📖 ZKIZ Archives

外匯交易中心調降人民幣匯率指數貨幣籃子中美元權重

中國外匯交易中心12月29日消息，為進一步完善CFETS人民幣匯率指數生成發布機制，增強匯率指數貨幣籃子代表性，發布CFETS人民幣匯率指數貨幣籃子調整規則，並於2017年1月1日完成首期貨幣籃子調整。

自2017年起，交易中心按年評估CFETS人民幣匯率指數的貨幣籃子，並根據情況適時調整籃子的構成或相關貨幣權重。貨幣籃子調整情況於當年年末公布，自次年1月1日起生效，首期調整於2017年1月1日起生效。經貨幣籃子調整後的新版指數以當年最後一個銀行間外匯市場交易日為重新定基日，以該最後交易日的老版指數為重新定基基期指數，自次年1月1日起按照新版貨幣籃子和權重計算新版指數。

同時，外匯交易中心將調整CFETS人民幣匯率指數的貨幣籃子和權重。按照CFETS貨幣籃子選樣規則，CFETS貨幣籃子新增11種2016年掛牌人民幣對外匯交易幣種，CFETS籃子貨幣數量由13種變為24種，新增籃子貨幣包括南非蘭特、韓元、阿聯酋迪拉姆、沙特里亞爾、匈牙利福林、波蘭茲羅提、丹麥克朗、瑞典克朗、挪威克朗、土耳其里拉、墨西哥比索。籃子貨幣權重采用考慮轉口貿易因素的貿易權重法計算而得，本期調整采用2015年度數據。此次新增籃子貨幣權重累計加總21.09%，基本涵蓋我國各主要貿易夥伴幣種，進一步提升了貨幣籃子的代表性。經歷史回溯試算，新版和老版CFETS人民幣匯率指數運行趨勢基本吻合。

此外，交易中心將分別參考官方BIS貨幣籃子、官方SDR貨幣籃子,必要時對BIS貨幣籃子人民幣匯率指數、SDR貨幣籃子人民幣匯率指數的貨幣籃子進行調整。2017年參考BIS貨幣籃子的人民幣匯率指數的貨幣籃子和權重保持不變。由於2016年10月1日人民幣正式加入SDR貨幣籃子，IMF對SDR貨幣籃子權重進行了調整，交易中心據此相應調整2017年參考SDR貨幣籃子的人民幣匯率指數的籃子貨幣權重，重新定基規則與CFETS人民幣匯率指數調整規則相同。

人民幣匯率指數算法說明v1.1

一、CFETS人民幣匯率指數

CFETS人民幣匯率指數參考CFETS貨幣籃子，具體包括中國外匯交易中心（China Foreign Exchange Trade System，簡稱CFETS）掛牌的各人民幣對外匯交易幣種，樣本貨幣權重采用考慮轉口貿易因素的貿易權重法計算而得。籃子貨幣取價是當日人民幣外匯匯率中間價和交易參考價（例如泰銖）。指數基期是2014年12月31日，基期指數是100點。指數計算方法是幾何平均法。

二、參考BIS貨幣籃子計算的人民幣匯率指數

參考BIS貨幣籃子計算的人民幣匯率指數主要參考BIS貨幣籃子，樣本貨幣權重采用BIS貨幣籃子權重。對於中國外匯交易中心掛牌交易人民幣外匯幣種，樣本貨幣取價是當日人民幣外匯匯率中間價和交易參考價（例如泰銖），對於非中國外匯交易中心掛牌交易人民幣外匯幣種，樣本貨幣取價是根據當日人民幣對美元匯率中間價和該幣種對美元匯率套算形成。指數基期是2014年12月31日，基期指數是100點。指數計算方法是幾何平均法。

三、參考SDR貨幣籃子計算的人民幣匯率指數

參考SDR貨幣籃子計算的人民幣匯率指數主要參考SDR貨幣籃子，樣本貨幣權重由各樣本貨幣在SDR貨幣籃子的相對權重計算而得。樣本貨幣取價是當日人民幣外匯匯率中間價。指數基期是2014年12月31日，基期指數是100點。指數計算方法是幾何平均法。

四、指數發布

交易中心於銀行間外匯市場每周首個交易日08:30發布上周最後交易日指數數據，每月首個交易日08:30發布上月最後交易日指數數據。官方指數數據發布渠道是中國貨幣網。