次貸第二季：車貸
來源: http://wallstreetcn.com/node/79395
遺忘將人們從痛苦中解救了出來，但也讓人們忘記了本該銘記的教訓。房地產次貸危機的余波未平，這廂的“車貸版”次貸又在搞得風生水起。貪婪的商人們幾乎發揮了他們全部的想象力來創造各種途徑為沒有償付能力的人提供車貸。
據CNBC報道，高價的新車再加上低費率的車貸組合讓美國人借款買車的需求大增，美國車貸總量邁向了歷史新高。
Experian Automotive統計了最近幾個季度的數百萬份車貸材料，他們發現上一季度的購車者平均借貸數額達到了2.7萬美元，這在美國歷史上還是首次。
Experian Automotive的調查顯示，2013年第四季度平均車貸為27430美元，比2012年同期增長了739美元，二手車平均車貸同比增長了345美元至17974美元。
那些沒有優質貸款評級或信用評分在620到679之間的人處於平均汽車貸款最高的組別，他們的新車平均貸款同比增長了1500美元至29385美元。
那些評分在550到619之間的人，也就是所謂的次貸評級的人，他們每月需要償還499美元的貸款，這也是所有車貸中最高的償還額。
盡管購車人將貸款延期至6年或7年以上，車貸的定期償付額度還是在不斷的增長。Experian Automotive表示，2013年第四季度的新車貸款中有20%的貸款期限超過了6年，這在美國歷史上還是首次。
消費占到美國GDP的70%，而汽車消費在消費中穩居第二位，而汽車消費中80%以上依靠的是汽車貸款。華爾街見聞此前曾介紹美國經濟過度依賴消費，消費有再度杠桿化的風險。
在美國，汽車消費信貸體系主要由三部分組成，包括專業汽車信貸公司（以汽車制造廠商所屬的專業性汽車融資機構為主）、銀行及獨立財務公司、信貸聯盟。其中又以專業汽車信貸公司占據主導地位。
除卻傳統的分期付款和存貨融資模式之外，目前美國汽車消費信貸品種不斷增加，形成了融資租賃、購車儲蓄、汽車消費保險、信用卡、擔保、汽車應收賬款保理、汽車應收賬款證券化等汽車消費過程中的金融服務體系。
與其他類型的貸款類型相比，車貸被認為相對更加安全。消費者似乎更有可能在信用卡，甚至是按揭貸款上違約，而不是在車貸上。