1.投資就是人性
回頭想來證券投資玩的全部都是人性
如果我們把企業分為週期和增長
那麼很簡單，週期徹底就是人性。反正就是供應和需求的不平衡+人性才導致了所謂的週期性。自然投資週期性股票全是依賴對人性的瞭解。
說道這裡有一個很有趣的現象
大約在1-2個月內，在互聯網上會出現很多新面孔，而且都是一個調調，先是長篇大論自己在A股的投資如何成功，第二段基本都是寫投資A股中的銀行股說這是千載難逢的好機會。
@turstno1
比較嘴毒，他的評價是那麼多價值投資者，嗯，所以還沒見底哈。
這句話很值得玩味。各自體會吧。
另外順祝@trustno1 10/5生日快樂
其實增長股也是對人性的理解，最簡單的例子就是Jobs。
最大的增長是從0開始的，所以新需求都是基於對人性的預見和理解。
包括巴菲特在投資綠箭的時候也說過，我相信20年後人們還會嚼口香糖。這不是廢話嗎？
對，這也是基於人性的確定性。
所以增長股的本質也是對人性的理解。
週期和增長或許可以分別總結為對貪婪恐懼的理解和對慾望和行為的理解。
所以投資歸根到底還是人性。
2.iphone完勝所有照相機
這次去度假有一個特別的感受不出意外以後出門不會再帶照相機鳥，
而且一路上看下來用手機拍照的是大趨勢。偶爾可以見到幾個微單。
吐槽一下，很遠看過去跳起來拍照的鐵定是大陸人。沒一次錯過。怎麼就那麼沒有創意呢？
單就照片質量來說我的肉眼沒法分辨出卡片機和iphone4
的差異。另外一點是早前的卡片機大約很多年前買的所以估計性能和像素都感不上現在的iphone。
IT產品的升級換代真是一個大問題。
當然未來有可能會購買微單。但是我估計可能性不大。沒必要。現在拍照的最大目的是分享。
說道升級還有一個思考。這次住過一間舊的酒店。wifi沒有，電視機是陰極管的。毛巾都是久的，so印象極差。換句話說IT的升級換代其實帶動了整個世界的變化。任何行業任何背景的人都被捲入其中。不升級就是被淘汰。
舊的酒店一定需要反省才會加裝網線等IT設備。so這是一個快節奏的時代。不進步必然被淘汰。
3. 哈瓦那 完勝
Crocs
這次沙灘上起碼50%
是哈瓦那，我也買了哈瓦那，大概比上海的零售價便宜50%以上。我如果沒記錯國內的哈瓦那起步價是250-300，在Boracay大約是100多吧。
一路上我都不記得有人穿Crocs
作為題外話，好像Crocs做的帆布鞋好像不錯。老年人有喜歡的。
另外Roxy在比基尼中完勝任何其他品牌。Quicksilver我是很喜歡，不過男性中的比例不算高。但是也應該是很明顯的佔有率。ZQK我看不清楚，他們東西還真不錯。分品牌的男女。很難把握。公司全球性。沒法思考。
我看過報表。
歐洲的毛利最高，我的理解是歐洲人願意為設計支付額外溢價。同時亞太增長最快。這也符合常識。
作為有價值的結論我不看好Crocs。看好ZQK。但是應該不會入手。
4。恐怖主義的根源還是經濟畸形發展 vs
文化發展的緩慢之間的矛盾
比如石油經濟導致的經濟畸形發展。和恐怖主義者竟然大部分是受過良好教育的年輕人。
這就是culture conflict
尊重的需求。
如果這樣理解恐怖主義，那麼恐怖主義的烈度和石油的價格一定可以做相關性分析。可能有之後，但是應該是正相關。反過來我們或許可以這樣判斷。頁岩氣革命會導致對石油依賴的降低。會導致石油價格的下降。甚至會降低恐怖主義活動的烈度。這個和上次@trustno1
提出過的頁岩氣革命會導致普京的強人政治無法持續一個道理。
殊途同歸。
5.Facebook
用了vpn+在外旅遊結識很多新的朋友，最近在頻繁刷FB。
有兩個很深的感受
A.無限的可能性
在Boracay結識的朋友，相互之間就是這樣交互的瞬間，然後天各一方。每個人都有每個人的活法而且還很精彩，甚至今天看到了某對友人的結婚照。我靠。太帥鳥。
交錯過後的人生軌跡給我特別深刻的感受，就是無限可能性，每個人都是如此。
可能差別在於年齡和簽證。當然還有金錢。不過金錢的決定性因素比較小。
我在懷疑如果我18歲就開始使用fb人生會有多少的不同，會有多少的可能性？
這次還學了N種說法。從阿拉伯語到葡萄牙語哈。
B.無限的可能性的反面就是要珍惜現在
這也算保守主義吧。在有機會選擇的時候謹慎的選擇。然後保持住已經的選擇。
有一天失眠，我在網上google了很多。找尋自己曾經的軌跡。發現很是有趣。那種交錯的感覺特別強烈。
6.星巴克投資squareVS美林投資bloomberg
大家懂的
殊途同歸。
我記得美林破產時候bloomberg的股份好像價值最大。當時也是一個deal這個在
《我是bloomberg》裡有詮釋。當然寫的不夠具體，但是基本知道是怎麼樣一個deal。歷史又在重演？square會成為另外一個
bloomberg？其實我並不認同。我看好paypal。