ZKIZ Archives


我的年終總結 xiaogoubaba

來源: http://xueqiu.com/6298174213/34573501

我的年終總結
上半年雪球約我做個套利的訪談,我感覺雕蟲小技的思路不高大尚,拒絕了;前幾天雪球又讓我寫一下做組合的思路,我感覺還是沒啥好寫的。答應@天天靜心課  在年終總結把思路好好理一下。本來感悟很多,真到下筆的時候,還是發覺沒啥。
14年總結
A股:
按照年初的計劃,做A股做套利的思路,把大連重工事件套利做完,相對比較滿意。後來參與宏源證券的套利,本來預計20%的空間就很滿意了。因為整體市場風向轉向,邊打邊撤,套利變成了投機,最後隨著股價的節節上升,逐步換成估值偏低的中信證券/海通證券 (按照朋友的話說,牛市點頭牌嘛)。其他的中國平安/光大證券也有少量配置。整體金融股比重比較大。這就是我從一個投機套利分子混進革命隊伍的歷程。
A股具體的整體收益情況我就不說了,畢竟用了部分杠杠,高一些也是正常的。
B股
按照年初的套利思路,拿著沒怎麽動, 總體收益率超過30%,比較滿意。
美股
14年沒有參與,雖然一直盯著幾個老品種。


15年看法
A股
市場到了這個階段,股市整體低估的板塊更少了。唯一能做的就是降低盈利要求,還是按照老辦法,找套利品種,找自己看得懂的品種。
股市就是個群眾運動,對於牛股的過度討論就是在自我加強,自我催化。國人由於歷史和所受教育的原因,導致行為模式趨同性高,群羊效應明顯,一方面容易強化趨勢,另一方面也容易產生不可思議的套利機會。同樣的話不同的時間說,意義是不一樣的。到了這個時候風和豬的討論就不參與了,強勢股走一步看一步。
如果理解政府引導此次行情的初衷,下一步著眼點在哪里也不是太難,國企改革/地方融資平臺解困。實在不行,降低倉位打新股,看似很笨的方法,可能到年底看還是很有效的。
B股
14年的預期還沒有兌現,繼續拿著,思路沒變化。
美股
繼續盯著老品種,有幾個的價格已經很誘人了。


@不明真相的群眾 @方舟88 @利弗莫爾 @woowoo @利弗莫爾 @風一更雨一更
PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=125417

Next Page

ZKIZ Archives @ 2019