📖 ZKIZ Archives

及早投資教育基金 享複息效應

1 : GS(14)@2014-08-01 17:26:14

http://www.mpfinance.com/htm/finance/20140801/news/ec_ecz1.htm


【明報專訊】中學文憑試(DSE)早前放榜，今年有2.6萬名考生考獲入大學的最低要求，不過在本地大學聯招學位只有1.2萬個的情下，仍有1.4萬名合資格考生未能直接升學。早前有保險公司調查顯示，有90%受訪家長打算供養子女讀大學，而如果子女要到海外升學，開支隨時過百萬。以英國為例，去年學士課程連生活費總開支平均為110萬元。雖然一般家長都望子成龍，希望為子女帶來最好的教育，不過調查同時發現，有40%家長認為教育儲蓄只能見步行步，34%家長有考慮為子女做教育儲蓄，但不知從何入手。事實上，家長宜盡早設立教育基金，以享複息效應。

讀私校花費大 盈餘不夠供基金

今次個案的主角王女士，與丈夫育有一個6歲女兒，女兒今年將入讀小學，王女士正準備為女兒籌劃教育基金。王女士表示，如果供女兒入讀私立小學，將可確保一條龍直上中學部，但每年學費及課外活動開支預計多達20萬元；如進入普通資助小學，則每年額外課外活動開支約8萬元。

王女士家庭月入6.2萬元，每月支出包括按揭供款1.2萬元、日常開支及家用2.3萬元、保險供款6500元以及強積金供款3000元，合共4.45萬元，每月有盈餘約1.75萬元。資產方面，王女士流動資產有存款50萬元及股票市值約60萬元，而自住物業市值約350萬元。

假設王女士女兒入讀資助小學，預計一年支出或增加8萬元，屆時每月盈餘剩約1萬元可作投資之用；而如果女兒入讀私立小學，每年額外開支為20萬元，若收入及其他支出保持不變，則每月只有1000元盈餘，要設立教育基金會較為勉強。如王女士仍然希望女兒入讀私立小學，建議她盡量在其他方面節省開支。

供款早期 股票比例可較高

現時假設王女士讓女兒入讀資助小學，每月則有1萬元盈餘可作投資教育基金之用，建議王女士撥出流動資金一半約55萬元，投資配合每月供款8,000元、目標年回報6%的投資組合，則15年後可獲得約355萬作女兒升學之用。屆時若女兒於本地就讀大學，基金可繼續滾存作置業或退休之用。

如果是投資教育基金，由於供款時期長，建議分散投資於環球市場，包括歐美及中港股票，以及債市及貨幣基金，供款早期可更多投放在股票市場。近日中港股市升勢強勁，反映資金流入A股及港股市場，而相對美股，現時中港股票市場市盈率仍較低。由於10月份將推出滬港通，且內地經濟隨微刺激政策見效而改善，筆者相信升勢可延續至第四季。

羅湋楠

AMTD證券及財富管理業務部證券分析員
PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=284926
Next Page
ZKIZ Archives @ 2019