ZKIZ Archives


小產險公司起家 五十年二代三人合力壯大 富邦王者之路的下一個挑戰

2011-7-4  TWM




從五十年前一家小小的產險起家,富邦集團創辦人蔡萬才帶領二個兒子蔡明忠與蔡明興,一路衝刺下,打造出富邦王國。

富邦金如何稱王?以及稱王之後的挑戰為何?眾所矚目。

撰文‧乾隆來

Sagarain:「一股四十元的股王?有啥好爭的!」baby710708:「比誰跌得少,誰就是金融股王。」duncan0331:「上海商銀(每股 四十五元),才是真正的金融股王吧!」六月二十三日,在富邦金控股價首度以「一角」之差超越國泰金控,引發報紙與電視大篇幅報導的當天,年輕人聚集的台大 PTT網站也熱烈討論著這個現象,相較於主流媒體一片歡呼與驚歎聲,年輕人顯然對「富邦超越國泰」這個現象不太買帳。

「蔡宏圖只是一個有錢的老帥哥,看來不太會做生意。」「老國泰,吃老本,毫無競爭力。」「國泰三一九鄉鎮都有大樓,我們鄉下家旁邊就有一棟,富邦有啥?」

「獲利都很鳥……」

……………………………

也對,金融業在台灣似乎已經變成老人的行業,對「富邦超越國泰」有感覺的,似乎也以中老年人為主,故事的主角「年輕的超越者」蔡明忠,今年四月二十五日剛過五十五歲生日,而被超越的蔡宏圖,今年就要慶祝六十歲的花甲壽辰了。

但PTT的年輕朋友們可能不了解,金融業真的是百年事業,不是像科技業新成立或者新上市就立刻一飛沖天,成了股價千元的「千金股」,金融業可是一步一腳印,進三步退兩步,經歷衰退與泡沫的磨難,才能逐漸累積、分辨勝負的。

蔡萬才、蔡明忠、蔡明興父子三人經營富邦集團,如果從一九六一年的前身國泰產險設立起算,已經長達五十年,即使從一九七九年國泰分家、蔡萬才父子正式脫離 老國泰起算,至今也已經奮鬥了三十二年,分家那年蔡明忠才二十三歲,蔡萬才帶著蔡明忠與蔡明興兩兄弟,要將富邦帶向台灣第一大金融機構的強烈企圖心,眾所 皆知,而他們的企圖心,沒有邊界。而且,三十幾年來從不鬆懈。

蔡明忠的戰鬥意志,除了大家熟知鉅細靡遺地管理,從兩件工作以外的小事可以看出來。例如打高爾夫,大多數的企業家都打小白球,有的是為了應酬與談判的需 要,有的是純粹為了休閒,但是蔡明忠打高爾夫,不只找最好的教練,用他考上台大法律系的精神來學,找謝敏男等國手級的職業球手當對手,設定最高目標來逼自 己不斷進步,成績最好時可以打到八十一桿,最近較少練習,打九十桿左右。五年前他開始練瑜伽,每周兩天,未曾間斷,練就出一身極為柔軟又富彈性的筋骨。

而蔡明興具策略思考與國際觀,據身邊友人觀察,蔡明興以前比較愛玩,但現在的他,賺錢的企圖心十分旺盛,跟朋友聊天時,談的都是如何布局與經營,「太愛賺錢了!」顯然今年五十四歲的他,鬥志昂揚。

但兄弟倆有今天的成績,卻得從三十多年前的分家談起。

蔡萬才分家分到小公司

靠著台股飆漲 賺到開富邦銀行的本錢一九七九年,國泰集團創辦人蔡萬春中風,他的兒子蔡辰男、辰洲、辰洋決定與叔叔們分家,蔡辰男分到國泰信託,蔡辰洲掌管國塑企業、並 且擔任台北第十信用合作社主席,蔡辰洋管理百貨為主體的興來集團,而三叔蔡萬霖則獲得國泰人壽、國泰建設、國泰醫院三個大事業體;最小的四叔蔡萬才,則分 到集團內最小的國泰產險。

當時蔡萬才剛滿五十歲,是四個兄弟當中最年輕、學歷最高的一位,蔡萬才畢業於台灣大學法律系,早在一九七二年就選上增額立法委員,前後做了三任十二年立 委。他的大兒子蔡明忠也從台大法律系畢業,剛剛前往美國名校喬治城大學攻讀法學碩士,次子蔡明興也將從台大商學系畢業,會讀書的蔡萬才這房,與會做生意的 蔡萬春這房成了強烈的對比。

一九八五年爆發十信案,蔡辰洲遭收押,整個蔡萬春打造的國泰信託、國塑集團、十信合作社一夕崩潰,積欠債務高達兩百億元。兩年後,蔡辰洲肝硬化病故。

受到蔡辰洲的牽連,蔡萬春一房崩盤,長子蔡辰男到二十幾年後才繞道從大連房地產逐漸爬起來,實力至今無法恢復。

蔡萬霖、蔡萬才兄弟在十信事件中力圖自保,蔡萬霖在分家的時候,更名為「霖園集團」與蔡辰洲做了明顯的區分,蔡萬才創立的國泰產險,無法吸收存款,也不能像壽險公司那樣大手筆買土地,只能穩健經營。

受到十信案牽連,最後蔡萬才自掏腰包,拿出二億五千萬元代償部分債款,切斷與老國泰的債務關聯。這筆數字相對於蔡辰洲的債務雖是九牛一毛,卻能在台北東區買到一百多戶公寓,也是一筆不小的數目。

一九八九年是富邦集團真正奠基的關鍵。當時台灣股票大漲,蔡萬才先在八八年設立富邦證券,八九年選在高點出清所持有的國泰人壽股權。根據媒體報導,當時蔡萬才持有一千六百多萬股,從每股一千五百元開始出脫,最高賣到一千八百元,共落袋兩百多億元的現金。

兩年後政府開放新銀行設立,蔡萬才就用這筆資金來籌設富邦銀行。富邦銀行成立的第一個十年,在十三家新銀行當中,經營績效一直名列前茅,但是,一九九八年 亞洲金融風暴帶給了蔡明忠兄弟第一個生死試煉。他們與國揚的侯西峰往來密切,富邦銀行對侯西峰的漢陽集團授信十八億元,證券的自營部與產險公司則持有國揚 股票三萬多張,成本也超過十億元,富邦建設與國揚的各項合作也非常密切。

金融風暴當中,國揚、新巨群、順大裕、國產以及東帝士等一連串的建商周轉不靈,富邦受傷慘重,原本退居第二線的蔡萬才重出江湖,將富邦的印信、地契等全部 收回,清理國揚的債務,並且將國揚重押在忠孝東路五段的南隆土地開發案盤給遠雄建設的趙藤雄,度過這個創業以來最大的衝擊。

度過亞洲金融風暴

蔡明忠兩兄弟合作 展開一連串大型購併或許也是這個經驗,使得後來蔡明忠對於現金流量穩定的行業特別青睞,二○○三年入主台灣大哥大,去年買下台灣最大的有線電視系統公司凱擘,以及全力發展momo百貨,都是其中佳作。

度過了亞洲金融風暴,蔡明忠、蔡明興兄弟展開了令人驚訝的購併絕技,如果必須用一句話簡單描述富邦不斷爬升為台灣最大民營金融機構的成功關鍵,「購併」是第一個答案。

二○○○年,久經風霜的台灣金融業開始一連串的購併,當年元大證券合併京華證券,開創大型金融機構合併的先例;富邦則宣布和中日、環球、日日春等七家證券 公司進行史無前例的「七合一」合併,七家金融機構同時合併,展現出蔡明忠、蔡明興兄弟既能夠靈活談判,在複雜的股東之間尋求最大共識的能力,又有極為細緻 的執行能力,能將合併後的整合工作,在最低衝突的前提下快速落實。

與西方企業合併的模式不同,富邦的合併強調「不裁員」,十一年前的七合一如此,而後○二年富邦金控合併台北銀行、○九年富邦人壽合併安泰人壽,案子一個比一個大,員工人數動輒破萬,富邦卻仍然每次都提出不裁員的承諾。

○八年十月,在金融海嘯最高峰的時刻,富邦突然宣布以總價六億美元,向ING集團買下安泰人壽,安泰人壽有六千多億元的資產,加上富邦人壽之後總資產達新台幣一兆元,當時全球金融市場風雨飄搖,蔡明忠、蔡明興兄弟卻敢逆勢收購大型保險公司,讓市場驚呼連連。

今天回頭來看,合併安泰人壽奠定了富邦「股王」的地位,去年合併後的富邦人壽新契約保費收入超過三千億元,年成長五○.八%,壽險市占率提升近二七%(指 新保單),穩居台灣第二大壽險公司的地位,而總資產在兩年之內從一兆元增加到一兆六千億元,更成為最大的一台吸金機器。

逆勢收購大型保險公司

有耐心磨 以二百億超低價買到安泰人壽富邦人壽去年的獲利八十六億元,而在金融海嘯過後,後續成交的壽險公司,賣價都比海嘯時期要高出將近一倍,使得當初六億美元、 約新台幣二百億元的收購價格顯得極為便宜,收購安泰人壽,堪稱為台灣金融合併史上規模最大、效益最高的成功案例。

蔡明忠與蔡明興對於購併,有著近乎宗教般的熱情。他們對台灣的大型合併案,幾乎每役必與,他們自己有專業的判斷,也相信專業幕僚給予的建議,而且極有耐性,絕不躁進。

例如安泰人壽,蔡明忠與ING接觸多年,鎖定這個目標已久,之前ING喊價遠高過六億美元,但是蔡明忠就是不出手,寧願花時間摸透ING總部的各個「眉角」,也對安泰人壽的經營階層有相當透徹的了解,才能夠在風暴最危急的時候出手。

最近盛傳要出售的統一證券,富邦更是「等」了超過六年。多年前蔡明忠曾經一度與台南幫的大股東們達成最後的共識,兩兄弟還親自坐飛機到台南統一總部,與台 南幫的決策大老們敲定最後細節。但是在最後的關鍵時刻,賣方突然加價,蔡明忠兄弟在最後一刻急踩煞車,在顧全禮節後,打道回府。

相對於蔡明忠兄弟對購併價格的堅持,○三年台南幫出售萬通銀行,經過比武招親的競標,最後中信銀行以每股十二.三元得標,台南幫還在決標的最後一刻再將賣 價往上加了十億元,比蔡明忠年輕了八歲的辜仲諒在接了高清愿的電話後,很爽快的同意加價。辜蔡兩人風格差異,由此可見。

戰略攻守得宜

持有近一○%日盛金股權 占到制高點雖然最近統一證券與國泰證合併被證實為謠言,蔡明忠仍然沒有輕忽,仔細探詢統一證出售的可能,繼續展現絕不放過任何一個機會,一定參與的積極態度。

另外,日盛銀行的大股東新生銀行有意出售手中持股,雖然新生與另一個大股東建高簽有優先購買權的合約,富邦卻沒有因此就離場,而且大家赫然發現,富邦人壽 帳上已經持有將近五%的日盛金控股權,加計外圍更可能逼近一○%,蔡明忠再度完成進可攻、退可守的布局,取得既能賺資本利得,又有策略購併機會的絕佳戰略 制高點。

從○四年併入香港港基銀行,蔡明忠布局中國的戰略與戰術,讓台灣所有金控老闆羨慕不已。港基銀行原本是香港一家小銀行,○四年二月富邦宣布以四十三億元港幣、約新台幣一八○億元,向港基的兩大股東阿拉伯銀行集團與中國光大銀行收購七五%股權。

台灣金融機構買入香港上市銀行,賣方還是阿拉伯人與北京國務院的中資銀行,讓外界看得霧煞煞,蔡明忠基於香港與中國在○三年六月簽署CEPA(更緊密經貿 關係的安排),獲得中國給予超越WTO的優惠,其中香港註冊銀行准入中國的條款,更是開了大門。富邦以低於淨值的價格買入港基,再度取得進可攻、退可守的 戰略制高點。

登陸布局搶得先機

借道香港進中國 廈門銀行驚人大成長富邦借道香港進入中國的戰略,在台灣受到主管機關的高度關注,也被台灣的競爭對手不斷攻擊。但是入主港基四年後,藉著馬英九當選總統、 兩岸關係解凍的歷史機會,○八年七月二十日,蔡明忠與蔡明興從香港低調轉赴廈門,簽下台灣金融史上第一份中國銀行參股合約,以六億元人民幣的價格(每股 二.二元),取得廈門銀行一九.九九%的股權,搶到了台資銀行登陸的頭牌。

廈門銀行在富邦進入之後,以驚人的速度成長,○八年十一月富邦派出高朝陽出任廈門銀行行長,當時銀行總資產是一七○億元人民幣,到了去年底,已經暴增到五 二八億元,是兩年前的三倍!廈門銀行每年進行大增資,開設福州、廈門兩個異地分行,還申請遠赴重慶設立分行。去年底,蔡明忠挖角之前中國信託銀行「小花旗 幫」的大將詹文嶽,準備接任將要退休的高朝陽,詹文嶽在離開中信之後加入新加坡淡馬錫,被派往成都發展小額消費金融,是五年級的新興戰將。

更妙的是,中國投資人對於廈門銀行的前景極為看好,富邦最近一次增資廈門銀行的價格是二.七元人民幣,但是去年與今年幾次廈門銀行股權拍賣,都拍出驚人的 高價,最近一次在今年六月,二四九五萬股、占股三.七%的股權拍賣,以每股五.一元人民幣成交;在股本較小的去年,還曾經有四十四.七萬股拍出每股七.四 元人民幣的高價。

蔡明忠高超的購併戰略,部分師承前任花旗集團的執行長魏爾(Sandy Weill),魏爾在華爾街有牛仔金融家的稱號,藉著購併將旅行家集團壯大成為華爾街的一軍。二○○○年左右,蔡明忠與蔡明興在紐約一個高階論壇與魏爾見 面,兩兄弟讓魏爾印象極為深刻,富邦金控成立之後,蔡明忠積極邀請花旗集團入股,魏爾帶了八億一千七百萬美元、高達二八○億元新台幣的現金,成為富邦金控 一五%的大股東,更創下台灣金融機構與華爾街龍頭「策略聯盟」的里程碑。

在花旗集團擔任富邦金控董事的那段期間,蔡明忠與蔡明興有如火箭般不斷完成大型的購併,包括○二年底以公開招標方式併入台北銀行;○三年六月六日連夜祭出 假處分,取得台灣大哥大的經營權;○四年完成香港港基銀行的收購。雖然最後魏爾在○三年十月,因為花旗內部的鬥爭黯然下台,策略聯盟並沒有持續,富邦卻因 此實力大增。

鮮少為外人所知的是,從不放過每個購併機會、又具有國際視野的蔡明忠,在金融海嘯之前還曾經「研究」過入股雷曼兄弟的機會,雷曼的前任執行長傅爾德還特地飛來台北與蔡明忠兄弟會面,並且提出投資十億美元的入股案,所幸蔡明忠在謹慎的態度下沒有簽署股權購買合約。

蔡明忠盼六十五歲「裸退」擴版圖、找人才、是否分家都是挑戰登上金融股王寶座之後,不少人質疑富邦的高點是否已經出現?是否安泰人壽亮眼的成績、廈門銀行高速的增長、金控集團每年兩百億元的高獲利,就是美麗但是短暫的煙火?

實際上,從各種跡象來看,富邦的高點應該還沒有出現,原因之一是,蔡明忠與蔡明興兄弟正值盛年,該玩的玩了,可以犯的錯也犯過了,兩兄弟個性原本就互補, 而今全心全意在事業上,集團一級幹部兵強馬壯,成長的動能極為強勁;原因之二,蔡萬才的身體非常健康,過去十年全心全意做兩兄弟的後盾,蔡萬才掌控家族控 股公司,將兩兄弟的股權平均分配,誰也不多誰也不少,相對於其他家族,創辦人的身體大多已經走下坡,對於幾個兒子也已經無法掌控,富邦蔡家從控股公司到管 理階層的架構,仍然非常健康。

原因之三,金控以及電信集團還有將近五百億元的隱藏利益尚未實現,未來即使遇到全球經濟衰退的最壞狀況,光是實現這些利益,就可安度衰退,更何況上層控股公司的股權幾乎沒有質押,與其他金控公司背負龐大的質押債務相較,富邦能夠忍受不利環境的能耐最強。

事業不斷攀向高峰,富邦集團更在今年慶祝五十周年生日,出乎意料之外的是,蔡明忠卻在今年四月在廈門兩岸經濟金融研討會後,對記者說他的目標是希望在六十 五歲就能「沒有牽腸掛肚、沒有垂簾聽政的『裸退』(指退休後不再擔任任何職務)!」五十五歲的蔡明忠說十年後要裸退,據熟悉他的人士指出,蔡明忠並非真的 要在六十五歲退休。他會這麼說,主要的意義正是在為富邦集團未來十年的發展布局,富邦除了要做台灣市值、獲利第一大的金控公司,電信事業台灣大哥大、剛剛 購入的第一大有線電視系統凱擘,都是極為龐大的事業體,而富邦在中國的事業剛剛啟動,具有難以估算的成長潛力,金控、電信、媒體、以及中國事業,蔡明忠必 須引進更多的人才、採取更前瞻性的作法,這是他未來最大的挑戰。

還有,台灣所有的家族企業,不論曾經多麼輝煌,最終都無法避免走上分家的宿命,差別只在分家過程是否平和,以及會不會傷到事業的根本。有關分家一事,蔡萬才多次宣示絕不分家的想法。不過,雖然老爸主張不分家,但未來早晚還是得面對這一關。

在蔡萬才指導下,蔡明忠與蔡明興已持續三十年互補合作,未來在富邦事業快速壯大之後,彼此職掌與地位調整的空間的確存在,藉著金控、電信、媒體上層控股股權的布局,不論分家與否,兩兄弟必須協商出可以再發展三十年的新架構,這也是兩兄弟不能逃避的挑戰。

蔡萬才帶著蔡明忠、蔡明興,父子三人從小小的國泰產險起家,五十年打造出富邦王國,正如同富邦五十周年的慶祝廣告,兄弟兩人上山下海持續向前奔走,台灣的富邦,要怎樣成為亞洲的富邦,正值盛年的蔡明忠、蔡明興兄弟,心中肯定有張清楚的藍圖!

(本文作者為紐約大學金融碩士、曾任金控副總經理)

富邦兄弟連手擴張版圖

富邦集團在蔡明忠、蔡明興兄弟合力進擊下,透過不斷購併,事業版圖迅速壯大,集團市值高達6780億元!

版圖橫跨

電信、媒體與百貨業

2010年蔡明忠兄弟成立的大富媒體以700億元買入台灣最大有線電視系統凱擘2010年momo百貨與藥妝店成立2004年momo購物台等媒體事業成立2003年取得台灣大經營權2002年取得中華電信6.5%股權1997年參與創設台灣大哥大

富邦金控靠購併持續擴張

2010年金控公司獲利冠軍

2008年併入安泰人壽

2008年參股廈門商銀

2004年併入香港港基銀行2003年以700億元併入台北銀行2003年Citigroup投資富邦金控15%,新台幣280億元

2001年富邦金控成立


產險 公司 起家 五十 十年 二代 三人 合力 壯大 富邦 王者 之路 的下 一個 挑戰
PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=26167

壽險將回暖產險存隱憂

http://blog.sina.com.cn/s/blog_6464b5010102dwc6.html

2011年以來,壽險持續低迷,而產險的保費累計同比增速卻保持平穩2012年,壽險將出現回暖,而產險則存在下滑隱憂。

  

利率是壽險產品的機會成本,與壽險需求負相關。從1982年中國恢復壽險業發展以來,中國共經歷了4次加息週期和3次降息週期,整體來看,壽險保費增速在降息週期比加息週期明顯高(1982年起步階段除外)。201010月以來的加息週期已告結束,2012年的利率將保持平穩甚至下降,壽險需求有望改善。

  

除了需求端,供給端和渠道對保費的增長也有較大影響。由於招工和留存難以及一些公司主動進行代理人管理改革,目前個險營銷渠道出現代理人數量下降的情況。雖然代理人數量下降,產能卻在上升,個險渠道保費也隨著增長。中國人壽(601628.SH/02628.HK)代理人管理制度的完善在2011年內基本能完成,2012年代理人數量將有適量增長,隨著隊伍的精練,產能也將上升。

  

銀保渠道方面,2011年前三季度,銀保渠道保費下降3.5%,銀保渠道的佔比已經連續三年下降。報告分析稱,2011年銀保的困境,和銀行與保險競爭資金以及出台禁止保險公司員工駐點銷售的規定有關。隨著貨幣政策適度回歸中性, 2012的資金壓力年比 2011年要小;考慮到新任保監會主席項俊波來自銀行系統,他之前主政的農業銀行與保險公司合作密切,銀保合作有解凍的可能。

  

除非銀保解凍的速度和幅度超預期,對壽險保費漲幅的預期不宜過於樂觀。2012年的代理人數量和人均保費均可增長5%以上,銀保也可回覆到10%以上的增長,2012年全年總保費可增長16%以上,首年保費可增長12%以上。

  

產險70%的份額為車險。中汽協的數據顯示,20111-10月汽車銷量增長3.3%10月出現負增長0.9%2009年和2010年的汽車銷量增速高達45.5% 32.4%。汽車銷量下降,車險不可能有景氣預期。

  

此外,車險費率市場化已經啟動,在汽車銷量下降和行業盈利豐厚的環境下,競爭加劇不可避免。報告稱,目前產險公司的綜合成本率已經達到91%-92%,產險承保盈利已達高峰,隨著競爭的加劇,承保利潤率難以長期維持高位。

  

2011年以來,雖然汽車銷量在下降,但12月移動平均汽車保有量維持較高增長,這也正是2011年前三季度汽車銷量只增長了3.3%,而產險保費仍能增長17.6%的原因。按2012年汽車銷量增長12%測算,2012年保有量的增速將下降3個百分點左右,但仍可接近20%2012年產險保費增長15%左右。

壽險 回暖 產險 隱憂
PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=29544

螞蟻金服增資控股國泰產險獲批 保險“棋局”落下重要一子

雖然已成為眾安保險的第一大股東,但螞蟻金服在保險業的“野心”顯然不止於此。昨日,臺灣上市公司國泰金控發布公告稱,其大陸子公司國泰產險獲螞蟻金服增資事宜正式獲批。增資完成後,螞蟻金服將實現對國泰產險的控股,其保險“棋局”落下重要的一子。

國泰產險急需“輸血”

7月26日,國泰金融控股股份有限公司(下稱“臺灣國泰金控”)對外發布公告,宣布其在大陸的全資子公司國泰財產保險有限公司(下稱“國泰產險”)獲準增資。國泰產險的資本金將從8億元,增至16.33億元,新增資本金8.33億元由螞蟻金服全額認購。

公告顯示,認購完成後,螞蟻金服成為國泰產險的控股股東,持股51%,臺灣國泰金控通過旗下的兩家全資子公司持股49%,其中臺灣國泰世紀產物保險股份有限公司持股24.5%,臺灣國泰人壽保險股份有限公司持股24.5%,臺灣國泰金控將作為戰略股東,雙方達成戰略合作關系。

臺灣國泰金控和螞蟻金服共同表示,雙方的合作是基於共同的理念與目標,保險業擁有巨大的發展潛力,而且正體現出越來越強勁的發展動力,2015年全國保險業行業發展速度創7年來新高,雙方對保險市場前景都有樂觀判斷;同時,在依法合規的基礎上穩妥創新,推動保險回歸保障,成為一項貼心的,人人可獲得的金融服務,也是雙方的共同目標。

官網信息顯示,國泰產險成立於2008年,在包括上海、浙江、江蘇、廣東、福建等沿海地區以及湖北、四川等地設有分支機構。2015年實現原保險保費收入6.44億元,在所有外資產險公司中排名第8。

不過,成立8年來,國泰產險尚未擺脫虧損的局面,《第一財經日報》註意到,國泰產險2015年凈虧損達到1.47億元,較2014年進一步提高106.5%,保費收入排名前兩位的車險和企財險也均呈現承保虧損狀態。

同時,從國泰產險的現金流和償付能力來看,也急需“輸血”。從國泰產險財務數據來看,近幾年其經營活動現金流量凈額均為凈流出的狀態,2015年末償付能力充足率更是從年初的431.62%下降至年末的107.74%。今年第一季度“償二代”下,國泰產險的綜合償付能力充足率更是僅有63.63%。

國泰產險表示,增資後償付能力充足率將符合法定標準。在增資完成後,國泰產險將積極探索包括移動互聯網、雲計算、大數據等在內的互聯網技術在保險中的應用,尤其是探索如何更好地服務於互聯網新經濟中所產生的場景化、碎片化的保險需求,聚焦於創新和差異化的產品和服務。

對於國泰產險之後的更名等計劃,螞蟻金服相關人員對本報表示,目前資金交割、董事會調整等事宜即將進行,更名等還未提上“議事日程”。

螞蟻金服的保險“棋局”

事實上,螞蟻金服背後的阿里從2009年就開始涉足保險業務,在BAT中起步較早。從航意險到退運險,淘寶的保險頻道經營多年,意外險、車險等財險產品和壽險萬能險產品都已經有很可觀的銷量。

但這些早期業務更多停留在“通道”層面,賺取一定的平臺費用。掌握著眾多的場景和數據的阿里顯然不會止步於此。

2015年9月,螞蟻金服從財富事業群中獨立出保險業務板塊,正式成立保險事業部。更是將原國壽財險副總裁兼中國人壽電子商務公司副總裁尹銘“挖角”擔任螞蟻金服副總裁、保險事業部總經理。

據了解,截至2015年,其保險業務用戶突破了3億,合作保險機構達76家。根據中國保險行業協會發布的2015年上半年財產保險互聯網、電話銷售經營數據,阿里巴巴集團(含淘寶、天貓、招財寶、支付寶、聚劃算等)與財險公司合作保費10.55億元,占比第三方合作保費的43.12%。

而螞蟻金服的保險業務也形成了平臺和場景“兩條腿”走路的模式。

螞蟻金服保險事業部資深總監李冠如在接受媒體采訪時表示,在場景保險方面,螞蟻金服保險業務目前的最大場景方實際是阿里巴巴的“淘系”,類似賬戶安全險、退運險皆根植於這些場景中,未來探索的方向有電商、O2O、農村和旅行四大領域。而在平臺保險方面,則將改變單一“被動選擇”的方式,發展場景式交叉推薦,與會員權益的打通,結合數據分析工具等方式。

尹銘則公開表示,螞蟻金服保險事業部將通過數據、精算技術和互聯網業態用戶痛點挖掘能力,做促進保險行業的發展助推器,主要體現在研發創新產品和提供反欺詐解決方案。

從去年9月開始,螞蟻金服啟動“互聯網推進器”計劃,在渠道、技術、數據、征信、乃至資本層面,與金融機構加大合作,計劃將在5年內助力超過1000家金融機構向新金融轉型升級,截至目前,該計劃已吸引78家保險機構加入,國泰產險也是“互聯網推進器”計劃的其中一員。

通過“互聯網推進器”計劃,螞蟻金服與保險公司合作,已經嘗試用大數據來支持一些保險產品的風險定價,用人工智能來輔助在線理賠,用雲計算來支撐單日億級保單的生成等等。螞蟻金服表示,接下來,將充分挖掘自身的互聯網技術能力,在產品創新、定價、風險控制、銷售、後端服務、金融雲等等方面,與保險公司協作共創,從而更好地與加入“互聯網推進器”計劃的保險合作夥伴實現端到端的全流程深度融合。

保險牌照“三年抱仨”

在保險牌照的獲得上,螞蟻金服在近幾年也收獲頗豐。

2013年10月,螞蟻金服成為首家互聯網保險公司眾安保險的單一最大股東。2015年,眾安保險收獲了22.83億元原保險保費收入,並憑借投資收益在第一個完整會計年度的2014年即實現了盈利。盡管其綜合成本率仍然超過100%,件均低等被一些市場人士“吐槽”,但仍然沒有阻礙其超過500億元的估值。並且,眾安保險已將上市提上了日程。

“阿里巴巴在保險方面的渠道業務已趨於成熟,目前已然過了試錯周期。參股眾安讓其累積了保險行業的運營經驗,保險業的穩定現金流和景氣度也被阿里看在眼里,那自己去獲取產壽險公司的控制權也成了合情合理的必然。”一名保險公司高管對本報表示。

而除了此次獲批控股的國泰產險之外,由螞蟻金服、天弘基金(由螞蟻金服控股)等9家企業發起設立的信美人壽也成為了保監會上個月批準籌建的首批相互保險社之一。據媒體報道,在信美相互人壽10億元的初始運營資金中,螞蟻金服和天弘基金的自有資金出資額分別為3億元和2.05億元,占信美相互人壽初始運營資金的30%和20.5%。

不過,對於流淌著自己“血液”的保險公司,螞蟻金服在合作上似乎並不會給予“特殊照顧”。

“螞蟻金服走平臺思路,不管是眾安、國泰產險還是其他保險公司在螞蟻金服的層面上都會一視同仁,在選擇合作保險公司的時候,是根據服務能力、產品市場接受度等參考指標選擇最合適的,而不會因為股權上的連接有所不同。”上述螞蟻金服相關人員對本報表示,在螞蟻金服計劃中的車險平臺上,或許就不會出現國泰產險的身影。

螞蟻金服表示,互聯網技術正在助力普惠金融,在保險領域,我們需要不斷提升老百姓對保險的獲得感。互聯網保險現在有超過3.3億的保民,這充分說明了互聯網與保險結合後所能產生的化學反應。

故事還只是剛剛開始。

螞蟻 金服 增資 控股 國泰 產險 獲批 保險 棋局 落下 重要 一子
PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=207367

陽光產險舉牌吉林敖東持股達5% 是否繼續增持待定

吉林敖東11月21日晚間公告,11月21日陽光產險通過深交所集中交易系統增持吉林敖東0.1%股份,增持均價27.75元,至此陽光產險共計持股5%,達到舉牌線。

公告顯示,陽光產險本次增持目的是看好醫藥行業前景和吉林敖東公司發展所進行的財務投資,並在未來12個月內將根據證券市場整體狀況並結合吉林敖東的發展及其股票價格情況等因素,決定是否增持吉林敖東的股份及具體增持比例。

陽光 產險 舉牌 吉林 敖東 持股 5% 是否 繼續 增持 待定
PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=224197

去年消費者投訴產險公司 車險理賠糾紛成焦點

來源: http://www.nbd.com.cn/articles/2018-02-04/1190007.html

57a7821a5b8042cb949fa5103d903c9420180120093138thumb_head.thumb_head

天津保監局近日公布了2017年保險消費投訴情況,統計數據顯示,針對產險公司的投訴,主要集中在理賠、給付糾紛方面,尤其是車險理賠糾紛;針對人身險公司的投訴中,滿期給付金額爭議等保全糾紛占比最大。

統計顯示,2017年,天津保監局共接收有效投訴件2724件,同比減少8.50%,辦結率100%。

在消費者投訴涉及財產險的事項中,合同糾紛類投訴是焦點,共1388件。主要表現為,理賠、給付糾紛923件,占合同糾紛投訴總量的66.50%,其中車險理賠糾紛847件,包括理賠定損金額爭議、責任爭議及理賠時效等問題。

人身險投訴方面,保險公司合同糾紛類投訴1300件。其中,保全糾紛數量最多,共446件,占合同糾紛投訴總量的34.31%,主要是滿期給付金額爭議、退保爭議等;理賠、給付糾紛273件,占合同糾紛投訴總量的21%,主要表現為理賠金額爭議、理賠時效爭議等。

此外,人身險保險公司涉嫌違法違規類投訴方面,誤導銷售問題成了重災區。集中表現為銀保渠道產品在銷售過程中隱瞞現金價值、篡改保險合同,代理人在銷售保險產品過程中誇大收益導致滿期給付糾紛、隱瞞被保險人病史導致理賠糾紛、未經投保人同意投退保、業務員代簽字,投保人因個人信息安全問題對公司服務不滿等。涉及渠道主要為個險渠道和銀郵渠道。

 

去年 消費者 消費 投訴 產險 公司 車險 理賠 糾紛 焦點
PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=260723

股票掌故 | 香港股票資訊 | 神州股票資訊 | 台股資訊 | 博客好文 | 文庫舊文 | 香港股票資訊 | 第一財經 | 微信公眾號 | Webb哥點將錄 | 港股專區 | 股海挪亞方舟 | 動漫遊戲音樂 | 好歌 | 動漫綜合 | RealBlog | 測試 | 強國 | 潮流潮物 [Fashion board] | 龍鳳大茶樓 | 文章保管庫 | 財經人物 | 智慧 | 世界之大,無奇不有 | 創業 | 股壇維基研發區 | 英文 | 財經書籍 | 期權期指輪天地 | 郊遊遠足 | 站務 | 飲食 | 國際經濟 | 上市公司新聞 | 美股專區 | 書藉及文章分享區 | 娛樂廣場 | 波馬風雲 | 政治民生區 | 財經專業機構 | 識飲色食 | 即市討論區 | 股票專業討論區 | 全球政治經濟社會區 | 建築 | I.T. | 馬後砲膠區之圖表 | 打工仔 | 蘋果專欄 | 雨傘革命 | Louis 先生投資時事分享區 | 地產 |
ZKIZ Archives @ 2019