ZKIZ Archives


盤前必讀丨題材再次燃火反彈 A股四連陽藏今日收官玄機

昨日回顧

周三(1月25日),滬深兩市小幅低開,滬指全天窄幅震蕩,波動不足20個點。相較於主板的四平八穩,創業板指午前一路走高,並達到日內高點,午後則持續回落。反彈次新股、高送轉兩板塊並列最強風口,總的來看,個股漲跌各半,成交再度萎靡創四個月新低,節前冷清的市場氛圍一覽無余。截至收盤,上證綜指收報3,149.55點,上漲7點,漲幅0.22%,成交額1,267億元;深證成指收報9,977.96點,上漲36.41點,漲幅0.37%,成交額1,566億元;創業板指收報1,870.7點,上漲9.48點,漲幅0.51%,成交額438億元。資金方面,截至收盤,滬股通凈流出0.11億元;深股通凈流入2.91億元。另外,周三央行公開市場進行150億14天期逆回購和150億28天期逆回購,當日有2000億逆回購到期,因此當日凈回籠資金1700億元,為連續三日凈回籠。值得關註的是,24日央行進行2455億MLF操作,利率首次上調10個基點,為六年來首次,或預示著貨幣政策將收緊。

技術分析

滬指經過多日的小步回升,目前已處於5日均線以及10日均線的上方,平臺形態有所顯現,但是上方60日均線處亦是存在一定的壓力,而量能的萎靡不振,也導致了上行空間的局限。目前主板表現較為穩定,但其表現則相對雞肋,而中小創業板整體雖處於較弱的狀態,但是其本身經過多日的下跌,其中存在的機會則更大些。至於市場而言,短期來看,節前結構性行情將延續,而多日的橫盤震蕩整理則為節後的行情做好鋪墊,可以註意適當的把握個中機會。

操作建議

廣州萬隆認為,滬指四連陽已是強弩之末,因為沒有量能配合下多頭進攻動能逐漸衰竭,這也預示著今日多空難有大動作,當下的結構性分化行情將會延續到收官。從盤面來看:一邊是雲意電氣為代表的高送轉,躍嶺股份、杭鍋股份為代表的短線莊股,利潤暴漲的景興紙業為代表的年報業績浪等零星強勢股紛紛漲停,成為節前市場靚麗的風景線;

而另一邊卻是隨著兩市成交額進一步下滑,資金節前離場避險情緒繼續升溫。兩市不僅跌停板數量激增至7只,大跌股數量也近30家。其中短期連續漲幅過大股、年報業績大虧股、大股東減持股首當其沖遭到主力率先拋棄:如近期股價持續逼空上漲的長春一東,主力借利好消息完成出貨,股價慘遭跌停;再如大股東擬清倉減持的沙河股份,股價巨陰下挫,資金蜂擁出逃;再如剛剛發布巨虧公告的中國一重,中國嘉陵等股價跌勢慘重。特別年報業績暗淡股,隨著節後進入年報集中披露期,業績持續虧損甚至有帶帽可能的這類股一旦公告發布將存在巨大殺跌風險,投資者需謹防踩中業績黑天鵝。

巨豐投顧認為,股指再次反抽,但成交量急劇萎縮,短期上行動能甚小。近期,相關數據表明2016年四季度以來定增審核速度明顯放緩,市場資金面緊張情緒也有所好轉,加之經濟短期支撐以及養老金等資金入場信心的傳遞,大盤向好基礎猶存。節前還有最後一個交易日,預計指數仍將維持縮量整理態勢,但個股機會或將開始表現,尤其是高送轉板塊或為短期爆發點,可重點關註。

1、區塊鏈技術應用獲進展,央行數字貨幣加速落地

據報道,央行推動的基於區塊鏈的數字票據交易平臺已測試成功,由央行發行的法定數字貨幣已在該平臺試運行,近期將成立研發中心持續完善;春節後央行旗下的數字貨幣研究所也將正式掛牌。安信證券認為,央行持續趨嚴的監管思路或將為央行數字貨幣的快速落地奠定基礎。央行數字貨幣或將憑借區塊鏈技術,以其可追溯性等特點,重構金融體系,巨大商業機遇孕育待發。

相關個股:飛天誠信、金證股份、廣電運通、三五互聯、海立美達

2、汽車業普遍預喜零部件概念亮眼

統計數據顯示,截至1月25日,135家汽車行業上市公司中已有53家發布業績預增公告,且多數同比預增幅度高於30%,普遍好於市場預期。其中,零部件供應企業經營業績明顯高增長。從業績預報來看,截至1月22日,在55家發布年報預告的汽車零部件公司中,超過九成的公司在2016年實現了利潤增長。零部件企業業績亮眼主要得益於去年汽車消費市場的高增長,尤其是基建投資帶動下的重卡市場回暖。展望後市,零部件企業盡管面臨上遊原材料如鋼鐵橡膠等漲價壓力,但在零部件國產替代的大趨勢下,盈利前景仍可看好。

相關個股:福耀玻璃、駱駝股份 、黔輪胎A、三力士、亞太股份、星宇股份

3、半導體設備業重回高景氣,產業鏈龍頭迎利好

國際半導體設備材料協會(SEMI)最新數據顯示,去年12月北美半導體設備制造商訂單出貨(B/B)值為1.06,創出去年5月以來新高。同時,12月制造商接獲全球訂單的3個月移動平均金額約19.86億美元,環比上月大增28.3%,同比上年增長47.8%。SEMI會長表示,上月近20億美元的接單金額將使2016年全年設備銷售額遠超2015年,並為2017年打下良好基礎。

相關個股:太極實業、通富微電、長電科技、華微電子、康強電子

4、庫存告急,造紙板塊節前派送紅包

春節前夕多地造紙企業停產,“洛陽紙貴”行情愈加凸顯。1月25日,造紙板塊領漲大盤,Wind數據顯示,截至收盤,AMAC造紙板塊漲1.1%,5日累計漲幅3.36%。個業內人士認為,隨著木漿價格持續上揚,加之環保限產等因素,春節後原紙價格仍將高位運行。

相關個股:晨鳴紙業、山鷹紙業、太陽紙業、華泰股份

多數人欲持股過節等“紅包”,固收類產品受持幣者歡迎

今天是年前的最後一個交易日,明天就是大年三十了。有媒體記者近日走訪了上海及深圳的多家券商營業部及券商經紀業務總部。結果顯示,選擇持股過節的投資者占多數,而固收類產品則明顯受到了持幣者的歡迎。

其實長假期間,投資者無論持幣或持股都存在一定機會成本,持股的投資者擔心假期海外市場發生黑天鵝事件,持幣的投資者則擔心節後可能踏空。對此,廣發證券(000776.SZ;01776.HK)投資顧問楊文斌認為,投資者選擇持幣還是持股,取決於其個人投資理念。短線投資者或可在節前留出一定倉位等待節後的機會,對於偏好中長線配置的投資者而言,持股還是持幣的意願則不因過節而改變。

金融時報:央行貨幣政策工具已非常豐富,未來需要從使用工具的期限結構入手“縮短防長”,加強引導。在確保流動性基本穩定前提下保持略微審慎的狀態,避免太多短期資金進入市場進行投機和杠桿率繼續升高。

央行:對於符合規定的人民幣跨境收付,沒有設置額度或比例限制;將繼續加強跨境資金流動的宏觀審慎管理,督促金融機構做好真實性合規性審核。

央行副行長易綱:央行兩年花了約1萬億美元防止人民幣過度貶值,這總體利大於弊,外匯儲備就是為了用的,目前收益不錯;人民幣加入SDR後,我們有了制度話語權。

外管局:近期未出臺嚴格進口貿易融資方面的外匯管理措施,企業真實、合法的貿易外匯收支,可持相應單證直接到銀行辦理。

國務院:發布《國家人口發展規劃(2016-2030年)》。提出主要目標,總和生育率逐步提升並穩定在適度水平,2020年全國總人口達到14.2億人左右,2030年達到14.5億人左右。

美股:特朗普行情及一系列行政命令加劇投資者看漲行情,同時上市公司強勁業績也讓投資者感到振奮,美股收盤大幅收漲,道指站穩20000點心理大關,三大股指再次同創歷史新高。

黃金:投資者將目光聚焦在風險資產上,而美元匯率下跌也未能對黃金價格形成足夠支撐,紐約黃金下跌1.1%創兩周以來最低收盤。

原油:美元匯率下跌抵消原油庫存帶來的壓力,紐約原油收盤基本持平,報收53.18美元。

歐股:歐洲市場因強勁美歐銀行股提振大幅收漲,泛歐斯托克600上漲1.3%,創兩年多以來最高收盤,同時創自去年11月9日以來最大單日百分比漲幅。

PermaLink: https://articles.zkiz.com/?id=233913

Next Page

ZKIZ Archives @ 2019