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大都會人壽中國首席執行官譚強：以“靶向產品”優化保險供給

中國壽險行業過去兩年的表現可謂“一枝獨秀”，但在中美聯泰大都會人壽保險有限公司(下稱“大都會人壽中國”)首席執行官譚強看來，目前中國保險業仍然存在供給端“產能過剩”的情況，產品同質化嚴重，其根本就是無效供給過剩和有效供給缺失。

譚強在近日接受《第一財經日報》專訪時表示，大都會人壽中國正在通過精算、分析等技術手段把產品和服務進行“碎片化”，對不同保民實現“靶向”精準供給，推動保險業供給側改革的進程。

保險業“供給側改革”

“供給側改革”無疑是這兩年中國經濟發展的風向標，保險業又將如何進行自己的供給側改革呢?

譚強表示，無論是做為承保者在金融供給端，還是作為投資者服務於實體經濟，保險行業都大有可為。

“現在，市場上不少保險產品同質化嚴重，並不完全是保民所需要的。一些保民用不到的服務和產品功能也往往會被‘打包’進產品中。”譚強認為，這些產品和服務都是“無效供給”，這樣的現況正反映出了保險行業的“產能過剩”。

作為一家資本規模相較並沒那麽大的外資險企，大都會人壽中國的策略是優化保險供給。譚強稱，從去年開始，“我們已經通過精算、分析等技術手段把產品、服務進行‘碎片化’，從而產生極具針對性的‘靶向產品’。隨著這種模式建立起來，新的保險供給將會更加高效。”

譚強強調，產品的“碎片化”並不等同於網絡上流行的那些低價保險產品。從橫向和縱向兩個維度拆解來看，橫向維度是指“打開”保險內容，“以傳統重疾險為例，其中包含的50多種疾病可以加以分拆。例如單獨將女性乳腺癌提出來作為保險內容，或者專門針對環境汙染較為嚴重的地區推出肺癌保險產品等。”縱向維度則是通過切分保額、保險期限等讓客戶更有大的選擇權。

“我們並非對所有產品都會進行‘碎片化’。產品的‘碎片化’更適合於那些希望自主選擇，或對某一方面風險特別註意的年輕客群，而較為成熟、有一定經濟實力的客戶仍然更願意選擇傳統綜合型的保險。”譚強表示。

以長期投資推動產業升級

除了承保端外，譚強還指出，保險業在投資方面的供給側改革，則是向產業價值鏈上遊移動，發揮保險資金長期投資的獨特優勢，為產業升級提供資金支持。

譚強表示，金融是穿越時空的價值交換，保險則是為這一穿越過程保駕護航的壓艙石。現在國家提出供給側改革，對金融行業的要求就是把優質的資本放到價值鏈上遊的產業中去，同時對產能過剩的產業去除泡沫和杠桿。

“和銀行、證券等資金不同，保險資金是長期資金。長期資金能夠非常有效地引導產業向價值鏈上遊移動，而非在低端重複投資。對低端產業進行去杠桿的同時增加價值鏈上遊產業的投入，扶植綠色、清潔、環保等行業。”

譚強表示，保險資金兼具安全性、流動性和收益性三大特性，安全性是排在第一位的。通常保險公司60%至70%投資在流動性好、風險穩定的資產上，例如債券。另外30%則進行權益類、信托、PE以及其他非標資產投資。

針對去年保險資金舉牌、短期萬能險的爆發，譚強表示，2016年是償二代“元年”，相當於給保險業的後端風險管理加了一個“安全閥”，對市場行為加以規範和約束，以市場為導向，以控制風險和控制質量為導向，而不是以規模為導向。

事實上，除了保險資金的對外投資，其他行業的資金也對保險牌照“垂涎欲滴”，不僅BAT紛紛參股保險公司，一些上市公司宣布將參與設立保險公司的公告也屢見不鮮。作為保險行業的多年從業者，譚強對此表示歡迎。“目前中國的保險深度還遠遠落後成熟市場，中國的保險公司僅有170家左右，而美國有3000多家保險公司，歐洲也有1000多家。中國保險市場容量足夠大。”

數據顯示，2015年中國保險深度為3.59%，而根據“新國十條”的發展目標，到2020年保險深度將達到5%。如此大的空間和平臺，足以讓更多的保險主體參與其中，並發揮出保險業真正意義上的社會穩定器作用。

(圖為大都會人壽中國首席執行官譚強)