導讀 : 互聯網理財遭遇了有史以來最大的輿論危機,那麽整個互聯網金融領域又將帶來什麽樣的影響呢?

2015年第一個工作日,國家總理首度造訪互聯網金融企業微眾銀行,國內輿論對於互聯網金融的發展整體看好。後期隨著《互聯網金融指導意見》的發布,P2P在一片看好之中突破萬億大關。但是,隨著近期多起互聯網理財公司違規經營問題的發酵,上千億資金出現問題,波及數百萬人,外界輿論對互聯網理財更是嗤之以鼻。互聯網理財遭遇了有史以來最大的輿論危機,那麽整個互聯網金融領域又將帶來什麽樣的影響呢?

互聯網金融將迎來最嚴寒冬,行業負面事件加速行業淘汰

年底將至,以P2P為例,多數P2P平臺公司都將面臨資金瓶頸。從融資端來說,年底將會迎來一個資金外流的高峰期,不少投資人會選擇在年前進行提現,這一定程度上會使平臺的資金減少。同時,這個階段平臺也會面臨一個兌付的高峰期。從資產端來說,年底不少借款人也將要面臨一個還款的高峰期,不管是民間借貸也好還是從機構借款也好,往往這個階段資產端也比較容易因為現金流問題出現問題,導致逾期或者壞賬率有所上升。往往這個階段對於一些運營不善或者實力不強的平臺往往都比較容易在年底出現各種問題。

同時,因為行業負面事件造成了極其惡劣的社會影響,使得普通的投資人不得不開始從新審視整個互聯網金融,互聯網理財開始陷入有史以來最大的輿論漩渦。來自各方面的對於互聯網金融的批判也隨之而來。行業口碑將成為這一階段互聯網金融所面臨的最大發展瓶頸。

受負面信息影響,行業政策或將縮緊

關於互聯網金融的監管政策一再延遲,其實很大程度上也反映了政策在監管層面的憂慮。徹底的監管還是一定程度上的放寬行業的政策,這樣的考慮,相信在監管層面來說是一直在思考的問題。但是隨著泛亞、E租寶、大大等大型互聯網理財公司相繼出現問題,這也將迫使監管層面在接下來的政策制定時進一步縮緊行業的發展規模,提高行業準入門檻。

個人觀點,監管層面,極有可能在接下來對整個互聯網金融領域實行牌照化管理,這對於多數網貸企業來說將是一次沈重的打擊。這並不是沒有依據的,牌照化管理之後,首先是很大程度上能夠擡高行業的準入門檻,降低行業系統性問題發生的概率。通過牌照化管理直接淘汰不規範的互聯網金融企業,對於金融行業來說,一刀切的方式似乎更為高效。同有實力的企業就直接競爭拿牌照,沒有實力的企業幹脆就直接淘汰。無疑,在目前的情況之下,從監管層面來說,迫於社會輿論的壓力很有可能實施這一政策。

趨勢不可擋,行業終將爆發

雖然,從目前的社會輿論來看,對於整個互聯網理財來說,帶來了極其負面的輿論環境,但是從總體上來看,互聯網理財的需求仍然是巨量的。其發展模式也在不斷地更新叠代。從2007年拍拍貸引入了P2P理財,到2013年阿里推出余額寶引爆整個互聯網理財需求,截止目前,互聯網似乎已經嫁接到各種理財產品之中。從信托到基金再到股票,互聯網的高效一旦與金融產品相結合就產生了一個全新的理財市場。那麽接下來互聯網金融領域哪些細分行業會迎來爆發呢?

互聯網資管風口將至  私人訂制時代來臨

從人人貸顧崇倫離職創立人人操盤開始,一種連接職業操盤手和普通投資人的互聯網理財方式開始盛行。當然,國內涉足這塊市場的企業也開始逐漸增多,除了人人操盤以外,還有牛牛寶等互聯網資產管理理財平臺。這類型的理財相比P2P和其他的互聯網理財平臺的優勢,就在於他們的收益多是浮動收益類型。“對於這類平臺而言,操盤手質量無疑是資管類理財平臺的護城河”,這在股災期間有很強的抗風險能力表現。

而建立在這樣資管能力下,通過互聯網金融讓大量小額投資人定制明星操盤手為期理財的方式,隨著大家理財意識的增強,相信更多的個體會選擇利用這類型的平臺和優秀的操盤手合作進入股市或者期貨市場。互聯網資管這塊市場潛力將是巨大的。

消費金融領域將成互聯網金融最大的市場

從阿里到騰訊再到京東,國內的互聯網巨頭幾乎都已涉足了消費金融領域,這塊市場未來在互聯網金融領域將會占據極大的比例。國內的消費市場潛力是巨大的,特別是大數據征信的日漸完善,給消費金融的發展提供了強有力的技術支持。以芝麻信用為例,通過芝麻信用分的不同等級,就可以享受到對應的金融服務。這在很大程度上保證了消費金融的快速發展。因為消費領域的額度往往都是不大的,通過大數據對個體進行信用評估之後,進行額度授權。這就使得消費金融的服務面更廣,特別是與電商結合之後。未來,在消費金融領域將會有更多的優秀企業出現,在細分市場我也看到了這樣的優秀企業,大學生分期市場的分期,還有專註於租房分期的金融企業等等。

互聯網理財超市,一站式理財服務開始興起

國內大的互聯網金融企業,目前都已經開始在進行平臺化轉型,陸金所的人民公社號稱要做互聯網金融領域的天貓,提供一站式理財服務。這也讓我們看到了互聯網金融未來發展的一個方向。就是流量巨頭開始平臺化轉型,但是,國內涉足互聯網理財超市的公司遠不止這幾家。拿到創東方投資的高搜易,拿到紅杉資本投資的金斧子都是互聯網金融理財超市模式比較具有代表性的企業。這種模式的優勢就在於,很大程度上降低了投資者的參與門檻,比如高搜易的10元買信托等等。之前普通人接觸不大的理財產品,通過互聯網開始降低門檻,讓更多的人能夠參與這些理財項目,並獲得更高的收益。面對國內巨大的理財需求,這塊的市場潛力也將是巨大的。

雖然,短期內整個互聯網理財陷入了輿論漩渦,但是從長遠來看,互聯網金融對於國內的整個金融領域產生的影響將是顛覆性的。相信隨著後期整個互聯網金融行業的規範化,未來整個行業將會迎來真正的爆發