改革一直是牛市行情中的催化劑，2005年的股權分置，拉開了2006、2007年大牛市的大幕。習大大多個場合指出：2015年是深化改革之年，國企改革作為經濟領域改革的重頭戲，2014年只是熱身，2015年或將向更大範圍、更深層次推進。媒體今天集中報道《國企改革1+N方案有望春節前出臺明確7大任務》，在這個預期下，2015年A股的開年大戲可能會是國企改革。
一、深化國企改革的意見有望春節前出臺
根據媒體報道，國企改革發展的新常態，需要新目標、新動力，國有企業發展的新動力，要靠改革來激活。新常態下的改革藍圖，“1+N”方案有望春節前出臺。
國務院國資委研究中心主任楚序平在論壇上做出主題發言時表示，2014年來，國務院國資委依據《全面深化國有企業改革指導意見》，對涉及國資委的重點改革任務，制訂了初步意見方案。“1+N”改革措施里的大部分，有望在春節前出臺。此前有消息稱，國企改革的頂層設計方案，可能以“1+N”形式發布。其中，“1”是指首先會出臺一個深化國企改革指導意見，“N”是指十幾個配套方案。
二、首批央企試點改革將成為國企改革的標桿
據12月22日中國證券報報道，第一批六家央企四項改革試點方案經國資委多次審議，已基本定稿，最近就可發文實施。專家認為，較成熟的試點必然對頂層設計出臺起助推作用,將為下一步央企改革梳理出主線，起到示範作用。
7月中旬，國資委宣布在國家開發投資公司，中糧集團有限公司、中國醫藥集團總公司、中國建築材料集團公司、新興際華集團有限公司、中國節能環保公司等6家公司啟動四項改革試點。消息人士表示，央企改革試點正積極推進中，各央企已將自己的方案上報給深改小組反複研究。一些敏感、有分歧的事項通過交換意見，不斷修改，達成共識後進入具體實施階段。
雖然第一批試點央企改革方案尚未下發，但從市場層面看，相關試點央企上市公司已躍躍欲試。
作為混合所有制改革試點的中國建材旗下上市公司有中國玻纖、北新建材、洛陽玻璃、方興科技、瑞泰科技。其中，洛陽玻璃、方興科技均以生產浮法玻璃為主，為避免主業“打架”，中國建材對兩家公司的重組正積極進行中。目前洛陽玻璃因資產重組仍處於停牌之中。方興科技因重大資產重組於9月29日起停牌，11月12日公告顯示，公司擬購買獨立第三方所持有的信息顯示類資產。
被確定為開展改組國有資本投資公司試點企業之一的中糧集團，近期動作頻頻。近日國資委宣布中國華孚整體並入中糧集團成為其全資子企業，這使得中糧集團打造全產業鏈的戰略又向前邁進一步。隨著中國華孚並入，中糧集團間接介入酒鬼酒，不僅將業務進一步拓展到白酒領域，中糧食糖業務規模將進一步放大。中糧集團旗下我買網引入戰投，下屬企業有望引入其他所有制產業資本、社會集合資本、私募股權等，加快國有資本投資公司試點。
國投系整合也在加速，國投旗下的中紡投資、國投中魯均發生重大資產變化。
中國企業改革與發展研究會副會長李錦認為，央企改革首批試點企業中國節能、新興際華、中國建材、國藥集團已經在相關方面有了一定改革實踐。試點不是搞“盆景”，也不是搞政策“窪地”，而是要試出新體制、新機制，新模式，較成熟的試點必然對頂層設計的出臺起到助推作用。
三、重點關註標的
1、國投系
國家開發投資公司（國開投），是國務院批準設立的國家投資控股公司和中央直接管理的國有重要骨幹企業之一，擁有三級以上全資和控股投資企業172家，其中控股5家A股上市公司，分別是中成股份、國投中魯、國投電力、國投新集、中紡投資。國投中魯和中紡投資已經完成重組，下面重點關註國投新集、國投電力。
國投新集：煤炭+國企改革虧損企業容易被重組，位置價格低，周三收盤的龍頭。
國投電力：電改+國企改革白馬股，2015年券商十大金股之首，電改預期，周三啟動國企改革概念的龍頭，被機構砸開。
2、中糧系
中糧集團有限公司（中糧），中糧下屬品牌有農產品、食品及地產酒店等領域，旗下擁有中糧屯河、中糧地產和中糧生化三家A股上市公司。重點關註中糧地產。
中糧地產：地產+龍頭周三最熱的地產與次熱點央企改革雙料老二股性好，人氣旺。
3、中建系
中國建築材料集團：擁有產業、科技、成套裝備、物流貿易四大業務板塊，是中國最大的綜合性建材產業集團，直接管理的全資、控股企業17家，控股的A股上市公司包括：中國玻纖、北新建材、洛陽玻璃、方興科技、瑞泰科技。重點關註泰瑞科技。
泰瑞科技：盤子小，股性好