,显然是不能满足5万小时光衰低于30%的目标,“这说明技术不够成熟,至少还不能用于主干道”。

“所以《意见稿》更应该细 化,需要出台一个标准对企业进行测试,然后公布一个入围补贴的名单。”熊映翔对此解释,加州未来两年LED路灯的推广达10多万盏,台湾要求2011年将 LED路灯替换完所有的传统路灯,“好的企业技术是成熟的,但现在是质量差的企业搞浑了市场”。

熊举例,目前广东省还没有一个完整的LED 灯检测标准,目前依靠东莞自己提出标准的LED路灯测试已进入第二阶段,“第一批入围的有6家左右”,其间经历3-4个月的检测,需要经历科信局、质监局 及市政部门,“也许最后东莞的检测会成为全省的标准”。

与此同时,对企业而言面临更多的是地方保护主义。高工LED统计数据显示,以深圳和 东莞为代表的广东地区,地方LED路灯企业获得其中80%的订单;以福建、上海、山东、江苏和江西为代表的长三角及周边地区,地方LED路灯企业获得了 70%的订单。

李春勇承认,勤上光电目前已做有样板项目四五十个,LED路灯安装量达20万盏左右,或多或少遇到地方保护主义,但其认为最终 决定性的还是产品质量。

“广东还比较开放,但我们也希望《意见稿》中能对地方保护主义方面有所限制。”熊映翔说,《意见稿》还有完善之处, 但更重要的是执行力方面,“贵在执行,在执行中公平、透明”。




補貼 震撼 廣東 LED 一騎 絕塵
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LED南海生存实录LED南海生存实录


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一石激起千层浪。

6月10日,受广东省将出台LED照明产业规划影响,浙江阳光、大族激光、雪莱特等LED概念 股均出现了不同程度上扬。

《广东省LED照明产业中长期发展规划》,指导全省LED照明产业的结构调整和区域配置,以形成几个大型LED产 业园,力争到2012年全省LED产业规模达到1000亿。

LED产业园、产业集群遍地开花。一边是政府招商引资、优惠奖励的热切推动,另 一边则是专利、成本、标准等的冷酷市场考验,中国LED企业游离于两者之间,在冰火两重天般的环境下摸索自己的发展道路。广东佛山南海区LED产业仅是一 个小小缩影。

政府助力

2003年,中国启动了“国家半导体照明工程”,在“十五”期间,累计投 入引导经费一亿元人民币,逐渐形成了以广东、福建、江西、上海等地为代表的LED产业群。其中,广东的LED产业规模多年来均位列全国第一,LED企业逾 2600家,深圳、东莞、广州、江门等地纷纷出台了相应的LED产业规划,欲在浩浩荡荡的LED盛宴中分一杯羹。

南海亦不例外。2009 年,南海区政府部门提出,建设光电产业社区,以聚集更多上下游企业,形成具南海特色的LED照明产业链。佛山市南海区区长区邦敏认为,南海原有灯具、照明 行业的基础是其发展光电产业的优势,“南海的人力、土地的成本比深圳、广州都具有优势。”

出于产业升级以及公司发展的考虑,广东昭信集团董 事长梁凤仪最终决定退出传统的制鞋与家具业,原来昭信的产业有电子、金属、制鞋、房地产、家具等等,而LED是一项全新的业务,意味着原来积累的人才储备 用不上了,而且还会涉及到员工种种利益问题,异常复杂。同样是“半路出家”,方田科技有限公司总经理陈强深有同感,“我们的工人都很年轻,有些是90后 的,所以我们还专设了休息室,让他们可以叫朋友过来聊天。”

陈强的公司上个月搬进了离产业社区不远的翰天科技城,在百余平米生产车间里面, 工人们坐在3条10米长的流水线上忙碌地焊接线路,而隔壁的市场部仍空无一人。

“我们现在还是以旧客户为主,下个月等人员齐全后就会启动新 的市场营销方案了,LED灯虽然不可能完全取代节能灯,但肯定是未来发展的趋势。”陈强称。

但是,前有全国知名企业佛山照明,后有上市公司 雪莱科,昭信的位置显得有点尴尬。

市场挑战

然而,政府抛出的橄榄枝并不是人人都能够接住,成本 是LED行业的首道门槛。比起普通节能灯,LED灯的成本平均要高出五六倍。

“就算有政府的补贴,但价格还是比现在的传统灯贵,你说这样怎 么到老百姓家呢?所以很多传统做照明的企业怎么转都转不过来。”梁凤仪表示,芯片是整个LED产业链上主要成本以及利润所在,但多年来一直被欧司朗、 Gree、飞利浦等外国厂商所垄断,中国LED企业数量虽然多,但主要集中在下游封装检测和应用环节,上游厂家一旦有所风吹草动,下游便则变得十分被动。

梁 凤仪表示,原来一台1500万的机器,后来由于中国做LED的企业多了,供不应求,一下子便上升到1800万,“他们(上游厂商)知道我们中国在做试验, 在搞很多基地,广东基地、东莞基地、江西基地都在赶这一块,于是赶紧把价格涨起来了。”

陈强称,随着越来越多的照明企业转向做LED照明, 企业开始转用价格较为便宜的大陆和台湾制芯片,“一般来说,国外的LED芯片大约要15元,而目前大陆和台湾制的芯片只需要5元。”陈强表示,转用台湾制 的LED芯片,芯片成本能从原来占总成本的60%下降至40%,而市场上LED芯片和五金件的价格每年都有所下降,但对比起普通节能灯,两者还有一定差 距。

“现在来讲,上游这一块的高成本,造成我们企业的最终销售价格偏高,所以政府也在大力推动芯片制作,全国出现了很多基地,希望能够把成 本降下来,让LED灯真正地进入千家万户。”梁凤仪认为,中国企业攻LED芯片制造风险十分大,“外国做了几十年,而且还是国际的垄断技术,中国LED企 业要做芯片首先就要面临国际市场的封杀,怎样去突破,这是我们目前考虑的问题。”

目前中国LED产业标准就有26个,但都是针对普通的 LED标准及照明灯具标准,很少涉及LED产业主要元器件、技术工艺及关键性能等方面,相应指标的检测方法标准也很缺乏,没有形成较完整的LED及照明器 具标准体。

陈强对记者表示,目前LED企业正面临专利、成本以及标准三大市场挑战, LED的入门门槛并不高,但要发展好也并非易事,“自去年发展LED开始,光是买机器我们就花了几百万,还没把送给客户的样本成本算进去呢。”

“别人问我去年卖多少,我说不到一个亿,他们已经很惊讶了,其实大家都在战战兢兢地经营这个行业,因为我们是白纸一张。”梁凤仪说。




LED 南海 生存 實錄
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台積電跨足LED 有獨門武器

2010-07-5  商業周刊





「今年,我們希望不管是營業額或 是獲利,都比過去歷史高。」精材執行長林俊吉,在六月十日的股東會上,用一句話讓所有股東吃了定心丸。

身為台積電的轉投資,精材一向低 調,若非有足夠把握,不會說出這麼肯定的答案。除了原本的晶圓級封裝業務業績水漲船高,更重要的是,投入研發迄今近三年的LED基板及封裝技術,從去年底 開始出貨,搭上節能風潮的特快車。

○六年底,對轉投資非常「挑剔」的台積電,看上精材獨到的晶圓級封裝技術,掏出十三億五千八百萬元認購 精材私募,還派出當時研發部資深副總經理蔣尚義出任董事長,出錢又出人,精材在台積電的「正黃旗」地位,不言而喻。

台積電將LED視為未 來新事業兩大重點之一,今年三月,台積電的LED照明技術研發中心及廠房動土,精材在台積電的LED領域中,扮演著與台積電上下游整合、為台積電提供 LED封裝技術和產能的關鍵角色。

精材與台積電的另一轉投資公司采鈺合作,開發出「八吋晶圓級LED矽基封裝」。市面上常見的LED封 裝,多半是以陶瓷或是氧化鋁做為基板,精材所開發出來的「LED矽基板」,散熱效率比上述兩種材料高出三到四倍。林俊吉認為,「亮度越高的照明,我們的優 勢就越高。」這一點與台積電所重視的固態照明領域十分吻合。

對台積電來說,LED的主力市場在照明,有了精材的特殊散熱材料,等於解決一 大半LED照明應用最大的難題。

小S夫家持股三%

在精材的股東名單中,還看到曾經因持有鴻海股票而賺進兩戶帝寶的投資 人、藝人小S(徐熙娣)的公公許慶祥。許慶祥和許雅鈞(小S的先生)父子,一共持有精材約三%的股權,許慶祥曾經表示,節能與人機互動兩個產業,是他布局 的兩大重點;而許慶祥相中的節能明星股,就是精材。

今年第一季,精材的每股獲利(EPS)已經高達○‧六九元,高於去年一整年的業績,台 積電財務長何麗梅表示,「今年景氣非常好,精材各方面的表現也會比去年好很多,台積電一直是我們(精材)最重要的後盾跟策略夥伴,台積電(今年)的生意也 是非常的好,」隨著富爸爸積極進攻新事業,也讓精材未來的發展,更多了許多想像空間。



臺積 積電 電跨 跨足 LED 獨門 武器
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“90%LED路灯企业亏损”调查 “政府买单”后遗症


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“快乐并痛苦着。”坐在记者对面,张玉生如此评价LED这个目前中国市场上堪称火爆的新兴产业现状。

张是国内大型LED照明企业华烨 集团常务副总裁,而LED路灯产品正是华烨的主营业务之一,“市场初期,我们曾经认为LED路灯会成为LED照明市场的突破口”。而现在他无力地摊开双 手,眼神中透露着一丝无奈。

但“快乐并痛苦着”却一直伴随着华烨这样的中国LED产业的探路者。“快乐是因为产业有前景,国家政策支持;痛 苦,是从企业经营角度没有产生盈利。”张玉生对记者坦言,华烨于2006年进入LED照明产业,“一直到现在没有赚到钱,是亏损的”。

来自 isuppli的数据显示,目前中国LED照明市场,超过50%集中在路灯项目。产业的尴尬由此显现——在LED照明市场初期,受制于高企的成本,以政府 项目为依托的LED路灯业务,一度被寄予厚望。

而华烨的遭遇,在业界绝非个案。多位LED路灯企业负责人在接受本报记者采访时坦言:“目前 从事LED路灯的企业,90%都是亏损的。”

“90%企业亏损”溯源

“做LED路灯亏是正常 的,不亏是不正常的。”张玉生告诉记者。

本报记者了解到,由于目前LED产业属于新兴节能产业,相当一部分项目以“示范工程”的形式进行。

“示 范工程的实质是企业先垫付资金,待政府检测节电率和照明效果之后,再付款。”多位参与LED路灯示范工程的企业负责人直言:“该模式对企业资金占用压力较 大,应收账款太高。”

但在市场推广初期,“示范工程”项目成了企业在没有太多选择余地的情况下,一种被动的接受。

2007年 12月,由华烨安装的深圳红棉路LED替换项目,是深圳第一条LED路灯示范工程。“经过检测合格后都没有问题,但至今没有收到回款。”张玉生告诉记者, 仅在深圳一地,华烨就参与了超过七条样板路的LED路灯改造工程,但均无回款。

一位不愿透露姓名的LED路灯企业负责人分析,尽管国家层面 在大的政策方向上,支持LED节能产业,但具体到地方政府的执行层面,就会大打折扣。

不止于此,上述业内人士还认为,中国市场相对偏低的电 费,也在一定程度上,让政府缺少推进LED产业的动力。张玉生直言:“政府配合的速度不理想。”

这还不是LED路灯行业亏损现状的全部。本 报记者采访了解到,LED路灯市场之初,参与企业良莠不齐,导致一开始就陷入低利润的价格搏杀。

“由于市政工程一般不会轻易更换新的供应 商,因此首轮中标的争夺很重要。”一位业内人士透露,在此背景下,不少企业采取“低价”的恶性竞争。

国内最大的LED路灯企业勤上光电董秘 李春勇在接受本报采访时透露,勤上光电在参与的部分招标项目中,遇到不少“低价”竞争者,“很多企业都是亏损报价”。

政府关系型行业?

李 春勇分析,相对于商用市场,路灯照明工程的耗电量更大,节能效果更加明显。再加上政府在政策层面的引导,一时间从其他行业转入的新进入者纷纷把LED路灯 市场,当做是进入LED市场的突破口。

“不少转入LED路灯行业的公司,事实上都有着或多或少的政府关系。”深圳易特照明董事长冯俊直言, 在相当长一段时间,业内把LED路灯当作是一个“政府关系型”的行业,“认为只要搞定了采购方,项目就拿下了”。

在此背景下,从事塑胶、五 金、数码产品等与照明行业无关的从业者纷纷涌入。“这类新进入者只看到前景,但缺少技术储备。”冯俊直言。

“事实上,外围因素仅是LED路 灯企业亏损的表象。真实的原因是大量企业LED路灯技术性能尚不稳定。”isuppli高级分析师顾文军告诉记者。

“由于路灯所使用的外部 环境,远比室内照明要复杂。因此,LED路灯对技术性能的要求更高。”李春勇也表示。

而据本报记者调查获悉,目前国内的LED路灯产品,在 光效、照明均匀度、显色性、使用寿命等均存在技术不稳定。其中主要问题集中在光衰过于严重。

“部分LED路灯产品,不到半年时间,光衰就达 到一半。”张玉生分析,目前国内在LED路灯的电路控制技术尚不成熟。

本报记者了解到,目前多个地方的LED路灯“示范工程”,由于验收不 合格,而处于搁置状态。

2009年初,为了扩大内需,推动中国LED产业的发展,降低能源消耗,科技部推出“十城万盏”半导体照明应用示范 城市方案,该计划涵盖北京、上海、深圳、武汉等21个国内发达城市。但据本报记者了解,受困于目前LED路灯技术尚不稳定,不少试点城市工作进展缓慢。

坚守还是逃离

LED路灯的产业盈利能力匮乏的产业现状,让不少LED照明企业重新审视产业机会。

“在 短期内,我们不会进入LED路灯市场。”易特照明董事长冯俊明确告诉本报记者,易特将把目光转向行业应用市场。

6月26日,易特照明与民政 部紧急救援促进中心签署战略合作协议,全面进入紧急救援行业的特种LED照明市场。

“尽管放弃LED路灯市场的大蛋糕,但LED在细分行业 的商用也是刚刚起步,市场的延展性很强。”冯俊告诉记者,相对于路灯室外照明,室内照明等行业应用的技术难度相对较低,性能相对成熟。

类似 的转型还有华烨集团。张玉生告诉记者,在LED路灯产业不成熟的当下,华烨将加大商用市场的投入力度。据悉,目前华烨的室内LED照明产品开始在酒店等市 场应用。

“面对LED路灯产业的困境,不少企业选择逃离,其实不是一个好的现象。”有业内人士认为,这将让LED路灯市场向少数几家大厂商 集中,并不利于行业的健康发展。

李春勇透露,2009年全国LED路灯安装量不到30万盏,其中勤上光电一家就超过10万盏。

“LED 路灯性能不成熟的客观因素确实存在,但这个行业需要以市场的应用来带动产业的发展。”张玉生表示,这其中政府的扶持显得至关重要,“政府对LED产业的帮 扶要落到实处。”

记者了解到,与传统照明行业数万家企业争夺,没有一家占有率突破1%一样,国内LED照明企业数量也超过3000家,规模 都很小,而且LED芯片、外延片等产业链上游部件都必须从日本丰田合成、日亚、美国科锐等厂商处购买。去年10月,国家发改委出台《半导体照明节能产业发 展意见》中明确提出,到2015年要使关键原材料以及70%以上的芯片实现国产化,上游芯片规模化生产企业达到3-5家。
90 LED 路燈 企業 虧損 調查 政府 買單 後遺 遺癥
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1500亿LED产业图谱:外资鲸吞70%利润

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“掌握外延片和芯片等核心技术及制造的企业,占据了整个链条的70%利润。”8月26日,中国照明电器协会半导体照明专业委员会主任唐国庆向记者勾 勒了一幅LED产业的盈利图谱,“即便在剩余的30%利润中,还有20%被芯片封装企业拿到了,只余下10%留给了终端应用环节”。

但终端应用却是绝大多数国内LED企业聚集的领域。

据 LED产业研究机构——LEDinside的统计数据,截至2009年底,仅珠三角地区就有1300多家从事LED中下游业务的企业,其中深圳就有超过 900家。超过九成的本土LED企业要在这10%的利润里相互搏杀争夺,市场困境可想而知(详见本报2010年7月19日报道《“90%LED路灯企业亏 损”调查》)。

唐国庆的另一个身份是科锐(纳斯达克:Cree)中国区总经理。与日亚、欧司朗、飞利浦等并称全球四大LED芯片巨头的科 锐,正是这“70%利润”的既得利益者之一。科锐刚刚公布的截至2010年6月30日的年报预估数据显示,其2010财年营收达到8.5亿美元,同比增长 53%;净利润增长402%至1.523亿美元。

外资LED中国盛宴

“中国LED照明市场是科锐收入增长的重要因素。”8月26日,科锐全球战略和商业拓展业务副总裁Christopher M. James对记者强调,科锐已计划将LED产业重点转移到中国,该公司2010年约1.67亿美金的投资计划中的绝大部分将在中国使用。

就在去年11月,科锐在广东惠州投资20亿元人民币建立了芯片生产基地,该生产线预计将于今年12月全面启动量产,届时日产能将达到150万颗。

Christopher M. James认为,科锐在华销售高速成长并获得超额利润的原因可以归结为以下因素:其一是科锐具备完整的LED产业链布局,覆盖了从材料到外延片、芯片再到 封装和照明解决方案的全部产业流程;其二是科锐持续加大在华投资,在贴近市场和客户的同时,还具有税收优势。中国海关目前对每颗LED芯片加收20%的进 口关税。

科锐财报显示,2010财年,亚洲市场营收占其总营收约2/3,其在中国大陆以及香港的营收增长高达100%。

唐国 庆指出,即便是在上游核心的外延片、芯片制造领域,也不是所有企业都能享受高利润率。目前全球LED专利核心技术主要掌握在上文提及的四大巨头手中,技术 垄断优势使这几家核心企业能够获得超额利润。而放眼中国大陆,具备LED芯片生产能力的企业仅62家,即便算上有大规模封装能力的企业,布局产业链中上游 的也不过几百家。

“90%的LED企业亏损有点夸张,最近国内资本市场上几家代表性的LED企业,报告出的利润率都很好。”唐国庆认为,国内LED企业的亏损现状,还是要从产业链布局和企业战略规划上找问题寻出路。

对 于国内布局在LED上游的企业,唐国庆分析指出,比如三安光电(600703.SH)做红黄光产品利润就低,调整做蓝绿光以及汽车前照产品利润率就明显提 高。再比如士兰微(600460.SH)、武汉华灿,以前只有芯片生产线,外延片需要外购,降低了产品利润率。而两家企业年初都纷纷融资扩产,具备了外延 片和芯片的产业链制造优势,利润率自然向好。

“对于国内的芯片封装企业来说,应该讲是90%都赚钱的,只是生产良率决定了利润率的高低差异。”唐国庆表示,所谓90%企业亏损的概念,应该是集中在LED产业链末端的应用市场。

1500亿元市场

“无 论是最先应用的环境光照明,还是迅速增长的汽车照明和LED TV等显示光源,中国无疑已经成为全球最大的LED照明应用市场。”LED产业研究中心主任张小飞表示,在LED全彩屏、LED交通信号灯、太阳能LED 灯以及LED景观照明的产量上,我国目前都已是世界第一。

预计到2010年我国LED销售产值将突破1500亿元,这一数据是2008年的两倍,并以每年30%的速度高速增长。

“2010年的上海世博会正成为全球最大的LED秀场,世博园区也正成为全球最大的LED示范区。”8月25日晚,上海世博园特别邀请园区夜景照明总规划师、总设计师、同济大学建筑学院郝洛西教授带领新闻媒体夜游世博。

郝洛西表示,目前世博园区内使用了10.5亿颗LED芯片,世博场馆室内照明光源中约有80%采用了LED绿色光源,相较于普通白炽灯省电达90%左右,“这样大规模的集中示范显示LED在未来城市建设中的应用是多么广泛,市场潜力是多么巨大”。

“在产业规模和市场应用上,中国无疑已经是LED大国。”Christopher M. James在赞叹中国市场巨大的同时也指出,中国LED企业在技术上与欧美日顶尖企业尚有3-5年的差距,这也直接导致了国内企业目前还很难在奥运、世博这类高端项目上博取超额利润。

Christopher M. James表示,室外景观照明对于上游投资、技术、人才和专利的要求都很高,并非简单的前期去拼个低价标案、建造时装上去就能解决,技术不达标、质量不过关,后期的维护服务就是大麻烦,这也是很多国内照明企业在这个市场亏钱的原因所在。

“就中国的LED产业来讲,面对政策、市场、资本等多方诱惑,愿意在技术、管理人才上踏踏实实投入的企业不多。”iSuppli半导体产业高级分析师顾文军指出,一两家企业不在研发上投入可以说是生存所迫,整个行业都缺乏技术人才储备的话就很悲哀了。

他认为,中国的LED光源起步晚、技术不成熟,于是众多LED照明企业为了保住自己的“品质”就都去进口国外光源,这势必形成技术依赖,“也就别眼红人家拿走那70%的利润”。

补贴模式摸索

“在 国家低碳政策、政府财政补贴、开发区政绩导向下,国内LED未走先跑,大规模上马室外照明的路灯、景观灯,其实这个方向是错的。”唐国庆认为,任何企业的 发展都是要遵循市场规律的,国内LED企业起步晚、积累少、投入有限,目前产品也主要集中在小功率中低端领域,而路灯景观照明则是大功率领域并涉及自然环 境、电流浪涌、稳定性衰减性等众多方面的问题,现阶段的国内企业鲜有能力全面满足。

对此Christopher M. James也表示赞同,他认为中国企业应该优先从技术及适应度要求相对较低,且具备一定市场需求的商业、酒店等室内照明做起。

“选好芯片、做好灯才有出路,以廉价为基础急功近利拼市场死路一条。”唐国庆表示, “拼价格不是出路,再便宜也低不过荧光灯,卖LED的价格质量不过关,产品自然没人要。”

唐 国庆也赞同国内企业应把眼光转向商业照明市场,因为相对于路灯景观等室外照明,室内照明等行业应用的技术难度相对较低,性能、稳定等方面要求相对成熟,比 如在商场、酒店以及一些小型室内景观照明等应用领域,国内企业现有的技术和人才积累,足以为这类市场提供性价比很好的产品。

“在照明领域推广LED需要循序渐进,尤其应该选择与现阶段LED技术相匹配的照明场所进行应用。”中国照明学会室内照明专业委员会名誉主任任元会表示,目前在道路照明推广LED其技术尚未完全成熟,因此可以在一些支路、小区道路上先试行推广,不要一开始就一拥而上。

此外唐国庆指出,在政府产业扶持政策上可参照日本等国家的具体实施细则,对采用LED商照的企业给与碳排放额度折算后的现金补贴,这样可在市场环境下用经济杠杆推动商业企业首先大规模应用LED照明,以促进国内LED照明企业获得合理利润并持续加大自主技术生产投入。

1500 LED 產業 圖譜 外資 鯨吞 70 利潤
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艾笛森》布局30國營運發光 穩居LED獲利王寶座

2010-9 SMART




在LED股裡面,股價最悶的要屬於封裝廠了,股價不如磊晶廠有爆發力,相對來說,本益比也較低,但是興櫃有一檔LED封裝股,今年以來股價一直在百元以上盤旋,盤中最高甚至衝破180元,艾笛森光電到底有何能耐,吸引投資人眼光?

答案是兩個字—「照明」,艾笛森營收來自照明封裝占比高達6成,堪稱最純照明股。

根據產業研究機構NextGen Research研究顯示,LED照明市場自2009到2013年,將由220億美元(約合新台幣7,047億元)成長至330億美元(約合新台幣1兆500億元),年複合成長率達22%。

艱苦耕耘9年有成 EPS至少上看7元

「只要照明的滲透率多1%,對艾笛森來說就是幾百億美元的市場,」董事長吳建榮說。9年前,正當LED在手機背光大成長時,吳建榮和現在的總經理孫宗鼎就 決定離開億光自行創業,走一條不一樣的路,投入照明產業。創業前3年,照明沒有一毛錢收入,艱苦耕耘了7年,直到2008年,兩人才感受到LED照明產業 開始進入高成長期,即便發生金融海嘯,艾笛森EPS仍有3元,去年更成長到5元,今年法人預估至少上看7元。

孫宗鼎說,照明是用1瓦以上的高功率封裝,和只用0.5瓦低功率的手機背光完全不同,因此研發幾乎是從零開始,團隊測試組合花了3年才找到適合作照明封裝的配方。作出產品後,還必須認證,又花了1年,直到2004年才量產第1顆封裝元件。

擁有4道絕學技術 明年出貨量至少成長3成

有了產品,第2關是市場。歐洲等成熟市場都被大廠占據,吳建榮說:「我們只好用鄉村包圍城市。」從開發中國家切入。

但是一裝上去才發現,現實狀況跟實驗室大大不同,LED燈的壽命沒想像中長。吳建榮說,整個檢討才發現8成問題出在客戶的模組設計。

其中,最難解決的技術,就是光學。LED元件外緣有一層光學玻璃,可以藉此調整光源折射出來的角度,達到照明或者裝飾的效果,吳建榮說,每家晶片的發光角 度不同,封裝方式就要調整。要放上模組之前,還要蓋上一層光學玻璃讓光可以均勻照下來,達到照明又不刺眼的效果,這是二次光學(指外加一個透鏡調整光分 布),根據過去4~5年經驗,艾笛森在這個方面就累積上百件專利。

跨入模組設計後,艾笛森提案的速度也加快,大概只需大廠一半或者1/3的時間,每次客戶有問題就親自飛過去解決。此外,也有利艾笛森營收成長,模組雖然毛利較低,但是單價高有利衝刺營收,未來模組比重會進一步提高。

艾笛森目前至少布局30個國家,每個國家至少和2~3家傳統燈具商密切合作,上海的高架橋路燈、英國希斯洛機場,都看得到艾笛森的產品。

就像練武功一樣,從擁有技術、模組、燈具和通路4道絕學,今年1~7月累計營收已和去年全年相當。

艾笛森已經在中國揚州擴大產能,明年產能將倍增,而出貨量至少成長3成,預估明年LED占營收比重會由6成拉高到7成以上。

當消費性電子對於下半年疑慮漸增,反倒在照明市場發展的艾笛森,迎向每年至少成長20%以上的照明市場。

艾笛森(3591)● 股本:7.78億元 ● 預計掛牌日:2010.09.11 ● 產品組合:光感測10%、光傳輸23%、照明61%,其他6%

操作建議:本益比相對同業高,20倍以下可承接


艾笛 笛森 布局 30 國營 發光 穩居 LED 獲利 寶座
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广东推250亿元LED路灯“蛋糕”中小企业不敢接招

http://epaper.nbd.com.cn/shtml/mrjjxw/20100915/1818911.shtml

每经记者 郭荣村 发自广州
用不了多久,伫立在广东各地马路边的几百万盏传统路灯就将陆续“下岗”了。
“计划用3~5年,完成广东500万盏LED节能路灯的改造。”昨日(9月14日),广东绿色产业投资基金投资部项目经理李文强告诉《每日经济新闻》记者。
据李文强介绍,整个工程大概需要投入250亿元,全部以合同能源管理的模式完成。合同能源管理是发达国家普遍推行的运用市场手段促进节能减排的服务机制。此次广东LED路灯更换所需费用由基金承担,基金的收益来源于节省下来的电费。
不过,面对250亿元的巨大蛋糕,深圳一家LED企业负责人并没有寄予多大希望。“没实力,不敢上。”上述负责人表示,合同能源管理模式对产品质量要求非常严格,中小企业中标的可能性不大。
李文强透露,由于合同能源管理采用先使用后付款的模式,因此对产品的质量要求比较严格,学术机构以及检测机构都会共同把关,但与企业的大小并没有直接关系。
深圳市彬赢光电科技有限公司总经理吴小军曾表示,合同能源管理模式需要企业在产品使用过程中提供一系列后续的维护服务,而LED产品从目前来看技术并不很成熟,后期维护将十分繁琐,成本也更加高昂。此外,合同能源管理模式的回款方式对中小企业的资金周转能力要求较高。

廣東 250 億元 LED 路燈 蛋糕 中小 企業 不敢 接招
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112亿“LED大王”林秀成:三安光电4年后放大10倍

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林秀成是典型的闽南安溪商人,既精明又神秘。他的发家史颇为神秘,林秀成本人也极少提及往事。

但资本市场的巨大光环让这位 56岁的中年男人一再被提起,却从未被放下。根据理财周报《3000家族财富排行榜》榜单统计,林秀成作为三安集团董事长,与其子林志强通过持有三安集团 100%股权,间接持有三安光电49.14%的股权,坐拥112.67亿元财富,位列新能源榜富人榜第一名。

钢铁倒爷起家

三安光电并非依靠LED起家,林秀成早年从事钢铁贸易,倒卖废钢铁边角料。

那还是计划经济年代,“批文和条子”往往决定了废钢铁边角料的差价,林秀成就是在那个年代,靠着钢铁贸易的巨大利润,赚了自己的第一桶金。

2001年6月,林秀成成立了福建泉州三安集团;2003年12月,泉州三安集团更名为福建三安集团,并于次年1月份将公司总部迁至厦门,正式进军电子行业。这里的福建三安集团,也就是后来上市公司三安光电的实际控制人。

2004年1月,林秀成将三安集团总部从安溪迁至厦门之后,子公司三安电子的业务得到了迅猛发展,并最终确立了以光电和LED为主业。

现 在来看,林秀成选对了方向,走对了道路。三安光电2009年营业收入47029万元,净利润18015万元;今年上半年营业收入36451万元,净利润 20203万元,净利润同比增长257%。目前三安光电已经成为国内LED规模最大的LED生产企业,并在天津、芜湖等多个城市布局LED生产线,在国产 LED芯片企业中市场占有率超过20%。林秀成成为国内名副其实的LED大王。

公司营业收入与净利润的高速增长,得益于2007年林秀成所作出的一个关乎企业发展前途的重要决定——借壳上市。面临LED美好发展前景,如果没有资本市场的助力,三安光电产能扩张所需要的动辄几十亿资金,林秀成或许只能望洋兴叹。

林秀成借壳上市

2007年5月25日,远在湖北荆州的S*ST天颐因连续三年亏损,被上海证券交易所暂停上市,如在2007年内无法进行有效重组并恢复持续盈利能力,2008年可能被终止上市。

2007年10月11日,S*ST天颐大股东所持5429.7万股上市公司股权被法院强制拍卖,拍卖比例占总股本的45.43%。

这一“烫手山芋”被远在千里之外的林秀成看中,福建三安集团有限公司通过司法拍卖程序,出资1678.1万元获得S*ST天颐45.43%的股权,成为天颐科技第一大控股股东,三安集团也实现了借壳上市的愿望。

之后在林秀成的主导下,一系列资产注入重组如火如荼进行。2008年上半年,S*ST天颐向三安集团的下属子公司厦门三安电子有限公司定向发行11494.5392万股人民币普通股购买三安电子涉及研发、生产和销售发光二极管(LED)外延片及销售相关的资产。

实施资产重组后,6月底,原天颐科技股份有限公司名称变更为“三安光电股份有限公司”。新公司从原先巨亏7039万元的全国惟一一家以油菜开发、种植、加工为主业的上市公司,华丽转身成为主营业务为LED外延片及芯片的科技型企业。

上 市第一年,三安光电即实现了盈利。2009年1月17日,三安光电率先披露上年度年报,2008年净利润5205万元。600703华丽蜕变,并如愿摘帽 变身为三安光电。原本持有600703的投资者因祸得福。一年之前S*ST天颐的投资者恨不得将这张废纸撕成八片,如今这张股票成了投资者眼中的香饽饽。 停牌14个月,重组完成,恢复上市之日,600703的价格从停牌前的5.4元飙升到开盘后的14元。

如果说三安光电的重组已经超出了投资者的想象,林秀成后来所做的事则更加令人敬畏。

    2009年刚过,即2月23日,三安光电发布公告称,拟发行不超过5000万股,且不低于2000万股股份,募集资金净额不超过8亿元,用于公司在天津打 造另一个“三安光电”,此次募集资金项目总投资约10亿元。目前,“天津三安”已经完成设备调试,人员配套和培训工作亦已完成。达产之后,三安光电LED 产能翻番。

2010年9月15日,三安光电非公开发行10600万股获证监会通过,募集资金将继续用于扩大LED产能及聚光太阳能业务的研 制。30亿元募集资金投入芜湖市政府大力支持的120亿元LED芯片项目之后,未来四年三安光电的产能将扩充10倍。这一切对于2009年销售收入仅 4.7亿元,净资产14.6亿元的企业来说无疑是一个大手笔。

林氏家族

三安集团发展壮大的同时,林秀成也在谋划企业长远发展,从女婿林科闯和儿子林志强的职业发展便可见一斑。

林秀成有两个儿子,林志强与林志东。大儿子林志强目前任三安集团董事、副总经理,他从1996年就在三安任职,目前持有三安集团16.92%的股份,其余83.08%股权为林秀成持有。而林秀成二儿子林志东如今还在美国深造。

女婿林科闯35岁,曾就职于福建三安集团,现任上市公司三安光电董事、总经理。媒体曾报道,林家人都比较低调,平时少言,除了工作事务外,极少问及员工生活,他们对消费也甚少要求,衣着饮食等都十分随意。


112 LED 大王 林秀 三安 光電 年後 放大 10
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6億美元LED芯片項目落戶廣州

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曾經計劃參股廣州LGD液晶面板項目的創維數碼,現在又將觸角伸向了LED芯片外延片領域。

3月30日,創維集團副總裁楊東文表示,雖然短期內日本地震對於國內彩電行業的影響還沒有發酵,但到5、6月份可能會對模組面板的採購產生一定影響,而為了保證上游核心部件的穩定供應,創維將加快在上游佈局的步伐。

記者瞭解到,3月26日,廣州增城經濟技術開發區與全球前三位的LED外延片芯片廠商台灣晶元光電、台達電子工業股份有限公司,以及創維數碼簽署了LED外延片、芯片項目落戶協議書。

據消息人士透露,該項目的總投資額達到6億美元,主要從事LED外延片、芯片及相關產品研發、生產和銷售,預計年產外延片可達180萬片,成為華南地區最大的LED外延片、芯片生產基地。

楊東文告訴記者,創維目前LED液晶電視出貨佔比已經超過35%,為了保證上游的穩定供應,創維將在這家合資公司佔股10%,投資超過6000萬美元,這是繼LGD高世代線後創維在上游的又一重要佈局。

創維此前已經在LED封裝、照明、背光模組和LED液晶電視等領域進行了佈局,是國內彩電行業首家在LED全產業鏈佈局的企業。

記者瞭解到,LED新片外延片此前一直被日本的日亞光電、豐田合成,美國的科銳、飛利浦等外資巨頭壟斷,中國台灣的晶元光電近年來成長迅速進入了行業前三,而中國大陸3000多家LED企業主要集中在LED應用、封裝及小功率芯片。

國 內LED大功率芯片外延片的投資熱潮2010年才剛剛開始,惠州市政府引進了總投資30億元的科銳LED芯片項目,而國內的德豪潤達、三安光電也開始在安 徽蕪湖等地佈局LED上游,投資規模分別達到60億元和120億元。此外,浪潮集團在山東,清華同方在南通等地的LED上游項目也開始起步。目前國內在建 和籌建的LED芯片項目總投資將超過500億元。

有調研報告指出,預估到2013年,全球LED液晶電視的出貨量將上看1.7億台、滲透率挑戰79%,背光用LED需求量將達544億顆,較今年全球電視背光用LED需求量估12.8億顆,將有數十倍成長,而加上LED照明的需求,這一芯片的市場將超過千億顆。


美元 LED 芯片 項目 落戶 廣州
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整併LED產業 億光葉寅夫硬吃泰谷內幕

2011-5-19  TNM




資本市場弱肉強食的戲碼,不時上演。本刊調查,LED龍頭億光董事長葉寅夫,挾億光、晶電及萬海少東陳致遠等龐大靠山,吃進磊晶廠泰谷4成多股權,打算6月董監改選,拿下過半席位;泰谷董事長劉騰隆不甘白手起家事業被人整碗端走,採「拖」字訣,並向公平會申訴,頑強抵抗。

日前,有「LED教父」之稱的億光董事長葉寅夫撂狠話:「如果台灣政府無法有效監督,讓部分企業公然違法,那億光將選擇在台灣下市,到更有法治地方上市!」讓葉寅夫動怒的,正是LED(發光二極體)上游磊晶廠泰谷今年六月的董監改選風波。

暗買股 爭董監

原名不見經傳的泰谷,工廠遠在南投,生產應用在手機或液晶電視的背光模組元件,是一家年營收二十四億元的小公司。和去年營收一百七十四億元的億光比起來,泰谷雖小,但在LED業闖蕩三十年的老江湖葉寅夫眼中,卻是整合上游、鞏固貨源、坐大LED業很重要的一顆棋。

因此,身為泰谷的下游客戶兼投資夥伴的葉寅夫,去年挾著億光、盟友晶電,以及晶電大股東、萬海少東陳致遠,悄悄發動攻勢,買進泰谷超過四成,打算今年取得過半董監事席次,而以泰谷董事長劉騰隆為首的公司派不到三成。

劉騰隆知情後輾轉難眠。心裡納悶:「好好的經營公司,怎麼會碰上這種事?」小蝦米遇上大鯨魚,劉騰隆不甘心白手起家的這一盤事業,硬生生遭人「鯨吞」,情急下採「拖」字訣。

公司派 做反擊

依法,泰谷六月二十八日股東會,最遲必須在四月三十日過戶截止日前,於董事會上將董監改選排入股東會議程中,以便寄發股東會通知書。但泰谷在四月二十八日的董事會上,不但沒有排入董監改選時間議題,甚至拋出前二次私募案因程序瑕疵可能無效的議題。

「這 是二面刃。晶電及億光經由這二次私募案成為泰谷股東,若這二次私募案無效成立,公司派可在股東會主張封存股票,讓對手喪失爭取董監權利,但泰谷恐怕也要返 還這二次私募資金(超過十億元)及利息,負賠償責任,連帶的私募股東所參與董事會做的決議也無效,影響層面太大。」知情人士說。

泰谷的反擊,惹惱葉寅夫,直接嗆聲要求主管機關出面主持公道,否則不排除讓億光下市。面對科技大老放炮,金管會已函請泰谷依法在六月二十八日改選董監事。

眼看攻防居下風,泰谷四月底轉向公平交易委員會提出,億光及晶電的聯合行為已構成違反公平交易法疑慮;億光為速戰速決,上週乾脆去函經濟部商業司申請召開泰谷股東臨時會,爭取董監改選的主導權。

辦私募 互攻防

五十五歲的劉騰隆,化工業出身,十年前轉型跨入剛萌芽的LED產業,一路走來,小心翼翼,從未想過會招惹一場經營權惡戰。

泰谷起步初期,主力產品在綠光,因需求面不穩,接單經常有一餐沒一餐,營運不理想。二○○八年,泰谷轉戰藍光產品,營運狀況終於轉好;隔年,泰谷為擴大生產,辦理私募。

「當時,晶電曾接觸表示要認購八?五萬張,董事長(劉騰隆)認為對方有意圖而拒絕。」泰谷高層表示。晶電一路靠著合併國聯等上游磊晶廠,在台灣四大磊晶廠中穩居龍頭,其餘三家是廣鎵、璨圓以及泰谷。不過,晶電入股廣鎵後,泛晶電集團隱然成形。

因泰谷防著晶電,私募案由億光認購。億光入股後,葉寅夫以大股東身分提議:「我認為泰谷在技術面、品質方面已足以與晶電競爭,但台灣磊晶廠擁有最多專利的為晶電,泰谷在專利權上處於劣勢。」「葉寅夫因而積極拉晶電入股泰谷,認購四?三萬張私募。」泰谷主管說。

「為讓泰谷卸下心防,當時,葉董說你們好好經營,你們跟晶電合作不會有問題。」這位主管透露。有葉寅夫這席話的保證,劉騰隆才同意讓晶電認購。

引外援 求自保

不料,從此埋下日後紛爭的導火線。起先,泰谷一位獨董去年初請辭要補選,晶電與億光開口就是要三席,泰谷表示頂多給二席,由晶電與億光協調。「去年三月泰谷臨股會,晶電拿下二席董事。事後,億光要求派人列席董事會,董事長為求人和,勉強答應。」泰谷董事長特助劉三寶表示。

去年晶粒大缺貨,億光下訂單跟泰谷要貨,泰谷不想傷大股東和氣,先出貨給億光,為此,還得罪另個老客戶東貝。誰知,個把月後,億光竟以規格不合退貨,讓泰谷傻眼。

更不妙的是,從去年第三季開始,泰谷發現有「外資」持股增加,而且只進不出,引起公司派警覺心。

今年一月,泰谷董事會決議發行二千四百萬美元的ECB(海外存託憑證),由於溢價(每股定價與現股市價比)僅一○一%,與市場一般行情溢價一二○%,「可說便宜近二成」,且買盤傳為韓國首爾半導體,就是億光的頭號勁敵,這讓億光代表在董事會強烈表達意見。

泰谷不甘示弱,以不合法治為由,拒絕億光代表列席董事會。今年三月,泰谷更與首爾半導體合資設立銷售公司,分別持股四九%及五一%,此舉無疑火上加油,讓葉寅夫更火大。

根據Strategies Unlimited報告,首爾半導體排名全球十大LED廠第四,億光則排名第九,也是唯一入榜的台灣公司,二家競爭早在手機用LED背光模組就已經開始。

泰谷與首爾聯盟,擺明是引外援自保,但市場人士認為,今年改選的經營權大戰,葉寅夫贏面較大。

葉寅夫早期在光寶集團負責電阻、電容。一九八三年,他找人合夥籌資五百萬元創立億光,正好趕上LED應用起飛,幾乎每年都可賺到一個資本額。一九九○年,葉寅夫殺價搶得夏普代工訂單,也拉開與同業差距,奠定億光的封裝龍頭地位。

葉寅夫 樹敵多

在近三十年的創業過程中,為了把億光做好,葉寅夫可說不顧一切,他強勢作風也惹來不少爭議,得罪老東家或同業。例如葉寅夫不只一次帶頭殺價,不僅與佰鴻董事長廖宗仁結下梁子,也讓老東家、光寶董事長宋恭源相當不諒解。

後來晶電成立,各投資二成的葉寅夫與華興電子董事長劉守雄都有意爭奪董事長,二雄相爭下,最後由葉寅夫出線。葉寅夫當家後,宋恭源一度質疑,晶電把最好的晶粒都給億光,其他客戶拿到的都是次級貨,因而要求入股晶電,否則光寶就不向晶電採購晶粒。

葉寅夫自己也說過:「我在LED界,是沒有朋友的!」這次槓上泰谷,也就不足為奇。

陳致遠 力撇清

按照泰谷持股狀況,億光持股約九%,持有二四%的晶電才是最大股東。不過,陳致遠在接受本刊詢問時回覆:「這不是我的game。」「萬海沒有買泰谷股票。」「泰谷改選,會全力支持葉先生的決定。」這一席話,點出葉寅夫才是泰谷董監改選市場派的核心人物。

葉寅夫強烈抨擊:「擁有多數股權的,竟然不能主導經營公司。」「不是要搶經營權,但不排除支持其他適當的人選經營泰谷。」顯示葉寅夫整合國內LED產業,迎擊中、韓大廠的企圖心。但聽在泰谷人耳裡,卻異常地刺耳。

葉寅夫 小檔案

◎現職:億光電子董事長兼總經理

◎業界地位:有國內LED產業教父之稱

◎生日:1951年1月6日

◎出生地:苗栗苑裡

◎學歷:台北工專畢業

◎經歷:今台電子廠長、光寶電子經理、勁佳光電總經理;曾任晶電董事長等職位。

◎家庭:與亡妻徐麗珠育有2子,再娶聲樂家簡文秀。

◎信仰:天主教,曾獲教宗若望保祿二世封為聖西爾伍思德級爵士。


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五千億蛋糕誘惑: 中外巨頭紮堆LED

http://www.21cbh.com/HTML/2011-5-27/0MMDAwMDI0MDg0Mg.html

5000億元LED蛋糕讓國內外照明巨頭虎視眈眈。

5月26日,本報從廣州國際照明展主方辦獲悉,包括歐司朗、通用電氣、Lumileds、英飛特、科銳、三安、銀雨、勤上等國內外照明巨頭已拿下大面積展位參展,為中國市場提前佈局。

中國企業LED投資升溫

由於在節約能源方面具備優勢,中國已經把LED光源技術在城市照明、城市景觀、交通照明和居民照明工程中的應用作為重大科技節能專項來推廣,並列為「十二五」戰略性新興產業。

2010年全國LED照明產業產值超過1500億元,並預計最快在2015年,LED在中國照明市場的佔有率將達到20%,帶動產業規模達5000億元。

中 國掀起一股LED投資熱,2010年,僅上市公司LED投資計劃額就超過了300億元。其中,僅三安光電計劃投資就達200億元;德豪潤達則宣佈41億元 投向LED;浙江陽光2010年年報中宣稱,未來三年內對LED投入資金總額將為10億元。此外,惠州科銳、比亞迪照明等一批超10億元的重量級項目也相 繼上馬,總投資60億元的台灣洲磊LED芯片等項目亦落戶東莞。

外資大鱷加快佈局

但作為上游產 業核心鏈條LED照明芯片卻牢牢掌握在日本和歐美企業手中。以MOCVD機為例,2010年單在發改委登記備案的就有近700台,有些廠家不等發改委的補 貼而直接購買。而MOCVD機差不多被德國廠家AIXTRON和美國廠家VEECO壟斷,訂單已經排到2012年。

據中投顧問報告顯 示,MOCVD設備2010年在中國的出貨量約在260台左右。在2010年部分國內新進MOCVD設備產能尚未完全釋放的前提下,今年大規模的產能擴張 可能使國內LED上游產業供需情況不容樂觀,以全球MOCVD設備出貨地區分佈的變化趨勢來看,全球LED產能未來向中國大陸轉移的趨勢明顯,對產業格局 影響深遠。

「廣州國際照明展覽會」創辦人潘文波認為,跨國照明與LED巨頭參展,顯示出其對中國市場的重視,其提前佈局中國市場之意明顯。 據其介紹,照明展特設了亞洲LED展,總面積達10萬平方米,彙集了全球領先的LED品牌企業,展品涵蓋LED上游、中游、下游及終端應用的完整產業鏈, 全面覆蓋由半導體原材料到LED應用的整個層面。「不應該僅僅是商品展覽,而應該是一個技術與行業信息交流的平台。」潘文波指。

五千 千億 蛋糕 誘惑 中外 巨頭 紮堆 LED
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國內LED上市公司專利風險膨脹

http://www.yicai.com/news/2011/06/832941.html

5

月,國內LED封裝巨頭廣州鴻利光電(300219.SZ)、LED顯示屏廠家奧拓電子(002587.SZ)分別成功登陸深圳創業板和中小板。接下來,已成功過會的洲明科技和瑞豐光電也即將IPO。這意味著,在國內上市的LED企業數量將超過10家。

「國內LED上市公司越多,就意味著國際LED巨頭可下手或可瞄準的對象越多,因為其市場規模已足夠大。中國LED照明專利戰將一觸即發。」中科院蘇州納米所研究員、蘇州納晶光電董事長梁秉文近日對《第一財經日報》表示。

國際LED巨頭和很多專利釣魚者已經在收集相關證據,有一部分國內LED企業已收到專利侵權的律師函,只是還沒有公開。

巨頭的佈局

「雖然國內LED企業近幾年申請了很多LED專利,甚至是LED發明專利,但絕大部分都不是原創,大部分都是在國際LED巨頭原創專利的基礎上,做 一些修補,其專利含金量也大打折扣。」梁秉文指出,「如果真正與國際LED巨頭打起專利官司,國內企業LED發明專利近70%都可能無效。國際LED巨頭 之所以還沒有利用專利武器向國內企業下手,其主要原因是在等待中國LED企業成長。」

事實上,近15年來,全球LED專利官司就從來沒有消停過。

2006年,日亞化學以白光LED專利侵權起訴英國零售商Argos公司;同一年,日亞化學與韓國首爾半導體相互起訴對方專利侵權。去年,日亞化學 又向台灣億光、燦坤日本公司、美國Wilmar發起專利訴訟。最近飛利浦已起訴了韓國首爾半導體專利侵權,科銳起訴旭明專利侵權。

行業資料顯示,從1996年至2010年15年時間裡,全球所發生的LED專利官司高達168起。其中,日亞62起、飛利浦28起、科銳20起、首爾半導體18起、豐田合成15起、歐司朗14起、泛晶電集團18起、專利授權公司10起。

不過,國際LED巨頭之間專利戰爭一般都以和解、簽訂專利交叉授權告終。今年以來,歐司朗、科銳、日亞化學、豐田合成和飛利浦分別達成LED專利交叉許可協議。至此,全球五大LED巨頭已基本形成新的新專利交叉網。

「國際LED巨頭所組建的新專利交叉網,意味著LED專利聯盟的形成。最要命的是,該LED專利聯盟已經將國內LED企業排除在外。」梁秉文指出,目前國內很多LED專利也是國際LED巨頭在華申請的,「因此,對國內企業來說,LED是一佈滿了『地雷』的產業」。

或許數字更能說明其中的危機。目前全球申請的LED專利達12.4萬件,其中美國佔2萬件、中國佔2.5萬件、日本佔4.9萬件。

「更值得關注的是,中國2.5萬件LED專利,到底有多少是屬於中國企業自己的,有多少LED專利是原創目前還是一個問號。」梁秉文說。

本報記者根據國內LED企業年報或招股說明書數據得出,瑞豐光電、鴻利光電、雷曼光電(300162.SZ)、乾照光電(300102.SZ)、三 安光電(600703.SH)和德豪潤達(002005.SZ)六家企業的LED專利總數在707件,發明專利僅有77件。而擁有44項發明專利的德豪潤 達,其發明專利來源主要是收購了韓國EPIVALLEY公司。

迫近臨界點

上述的數據似乎說明,中國LED產業專利危機已迫近一個臨界點。

2008年,美國哥倫比亞大學一位退休教授以一項LED專利侵權向美國國際貿易委員會(ITC)提起申請,對鴻利光電、深圳洲磊、大連路美和杭州士蘭明芯公司等中國企業發起「337調查」。最終,國內幾家LED企業各支付了幾百萬美元的和解費。

雖然該事件當時震動了國內LED產業,但事後,國內LED企業似乎覺得「狼」並沒有來,再沒有任何專利糾紛。

這或許仍未讓行業內意識到專利的重要性。一家已訂購了十台MOCVD設備的國內LED企業高層對本報表示,國際巨頭的LED專利在中國並沒有什麼作用,特別是在LED外延片上的侵權,很難追究;其次,只要LED產品在中國和歐洲銷售,一般都不會遇到專利糾紛。

這位高層的說法,其實也代表了大部分正搶閘進入LED外延片上游企業,這些企業似乎都在忙著訂購MOCVD設備,到處挖角LED專業人才,在LED專利上似乎沒有任何動作。

在專利官司上吃過虧的鴻利光電在其招股說明書上表示,LED核心專利技術,特別是用於生產白光LED的藍光LED芯片、螢光粉等關鍵專利,一直被日 亞化學、豐田合成和科銳等國際LED大廠商所壟斷,通過專利交叉授權已在全世界範圍內佈置了嚴密的專利網。為了避免可能的訴訟風險,中國LED封裝企業的 出口產品目前只能採用擁有國際發明專利的廠商或其授權廠商生產的芯片和螢光粉。

德豪潤達董事長王冬雷曾對本報記者表示,德豪潤達收購韓國EPIVALLEY公司主要是衝著專利去的,有專利護身,德豪潤達的LED應用產品才可能銷往國外市場。比如,德豪潤達的LED照明產品就賣到了日本市場。

「更多的國內LED企業往往是在不知不覺侵權。」梁秉文指出,這些企業不僅不瞭解專利的遊戲規則,而且還缺乏LED專利人才。

浙江高工產業研究院高級分析師張宏標表示,中國LED企業在短期之內可能不會遭遇專利糾紛,因為國內大部分LED應用廠家的收入規模還沒有超過5億元,如果這些企業收入規模在明後年超過10億元,其中的專利風險將大大提高。

科銳中國公司一位內部員工也指出,目前國內LED企業的產品與國際巨頭相比,根本不在同一競爭層面。只有等國內LED產品上升可以與國際巨頭抗衡的時候,或者對國際巨頭的生意造成實質性威脅時,國際巨頭才會運用LED專利武器。

或許正基於此,有專利經驗的鴻利光電此次上市募資其中一個項目就是建技術研發中心,並設定三年近期目標、五年中期目標和十年長期目標,其中的主要任務指標就是申請專利的數量。

國內 LED 上市 公司 專利 風險 膨脹
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